榮剛 5009 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 08-19 5日,月,季均量預估量 [期][權值]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
37.8 (2.86%) 6436張 (+183.77%) 季線旁 2437張 2484張 3225張 6436張 2.59倍	4.28% 5.73% -14.19% -22.62% -20.84%		156.41 (313.8%) 37.8	N/A 0.84	215 、Y!	小型股 227.73億	3.34% 91.52%	軍工航太不鏽鋼	2025-08-04 2025-06-27	長榮集團上櫃

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
37.8	36.6↗	36.17↗	36.24↗	36.15↗	36.35↘	37.69↘	41.45↘	44.38↘
乖離率	3.28%	4.51%	4.3%	4.56%	3.99%	0.29%	-8.81%	-14.83%
均線開始轉折價位	36.25	35.3	35.75	35.1	40.35	44.05	48.85	47.75

可轉債	發行日	低檔發債	提前賣回日	到期日	到期賣回價	CB委買價, 成交價	CB成交量	5, 10日均量	近10日成交量	最新轉換價	轉換溢價率	轉換價值	發行張數	已轉換	近5日劵增	近5日劵償	近2月轉換張數	提前賣回年化報酬率	提前賣回剩餘天數	到期賣回年化報酬率	到期賣回剩餘天數	CBAS槓桿	擔保情形	股東人數	成交量創高日
50097/榮剛七	2023-07-31		N/A	2026-07-31	101.51	102.0 102.0 (+0.99%)	46 (08-19)	16.4,25.2	252	53.7	44.91	70.39	50000	0.0%	-3	0	0,0	N/A	N/A	-0.51%	345	15.11	無	162

