全友 2305 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 06-03 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 今年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
23.55 (0.64%) 5093張 (-16.7%) 季線上 8679張 7342張 4986張 5093張 0.69倍	3.06% 39.76% 84.71% 120.09% 115.07%		N/A N/A 23.55	N/A 0.86	987 N/A	微型股 48.43億	33.72% 0.0%	外圍產品	2025-12-24	上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
23.55	23.4↗	21.78↗	19.3↗	18.71↗	18.0↗	17.16↗	14.76↗	12.85↗
乖離率	0.64%	8.13%	22.02%	25.87%	30.83%	37.24%	59.55%	83.27%
均線開始轉折價位	22.85	16.6	16.85	16.35	17.3	12.75	10.7	10.95

台股市場估值	0050: 本益比 39.38, 預估本益比 29.75, 殖利率 1.25%, 預估殖利率 1.79% ; 006201: 本益比 96.58, 殖利率 1.12%
美股市場估值	SPY: 本益比 62.32, 預估本益比: 29.87 ; QQQ: 本益比 81.98, 預估本益比 38.69 ; SOXQ: 本益比 167.51, 預估本益比 37.34
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	86.67,N/A (N/A,N/A,N/A) 2.02,11.58 (0.74,1.14,1.53)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(85.93% 帶寬大) 月線斜率1.77	近2月趨勢圖大股東(%) 05-29 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	67.81←70.09(-2.28%) 14.24←13.33(0.91%), 3.54% 67.81←76.74(-8.93%) 14.24←12.11(2.13%), 2.91%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K	季線上
			均線	布林軌道靠上軌(3)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (N/A) 0 (0)		相對高點相對低點	30.5 (-22.79%) 24-03-04 9.05 (160.22%) 25-04-09
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	81.07 33.74 58.26 歷年新高 1.2億(4月)	74.92 9.89 49.15 0.89億(3月)	最近漲停日近期最高股價	26-05-27 25.0 (26-05-28) 多年新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 06-03 20日融資使用率趨勢圖	0.48% 2.48% -251 -16 0 15.08%←6.47%(8.61%)
本益比法目標價	N/A		日KD RSI MACD	84.41,82.08 74.84 0.54	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 06-02 近6日買賣	買 ,賣 ,賣 ,賣 6%,-3%,0%,-4% 買,賣,買,賣,賣,買 (連2賣轉買)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	89.06,87.81 72.49 0.74	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	987 N/A		月KD RSI MACD	90.52,80.88 68.16 1.48	投信(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.04%←0.04%(0.0%)	-1 0.02%	2年趨勢圖	0.04%←0.0%(0%)
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	22.02% 37.24% 59.55% 83.27%	外資(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	6.34%←4.27%(2.07%)	108 (連2買) 2.12%	2年趨勢圖	6.34%←1.34%(5.0%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	2.48% 21.45% 73.87%	自營商(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	1.2%←1.08%(0.12%)	53 (連4買) 1.04%	2年趨勢圖	1.2%←1.03%(0.17%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.48←0.28 (+71.43%) Q1←Q4 第1升 0.48←0.34 (+41.18%) Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		2.47←2.18 (+13.3%) Q1←Q4 連2升 2.47←1.66 (+48.8%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		0.19←0.08 (+13.3%) Q1←Q4 連2升 0.19←-0.07 (+48.8%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		2.12←1.47 (+44.22%) Q1←Q4 連2升 2.12←1.15 (+84.35%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		35.9←31.68 (+13.32%) Q1←Q4 第1升 35.9←42.44 (-15.41%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		114.45←108.79 (+13.32%) Q1←Q4 連3升 114.45←99.44 (+15.09%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		0.16←0.18 (-11.11%) Q1←Q4 第1降 0.16←0.09 (+77.78%) Q1←Q1
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-0.06←-0.08 (+25.0%) Q1←Q4 連2升 -0.06←-0.11 (-45.45%) Q1←Q1 4季新高
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		42.21←51.08 Q1←Q4 第1降 42.21←38.44 Q1←Q1
營益率 QoQ 營益率 YoY		7.52←3.74 Q1←Q4 連2升 7.52←-4.05 Q1←Q1 多季新高
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		20.19←23.3 Q1←Q4 第1降 20.19←16.01 Q1←Q1
ROE QoQ ROE YoY		2.04←2.17 Q1←Q4 第1降 2.04←1.13 Q1←Q1
ROA QoQ ROA YoY		1.63←1.75 Q1←Q4 第1降 1.63←0.92 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	115/05/22 伯光企業(股) 董事鉅額逐筆交易 25,500張
公告	115/05/29 證交所、櫃買中心5/28公告注意有價證券名單
新聞	115/05/28 【公告】因全友有價證券於集中交易市場達公布注意交易資訊標準，故公布相關財務業務等重大訊息，以利投資人區別瞭解 115/05/26 【公告】全友115年股東常會重要決議事項 115/05/26 【公告】全友115年股東常會全面改選董事 115/05/26 【公告】全友115年股東常會決議解除董事競業之限制 115/05/26 【公告】全友董事會選任第十八屆董事長 115/05/07 【公告】全友董事會決議通過民國115年第1季財務報告 115/05/07 【公告】全友 2026年4月合併營收1.2億元年增81.07% 115/04/29 【公告】全友115年第1季財務報告董事會預計召開日期為115年05月07日 115/04/09 【公告】全友 2026年3月合併營收8947.2萬元年增74.93% 115/03/10 【公告】全友董事會決議通過114年度員工及董事酬勞 115/03/10 【公告】全友董事會決議召開民國115年股東常會 115/03/10 【公告】全友董事會決議114年度不分派股利 115/03/10 【公告】全友董事會決議通過民國114年度財務報告 115/03/09 【公告】全友 2026年2月合併營收8141.7萬元年增34.16% 115/03/02 【公告】全友114年度財務報告董事會預計召開日期為115年03月10日 115/02/10 【公告】全友 2026年1月合併營收7604.5萬元年增41.57% 115/01/15 【公告】全友因有價證券於集中交易市場達公布注意交易資訊標準，故公布相關財務業務等重大訊息，以利投資人區別瞭解 115/01/09 【公告】全友 2025年12月合併營收8532.5萬元年增18.38% 114/12/22 【公告】全友召開法人說明會相關資訊 114/12/09 【公告】全友 2025年11月合併營收6734.3萬元年增42.97%

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
全友	3.06% 8679(-41.32%)	41.87% 10235(-50.24%)	39.76% 7342(-30.63%)	84.71% 4986(2.14%)	120.09% 3301(54.26%)	115.07% 2091(143.49%)
加權指數	6.47%	12.31%	10.79%	44.69%	69.92%	108.88%

皮氏F-Score 2/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔						✔

沒通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	0.98	-7.55	-17.55	-19.34	-10.06
ROE	3.73	2.55	1.0	0.85	0.9
本業收入比	5.88	-88.52	-258.97	-324.24	-140.00
自由現金流量	0.51	2.17	0.73	0.26	0.73
利息保障倍數	32.12	16.88	9.00	7.95	11.55