華邦電 2344 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 07-17 5日,月,季均量預估量 [期][權值][熱]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
155.0 (-9.88%) 110525張 (-26.62%) 季線上 133643張 196550張 222998張 110525張 0.56倍	-12.18% -22.11% 70.14% 55.31% 790.8%	4.3~4.7 27.5~31.8	221.5 (42.91%) 155.0	N/A 1.67	980 、Y!	大型股 7004.48億	29.59% 8.2%	記憶體 IC製造	2026-05-05 2026-03-27	華新集團上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
155.0	167.8↘	172.55↘	189.62↘	188.24↗	169.54↗	152.54↗	129.18↗	87.63↗
乖離率	-7.63%	-10.17%	-18.26%	-17.66%	-8.58%	1.61%	19.99%	76.88%
均線開始轉折價位	176.5	183.5	199.0	149.0	122.0	91.1	99.8	17.4

台股市場估值	0050: 本益比 40.37, 預估本益比 21.72, 殖利率 1.36%, 預估殖利率 1.99% ; 006201: 本益比 67.49, 殖利率 1.39%
美股市場估值	SPY: 本益比 55.38, 預估本益比: 26.14 ; QQQ: 本益比 72.52, 預估本益比 33.02 ; SOXQ: 本益比 168.82, 預估本益比 19.71
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率創新高, 雙率第一升, 預估季EPS成長, 財務比率成長, 三率成長, EPS成長一倍
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	51.04,5.26 (5.12,10.8,16.48) 6.64,25.9 (0.74,1.23,1.73)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(53.37% 帶寬大) 月線斜率-1.15	近2月趨勢圖大股東(%) 07-17 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	69.81←69.61(0.2%) 16.5←15.49(1.01%), 23.13% 69.81←63.48(6.33%) 16.5←13.64(2.86%), 85.63%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 周K連續4周下跌	季線上		股東人數連續3周增加
			均線	布林軌道靠下軌(-3)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	0.32%[114] (5.53%[115]) 0 (0.32%)		相對高點相對低點	233.5 (-33.62%) 26-06-22 13.2 (1074.24%) 25-01-13
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	189.87 2.97 139.19 歷年新高 205.97億(6月)	181.96 3.93 128.57 200.01億(5月)	最近漲停日近期最高股價	26-06-18 233.5 (26-06-22) 多年新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 07-17 20日融資使用率趨勢圖	4.78% 2.46% -5368.0 4266.0 0 12.54%←11.54%(1.0%)
本益比法目標價	194.9(25.74%)		日KD RSI MACD	0.0,19.57 look 40.99 -5.34	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 07-17 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -29%,-7%,-7%,-6% 賣,賣,賣,買,賣,賣 (連2賣)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	47.56,58.92 57.08 2.53	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	980 、Y!		月KD RSI MACD	63.82,83.97 down 66.5 13.44	投信(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	10.57%←8.81%(1.76%)	-1438 (連2賣) 1.3%	2年趨勢圖	10.57%←0.6%(9.97%)