台股市場估值	0050: 本益比 20.05, 預估本益比 16.95, 殖利率 2.36%, 預估殖利率 2.61% ; 006201: 本益比 36.59, 殖利率 2.69%
美股市場估值	SPY: 本益比 54.66, 預估本益比: 25.96 ; QQQ: 本益比 82.38, 預估本益比 35.31 ; SOXQ: 本益比 72.47, 預估本益比 25.87
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率創新低, 三率衰退
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	11.85,N/A (12.79,39.7,66.61) 1.24,29.64 (0.89,1.16,1.43)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(7.74%) 月線斜率0.28	近2月趨勢圖大股東(%) 08-15 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	49.39←50.5(-1.11%) 18.22←18.21(0.01%), -0.17% 49.39←43.8(5.59%) 18.22←20.91(-2.69%), 9.01%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 周K連續3周上漲月K連續2月上漲	季線旁
			均線	布林軌道上軌上(5)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	6.88%[113] (7.17%[114]) 0 (6.88%)		相對高點相對低點	63.2 (-40.19%) 23-04-13 27.2 (38.97%) 22-09-07
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-13.36 -4.08 -10.51 9.51億(7月) 短跌破長	-6.96 -3.42 -10.05 9.91億(6月)	最近漲停日近期最高股價	25-04-10 38.6 (25-08-19) 37日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 08-19 20日融資使用率趨勢圖	1.12% 1.07% 561 0 0 5.91%←6.09%(-0.18%)
本益比法目標價	N/A		日KD RSI MACD	80.0,74.38 62.44 0.26	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 08-19 近6日買賣	賣 ,買 ,買 ,買 -15%,3%,10%,4% 買,買,買,買,買,賣 (連5買轉賣)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	31.91,20.5 up 41.16 -0.1	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	215 、Y!		月KD RSI MACD	22.52,13.41 up 41.28 -1.96	投信(張) 08-19 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.7%←0.82%(-0.12%)	-9 (連6賣) 0.14%	2年趨勢圖	0.7%←1.47%(-0.77%)
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	4.3% 0.29% -8.81% -14.83%	外資(張) 08-19 20天持股趨勢圖當天成交比重	10.31%←9.74%(0.57%)	-1271 (連11買轉賣) 19.75%	2年趨勢圖	10.31%←16.95%(-6.64%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	1.07% 2.1% 8.32%	自營商(張) 08-19 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.19%←0.11%(0.08%)	-172 (連2買轉賣) 2.67%	2年趨勢圖	0.19%←0.0%(0%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q2←Q1 0.0←0.0 Q2←Q2
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		30.59←30.36 (+0.76%) Q2←Q1 第1升 30.59←33.64 (-9.07%) Q2←Q2
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		2.8←3.94 (+0.76%) Q2←Q1 連2降 2.8←4.9 (-9.07%) Q2←Q2
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		81.8←85.37 (-4.18%) Q2←Q1 第1降 81.8←63.33 (+29.16%) Q2←Q2
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		71.09←75.4 (-5.72%) Q2←Q1 連3降 71.09←77.72 (-8.53%) Q2←Q2
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		312.71←330.69 (-5.72%) Q2←Q1 第1降 312.71←230.51 (+35.66%) Q2←Q2
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		0.37←0.63 (-41.27%) Q2←Q1 第1降 0.37←1.2 (-69.17%) Q2←Q2 15季新低
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.37←0.64 (-42.19%) Q2←Q1 第1降 0.37←0.42 (-11.9%) Q2←Q2
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		20.5←24.06 Q2←Q1 連3降 20.5←25.28 Q2←Q2 17季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		9.16←12.97 Q2←Q1 連2降 9.16←14.58 Q2←Q2 17季新低
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		7.45←11.75 Q2←Q1 第1降 7.45←21.56 Q2←Q2 17季新低
ROE QoQ ROE YoY		1.27←1.92 Q2←Q1 第1降 1.27←4.1 Q2←Q2 18季新低
ROA QoQ ROA YoY		0.78←1.14 Q2←Q1 第1降 0.78←2.23 Q2←Q2
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	112/11/28 精剛投資(股) 董事洽特定人 477張
公告	114/08/13 榮剛 114年第2季綜合損益表，每股盈餘0.37元
新聞	114/08/11 【公告】榮剛 2025年7月合併營收9.51億元年增-13.37% 114/08/01 【公告】榮剛受邀參加國票證券所舉辦之法說會 114/07/31 【公告】榮剛擬變更國內第七次無擔保轉換公司債發行及轉換辦法部分條文致債券持有人 114/07/31 【公告】榮剛董事會決議不分配114年第二季股利 114/07/31 【公告】榮剛董事會決議增加投資連鑄設備及廠房整改之預算案 114/07/31 【公告】榮剛董事會決議增加投資BDM軋鋼廠設備及廠房改造之預算案 114/07/31 【公告】董事會決議出售金耘鋼鐵(股)公司股權 114/07/24 【公告】榮剛114年第二季合併財務報告董事會召開日期 114/07/10 【公告】榮剛 2025年6月合併營收9.91億元年增-6.96% 114/07/01 【公告】榮剛董事會決議買回庫藏股事宜 114/06/19 以伊衝突升溫，飛彈庫存耗竭，全訊、榮剛及精剛大啖庫存回補商機 114/06/10 榮剛5月營收10.27億元、月減1.41%，上半年營運可持穩 114/06/09 《鋼鐵股》榮剛前5月營收下滑1成產線維持滿載 114/06/09 榮剛表現穩健 5月自結營收10.27億元 114/06/09 【公告】榮剛 2025年5月合併營收10.27億元年增-8.59% 114/05/29 【公告】榮剛一一四年股東常會重要決議事項 114/05/12 榮剛前4月營收40.78億元、年減11.13%，估Q2營收維持穩定水準 114/05/12 《鋼鐵股》榮剛4月營收雙降前4月減11% 114/05/12 【公告】榮剛 2025年4月合併營收10.41億元年增-11.37% 114/04/27 《鋼鐵股》榮剛內外資齊押寶

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
榮剛	4.28% 2437(164.1%)	7.08% 2356(173.14%)	5.73% 2484(159.0%)	-14.19% 3225(99.55%)	-22.62% 3529(82.36%)	-20.84% 3063(110.06%)
加權指數	-0.07%	3.86%	4.44%	14.14%	4.06%	9.91%

皮氏F-Score 5/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔		✔		✔		✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2024	2023	2022	2021	2020
營業利益率	15.23	17.55	19.53	12.25	1.71
ROE	15.16	18.15	20.33	9.16	2.94
本業收入比	60.31	81.98	93.14	105.50	47.46
自由現金流量	2.19	13.57	10.81	-18.4	-1.42
利息保障倍數	14.47	15.91	16.15	8.14	2.84