建榮 5340 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 04-19 5日,月,季均量(報價延遅20分) 均線 5 10 17 20 45 60 預估量 [權證]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	今年成長率今年預估EPS	平均本益比估值股價	最高本益比估值最低本益比估值	ROE估值 Beta	DCF 盈餘估算	股本市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
56.9 (-3.56%) 1768張 (+136.97%) 1183張 1178張 1136張季線旁 ↘58.44 ↗58.86 ↗56.82 ↗56.43 ↗57.53 ↗57.18 1768張 1.5倍	-4.05% 7.36% 0.0% 0.35% 36.61%		7.75 (-86.38%) 56.9	11.1 (-80.49%) 4.4 (-92.27%)	N/A 1.88	N/A	19.49億 110.89億	47.65% 0.0%	印製電路板相關		1	金仁寶集團股

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比		大漲大跌莫驚慌，靜下心來看估值、線型、籌碼和產業前景 [世界太快, 心則慢]
基本面偏多 0 偏空 0			技術面偏多 0 偏空 0		籌碼面偏多 0 偏空 0
現在,預估本益比 (最低,平均,最高)	474.17,N/A (35.71,62.95,90.18)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(22.68% 帶寬大) 月線斜率0.4	厲害分點成交比重	N/A
偏多	預估本益比低於平均或最低本益比		月K 周K	季線	偏多	厲害分點買進
偏空	預估本益比高於最高本益比		均線支撐壓力	布林軌道多空	偏空	厲害分點賣出
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (N/A) 0 (0)		相對高點相對低點	77.2 (-26.3%) 23-09-05 22.0 (158.64%) 22-10-13	劵資比周轉率資增劵增劵償 04-19 20日融資使用率趨勢圖	N/A 0.91% 0 0 0 可能恢復融資劵
偏多	現金殖利率大於5%				偏多	主力融資
					偏空	散戶融資
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	138.38 33.36 54.37 歷年新高 1.71億(3月)	29.89 -3.12 25.37 1.29億(2月)	最近漲停日近期最高股價	63.4 (24-04-10) 28日新高	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 04-19 近6日買賣	賣 ,賣 ,買 ,買 -10%,0%,5%,4% 買,賣,賣,買,賣,賣 (連2賣)
偏多	營收年月增率成長、短突破長、創新高		偏多	最近曾經漲停	偏多	主力投信買
偏空	營收年月增率衰退、短跌破長		偏多	近期股價創新高	偏空	主力投信賣
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	49.21 41.96,57.44 59.3,56.3 0.27	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
偏多	低於估值
偏空	高於估值				偏空	隔日沖鎖漲停
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	48.81 33.12,39.83 57.0,51.8 -0.11	投信(張) 04-19 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.82%←0.82%(0.0%)	0 0.0%
偏多	低於估值		偏多	周KD黃金交叉	偏多	投信連買 (持股比例低於2.5%)
					偏空	投信連賣
DCF 盈餘估算	N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	55.87 46.15,50.17 77.2,50.8 0.02	外資(張) 04-19 20天持股趨勢圖當天成交比重	53.27%←51.86%(2.72%)	549 (連4買) 31.05%
偏多	低於估值		偏多	月KD黃金交叉	偏多	外資連買
					偏空	外資連賣
淨值比,每股淨值 (最低,平均,最高)	5.7,9.98 (2.06,3.47,4.88)		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	0.83% -0.49% -2.67% -1.81%	自營商(張) 04-19 20天持股趨勢圖當天成交比重	1.51%←1.48%(2.03%)	-95 (連2賣) 5.37%
偏多	等於或低於最低淨值比		偏多	月線負乖離15%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		周轉率(%) 單日 5日 20日	0.91% 3.04% 12.09%	大股東(%) 04-19 散戶(%) 近3月趨勢圖	71.2←71.62(-0.59%) 7.05←6.47(8.96%)	400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張總股東人數
偏多	本益成長比小於0.75				偏空	大股東減少散戶增加
偏多	總報酬本益比大於1.6