本益成長比總報酬本益比	1.16 0.86		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-18.26% 1.61% 19.99% 76.88%	外資(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	17.83%←24.33%(-6.5%)	-28376 (連2賣) 25.67%	2年趨勢圖	17.83%←17.06%(0.77%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	2.46% 14.24% 86.68%	自營商(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.7%←0.8%(-0.1%)	-2671 2.42%	2年趨勢圖	0.7%←0.0%(0%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q1←Q4 0.0←0.0 Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		382.53←266.25 (+43.67%) Q1←Q4 連5升 382.53←199.93 (+91.33%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		125.5←40.92 (+43.67%) Q1←Q4 連3升 125.5←-9.65 (+91.33%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		252.32←257.58 (-2.04%) Q1←Q4 第1降 252.32←235.4 (+7.19%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		45.3←50.2 (-9.76%) Q1←Q4 連2降 45.3←49.88 (-9.18%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		130.06←149.94 (-9.76%) Q1←Q4 連2降 130.06←146.07 (-10.96%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		2.25←0.76 (+196.05%) Q1←Q4 連3升 2.25←-0.24 (-1037.5%) Q1←Q1 5季新高
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		2.22←0.78 (+184.62%) Q1←Q4 連4升 2.22←-0.2 (-1210.0%) Q1←Q1 多季新高
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		53.37←41.86 Q1←Q4 第1升 53.37←25.62 Q1←Q1 多季新高
營益率 QoQ 營益率 YoY		32.81←15.37 Q1←Q4 第1升 32.81←-4.83 Q1←Q1 多季新高
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		26.45←11.62 Q1←Q4 第1升 26.45←-4.94 Q1←Q1 多季新高
ROE QoQ ROE YoY		8.54←2.87 Q1←Q4 連3升 8.54←-1.0 Q1←Q1 多季新高
ROA QoQ ROA YoY		4.93←1.8 Q1←Q4 連3升 4.93←-0.4 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	115/05/25 華新麗華(股) 董事一般交易 14,145張
公告	115/07/14 華邦電/旺宏報價喊漲(經濟日報，無內文)
新聞	115/07/17 5檔台股ETF換股　00692新增25檔成分股 115/07/17 中韓擴產利空!記憶體四雄3跌停日鎧俠跌16% 115/07/16 7/16上市投信賣超排行前20名 115/07/16 三大法人賣超431億元齊買力積電近6萬張外資大動作加碼台指期空單 115/07/16 7/16上市投信賣超排行前20名 115/07/16 台股盤前｜大戶投選股-外本比選股鎖定台虹、信昌電、希華，記憶體與載板報復性強彈，台股上漲893.64點 115/07/15 7/15證交所盤後定價交易成交金額前20名排行 115/07/15 7/15上市外資及陸資買超排行前20名 115/07/15 台股強彈893點！台塑集團股領軍記憶體「3檔」收漲停 115/07/15 台股反彈收復45K！收盤大漲893點聯電明出關飆漲停 115/07/15 【記憶體五虎將比一比1】股東人數齊創新高！5家吸逾17萬粉華邦電月增近6萬人最狂 115/07/15 【記憶體五虎將比一比2】今年來誰最香？南亞科飆149%奪冠股王群聯漲逾3成敬陪末座 115/07/15 韓國記憶體巨頭回神！華邦電力積電亮燈漲停逾4萬張排隊等買分析師揭2大推力 115/07/15 《強勢台股特報》力積電,華邦電,中砂,威健等19檔 115/07/15 記憶體大反彈聯電、台塑集團領軍衝台股上漲439點 115/07/15 美股反彈台股止血！開盤上漲逾500點力積電漲價飆漲停 115/07/14 大盤重挫逾千點！記憶體抗跌南亞科維持紅盤分析師：可從容布局 115/07/14 台塑四寶、矽晶圓穩盤記憶體回神台股力拚黑翻紅 115/07/13 7/13上市外資賣超排行前20名 115/07/13 【公告】華邦電將於115年8月12日提前贖回海外第四次無擔保轉換公司債(ISIN：XS3322329080)

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
華邦電	-12.18% 133643(-17.3%)	-15.53% 141811(-22.06%)	-22.11% 196550(-43.77%)	70.14% 222998(-50.44%)	55.31% 196897(-43.87%)	790.8% 208078(-46.88%)
加權指數	-5.97%	-8.78%	-8.17%	12.65%	37.91%	85.63%

皮氏F-Score 6/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔	✔	✔			✔	✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	6.19	0.62	-2.17	17.49	18.51
ROE	2.98	0.71	0.03	15.55	18.68
本業收入比	120.04	45.59	233.52	91.63	101.12
自由現金流量	35.25	-55.32	-94.31	-287.28	197.93
利息保障倍數	4.32	1.92	0.30	191.21	89.51