力積電討論區

收盤價成交量 06-03 5日,月,季均量預估量 [期][權值][熱][存]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 今年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
130.5 (-7.77%) 379788張 (-0.21%) 季線上 352451張 303821張 195487張 379788張 1.25倍	-9.06% 42.78% 110.48% 184.93% 185.87%	0.9~1.0 4.1~4.9	107.76 (-17.43%) 130.5	N/A 0.69	1178 、Y!	大型股 16412.97億	6.1% 22.82%	NV供應鏈 IC製造	2026-04-29 2025-06-24	聯電集團上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
130.5	140.9↘	133.35↗	118.46↗	111.07↗	90.95↗	83.04↗	70.01↗	56.89↗
乖離率	-7.38%	-2.14%	10.16%	17.49%	43.49%	57.15%	86.4%	129.39%
均線開始轉折價位	143.5	108.0	91.4	75.1	57.8	62.0	45.8	45.65

台股市場估值	0050: 本益比 39.38, 預估本益比 29.75, 殖利率 1.25%, 預估殖利率 1.79% ; 006201: 本益比 96.58, 殖利率 1.12%
美股市場估值	SPY: 本益比 62.32, 預估本益比: 29.87 ; QQQ: 本益比 81.98, 預估本益比 38.69 ; SOXQ: 本益比 167.51, 預估本益比 37.34
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	預估季EPS衰退
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	35.55,28.56 (12.69,23.58,34.47) 4.38,32.31 (0.73,1.45,2.17)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(85.08% 帶寬大) 月線斜率1.68	近2月趨勢圖大股東(%) 05-29 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	78.7←74.81(3.89%) 9.76←11.29(-1.53%), -2.29% 78.7←69.9(8.8%) 9.76←12.95(-3.19%), -1.79%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 月K連續2月上漲	季線上		股東人數連續2周增加
			均線	布林軌道中軌上(1)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	1.99%[114] (2.35%[115]) 0 (1.99%)		相對高點相對低點	155.5 (-16.08%) 26-06-01 39.5 (230.38%) 25-04-08
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	10.8 8.8 6.88 41個月新高 226.64億(4月)	4.89 7.67 5.49 208.31億(3月)	最近漲停日近期最高股價	26-05-27 155.5 (26-06-01) 多年新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 06-03 20日融資使用率趨勢圖	2.45% 3.02% -4250 -884 6 4.2%←3.0%(1.2%)
本益比法目標價	116.74(-10.54%)		日KD RSI MACD	51.92,70.55 63.67 0.77	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 06-03 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -15%,-9%,-2%,-1% 買,賣,賣,買,賣,賣 (連2賣)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	75.66,86.48 down 78.59 7.47	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	1178 、Y!		月KD RSI MACD	78.34,87.94 down 76.55 9.65	投信(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	18.13%←20.64%(-2.51%)	-140694 (連10賣) 37.05%	2年趨勢圖	18.13%←15.61%(2.52%)
本益成長比總報酬本益比	0.97 1.09		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	10.16% 57.15% 86.4% 129.39%	外資(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	37.76%←36.5%(1.26%)	74045 (連3買) 19.5%	2年趨勢圖	37.76%←30.07%(7.69%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	3.02% 14.58% 48.65%	自營商(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	4.17%←4.14%(0.03%)	2382 (連2賣轉買) 0.63%	2年趨勢圖	4.17%←2.61%(1.56%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		34.89←25.81 (+35.18%) Q1←Q4 第1升 34.89←26.08 (+33.78%) Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		610.38←618.1 (-1.25%) Q1←Q4 第1降 610.38←578.59 (+5.49%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		112.76←122.25 (-1.25%) Q1←Q4 第1降 112.76←97.86 (+5.49%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		386.45←372.28 (+3.81%) Q1←Q4 連3升 386.45←354.25 (+9.09%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		49.85←46.76 (+6.61%) Q1←Q4 第1升 49.85←53.59 (-6.98%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		79.88←76.88 (+6.61%) Q1←Q4 連3升 79.88←76.39 (+4.57%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		1.29←0.81 (+59.26%) Q1←Q4 第1升 1.29←0.62 (+108.06%) Q1←Q1 多季新高
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.86←0.54 (+59.26%) Q1←Q4 第1升 0.86←0.65 (+32.31%) Q1←Q1
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		29.19←30.67 Q1←Q4 第1降 29.19←26.7 Q1←Q1
營益率 QoQ 營益率 YoY		18.47←19.78 Q1←Q4 第1降 18.47←16.91 Q1←Q1
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		26.4←16.18 Q1←Q4 第1升 26.4←13.38 Q1←Q1 多季新高
ROE QoQ ROE YoY		4.1←2.7 Q1←Q4 第1升 4.1←2.01 Q1←Q1
ROA QoQ ROA YoY		2.78←1.82 Q1←Q4 第1升 2.78←1.41 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	115/03/06 劉啟東經理人一般交易 1,600張
公告	115/06/03 聯電董事會決議發行國內第二次無擔保轉換債，上限40億元 115/06/03 聯電董事會決議發行國內第一次無擔保轉換債，上限120億元
新聞	115/06/03 聯電董事會決議發行國內第二次無擔保轉換債，上限40億元 115/06/03 聯電董事會決議發行國內第一次無擔保轉換債，上限120億元 115/06/03 【公告】聯電董事會決議發行國內第二次無擔保轉換公司債相關事宜 115/06/03 【公告】聯電董事會決議發行國內第一次無擔保轉換公司債相關事宜 115/06/03 聯電本公司董事會決議發行國內第二次無擔保轉換公司債相關事宜 115/06/03 聯電本公司董事會決議發行國內第一次無擔保轉換公司債相關事宜 115/06/02 聯電ADR2日下跌0.43美元跌幅1.88%折台股141.25元 115/06/02 6/2上市投信賣超排行前20名 115/06/01 聯電ADR1日上漲0.71美元漲幅3.20%折台股143.65元 115/06/01 5/29證交所鉅額交易日成交金額前20名排行 115/05/31 5/29上市投信賣超排行前20名 115/05/29 欣興公告本公司新任第四屆審計委員會委員 115/05/29 【公告】欣興115年股東常會改選董事 115/05/29 欣興本公司董事會一致推舉簡山傑先生續任董事長 115/05/29 欣興公告本公司115年股東常會改選董事 115/05/29 聯電股價強攻背後有底氣？英特爾12奈米合作2027量產　先進封裝布局曝光 115/05/29 聯電ADR28日上漲0.46美元漲幅2.07%折台股142.56元 115/05/28 聯陽公告本公司一一五年度股東常會改選董事 115/05/28 聯陽公告本公司股東常會決議同意解除新任董事競業禁止之限制 115/05/27 5/27上市投信賣超排行前20名

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
聯電	-9.06% 352451(7.76%)	20.83% 307083(23.68%)	42.78% 303821(25.0%)	110.48% 195487(94.28%)	184.93% 174176(118.05%)	185.87% 108796(249.08%)
加權指數	6.47%	12.31%	10.79%	44.69%	69.92%	108.88%

皮氏F-Score 5/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔	✔	✔		✔			✔

通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	18.5	22.22	26.01	37.42	24.26
ROE	10.96	12.77	17.68	28.55	21.32
本業收入比	88.52	91.81	81.64	98.30	83.63
自由現金流量	467.1	79.31	-117.87	914.34	281.89
利息保障倍數	31.99	33.01	46.16	57.85	32.49