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q4←Q3 0.0←0.0 Q4←Q4
偏多	合約負債增加
偏空	合約負債持續減少
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		3.95←3.09 (+27.83%) Q4←Q3 連2升 3.95←3.41 (+15.84%) Q4←Q4
偏多	營收增加
偏空	營收持續減少
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		0.31←0.02 (+27.83%) Q4←Q3 連2升 0.31←0.08 (+15.84%) Q4←Q4
偏多	營業利益增加
偏空	營業利益持續減少
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		5.02←4.9 (+2.45%) Q4←Q3 連4升 5.02←3.97 (+26.45%) Q4←Q4
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		85.76←87.94 (-2.48%) Q4←Q3 連3降 85.76←96.42 (-11.06%) Q4←Q4
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		133.82←157.32 (-2.48%) Q4←Q3 連2降 133.82←123.06 (+8.74%) Q4←Q4
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
偏多	資本支出持續增加
EPS QoQ EPS YoY		0.06←0.06 (0.0%) Q4←Q3 0.06←0.02 (+200.0%) Q4←Q4
偏多	EPS增加
偏空	EPS持續減少
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.14←-0.01 (+1500.0%) Q4←Q3 連2升 0.14←0.04 (+250.0%) Q4←Q4 12季新高
偏多	本業EPS增加
偏空	本業EPS持續減少
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		14.56←8.81 Q4←Q3 連2升 14.56←10.04 Q4←Q4 5季新高
偏多	毛利率增加(從谷底反轉)
偏空	毛利率持續減少
營益率 QoQ 營益率 YoY		7.97←0.76 Q4←Q3 連2升 7.97←2.22 Q4←Q4 18季新高
偏多	營益率增加
偏空	營益率持續減少
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		3.15←3.92 Q4←Q3 第1降 3.15←0.88 Q4←Q4
ROE QoQ ROE YoY		0.64←0.63 Q4←Q3 連2升 0.64←0.16 Q4←Q4 4季新高
偏多	ROE穩定或持續增加
ROA QoQ ROA YoY		0.55←0.55 Q4←Q3 0.55←0.14 Q4←Q4
偏多	ROA穩定或持續增加
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
公告	113/04/12 櫃買市場4/12暫停先賣後買當日沖銷交易標的名單
新聞	113/04/08 《業績-電零組》建榮3月營收為1.71億元，年增138.39% 113/04/08 【公告】建榮 2024年3月合併營收1.71億元年增138.39% 113/03/07 【公告】建榮 2024年2月合併營收1.29億元年增29.9% 113/03/07 《業績-電零組》建榮2月營收為1.29億元，年增29.90% 113/02/26 《電零組》建榮112年每股盈餘0.13元 113/02/26 【公告】建榮董事會決議不分派股利 113/02/07 【公告】建榮 2024年1月合併營收1.33億元年增21.29% 113/02/07 《業績-電零組》建榮1月營收為1.33億元，年增21.29% 113/01/08 【公告】建榮 2023年12月合併營收1.39億元年增11.15% 113/01/08 《業績-電零組》建榮12月營收為1.39億元，年增11.15% 112/12/08 【公告】建榮 2023年11月合併營收1.29億元年增16.81% 112/12/08 《業績-電零組》建榮11月營收為1.29億元，年增16.81% 112/11/10 《電零組》建榮11月17日參加線上法說 112/11/10 【公告】建榮受邀參加中信證券舉辦之線上法說會 112/11/08 【公告】建榮 2023年10月合併營收1.27億元年增19.93% 112/11/08 《業績-電零組》建榮10月營收為1.27億元，年增19.93% 112/11/07 《電零組》建榮前三季每股盈餘0.06元 112/10/06 【公告】建榮 2023年9月合併營收1.17億元年增16.32% 112/10/06 《業績-電零組》建榮9月營收為1.17億元，年增16.32% 112/09/08 《業績-電零組》建榮8月營收為1.11億元，年增17.90%

近8季毛利率↘ : 14.77, 15.62, 12.6, 10.04, 9.81, 7.52, 8.81, 14.56 近8季營益率↘ : 6.1, 7.94, 3.11, 2.22, 1.61, -2.4, 0.76, 7.97 近8季營收↘ : 338, 371, 285, 341, 280, 248, 309, 395 近8季EPS↘ : 0.12, 0.18, 0.11, 0.02, 0.01, -0.01, 0.06, 0.06

近3年毛利率↘ : 12.91, 13.33, 10.62 近3年營益率↘ : 5.07, 4.98, 2.62 近3年營收↘ : 1404, 1335, 1232 近3年EPS↘ : 0.27, 0.43, 0.13

回頂端便宜價(最低價本益比, 最高殖利率, 最低淨值比),合理價(平均本益比, 平均殖利率, 平均淨值比),昂貴價 (最高價本益比, 最低殖利率, 最高淨值比)

玩股撇步 (動畫小學堂)	本益比	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		殖利率	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		淨值比	股價	現價差距(%)
最高價本益比	90.18	11.1	-80.49	9.99	-82.44	最低殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高淨值比	4.88	48.71	-14.39
平均本益比	62.95	7.75	-86.38	28.3	-50.25	平均殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均淨值比	3.47	34.63	-39.13
最低價本益比	35.71	4.4	-92.27	46.62	-18.07	最高殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低淨值比	2.06	20.56	-63.87

最高價本益比是採用歷年最高價本益比的中位數, 最低價本益比是採用歷年最低價本益比的中位數
最高價殖利率是採用歷年最高價殖利率的中位數, 最低價殖利率是採用歷年最低價殖利率的中位數
最高價淨值比是採用歷年最高價淨值比的中位數, 最低價淨值比是採用歷年最低價淨值比的中位數
本益比估值, 殖利率估值不適用於景氣循環股及歷史本益比起伏太大的股票
淨值估值適用於景氣循環股及虧損的公司，但也不適合捉景氣循環股的股價高低點，因為每波的景氣循環有它自己的強弱度
合理價和目標價是根據過往財報及預測未來的成長率, 存在太多不確定性故價格僅能做為參考, 請注意風險和做好功課

歷史本益比, 殖利率, 淨值區間

年度	最高價	最低價	最高本益比	最低本益比	現金股利	最低殖利率	最高殖利率	最高淨值比	最低淨值比
112	77.2	25.2	602.16	196.56	N/A	N/A	N/A	7.65	2.81
111	37.6	22.0	87.29	51.07	N/A	N/A	N/A	3.98	2.32
110	50.8	28.6	186.91	105.23	N/A	N/A	N/A	5.36	3.1
109	57.4	20.35	116.59	41.34	N/A	N/A	N/A	6.49	2.42
108	76.2	12.55	130.34	21.47	N/A	N/A	N/A	9.13	1.63
107	15.4	8.61	17.88	9.99	N/A	N/A	N/A	2.02	1.32
106	13.35	4.95	21.34	7.91	N/A	N/A	N/A	1.93	0.79

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
建榮	-4.05% 1183(49.42%)	3.08% 1892(-6.57%)	7.36% 1178(50.1%)	0.0% 1136(55.63%)	0.35% 864(104.48%)	36.61% 1881(-6.02%)
加權指數	-4.51%	-4.36%	-3.33%	11.29%	18.77%	27.01%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
56.9	58.63↘	58.44↘	58.86↗	56.82↗	56.43↗	55.98↗	57.53↗	57.18↗	58.06↘	58.28↘	58.46→	59.58↗	57.95↗	56.88↗
乖離率	-2.95%	-2.64%	-3.33%	0.14%	0.83%	1.64%	-1.1%	-0.49%	-2.0%	-2.37%	-2.67%	-4.5%	-1.81%	0.04%
均線開始轉折價位	57.0	61.8	55.1	56.2	52.4	54.6	56.6	55.3	65.6	61.6	57.3	56.0	40.85	50.9

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
建榮	353.85%	1.0%	114.0%	-31.0%	0.0%	-32.0%	314.0%
0050	79.4%	11.86%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	5.87%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 4/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔		✔			✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	2.62	4.98	5.07	6.01	7.13
ROE	1.29	4.49	2.94	5.56	7.06
本業收入比	106.67	63.81	107.58	116.00	104.95
自由現金流量	-0.04	0.87	-0.32	0.98	0.69
利息保障倍數	233.19	652.93	1179.05	650.37	143.64