國巨* 2327 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 06-03 5日,月,季均量預估量 [期][權值][熱][處][存]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 今年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
820.0 (-3.07%) 16771張 (-27.76%) 季線上 25175張 52823張 40541張 16771張 0.32倍	16.98% 142.6% 209.43% 248.94% 576.29%	3.9~4.3 15.7~18.3	254.75 (-68.93%) 820.0	N/A 1.29	1357 、Y!	大型股 16986.02億	30.52% 59.97%	貼片電阻	2024-10-29 2026-06-12	國巨集團上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
820.0	787.2↗	719.0↗	580.85↗	531.4↗	425.3↗	384.62↗	320.1↗	240.88↗
乖離率	4.17%	14.05%	41.17%	54.31%	92.81%	113.2%	156.17%	240.42%
均線開始轉折價位	701.0	520.0	338.0	326.5	260.0	265.0	235.0	121.25

台股市場估值	0050: 本益比 39.38, 預估本益比 29.75, 殖利率 1.25%, 預估殖利率 1.79% ; 006201: 本益比 96.58, 殖利率 1.12%
美股市場估值	SPY: 本益比 62.32, 預估本益比: 29.87 ; QQQ: 本益比 81.98, 預估本益比 38.69 ; SOXQ: 本益比 167.51, 預估本益比 37.34
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率創新高, 預估季EPS成長, 三率成長
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	66.61,47.7 (6.91,14.82,22.73) 10.43,81.11 (1.58,2.98,4.39)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(224.91% 帶寬大) 月線斜率4.33	近2月趨勢圖大股東(%) 05-29 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	74.78←68.63(6.15%) 11.72←15.43(-3.71%), 8.53% 74.78←65.94(8.84%) 11.72←14.73(-3.01%), 185.27%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 周K連續6周上漲月K連續2月上漲	季線上		股東人數連續3周增加
			均線	布林軌道靠上軌(3)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	0.73%[114] (0.84%[115]) 0 (0.73%)		相對高點相對低點	847.0 (-3.19%) 26-06-02 96.5 (749.74%) 25-04-09
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	22.04 2.99 22.52 歷年新高 140.39億(4月)	22.78 18.46 22.7 136.3億(3月)	最近漲停日近期最高股價	26-05-25 847.0 (26-06-02) 多年新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 06-03 20日融資使用率趨勢圖	1.55% 3.24% 1505 -216 11 10.49%←5.38%(5.11%)
本益比法目標價	-89.63(-110.93%)		日KD RSI MACD	93.24,95.94 down 83.99 23.36	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 06-02 近6日買賣	買 ,賣 ,買 ,買 0%,-6%,0%,3% 買,買,賣,賣,賣,買 (連3賣轉買)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	95.55,95.7 down 90.05 53.44	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	1357 、Y!		月KD RSI MACD	96.34,93.84 88.79 61.92	投信(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	7.42%←4.79%(2.63%)	-271 1.62%	2年趨勢圖	7.42%←2.83%(4.59%)
本益成長比總報酬本益比	1.35 0.75		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	41.17% 113.2% 156.17% 240.42%	外資(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	51.21%←53.17%(-1.96%)	-5655 (連2買轉賣) 33.72%	2年趨勢圖	51.21%←55.22%(-4.01%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	3.24% 24.33% 205.51%	自營商(張) 06-03 20天持股趨勢圖當天成交比重	2.37%←2.09%(0.28%)	333 (連10買) 1.99%	2年趨勢圖	2.37%←7.01%(-4.64%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q1←Q4 0.0←0.0 Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		381.66←359.68 (+6.11%) Q1←Q4 連5升 381.66←311.04 (+22.7%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		96.13←87.32 (+6.11%) Q1←Q4 連5升 96.13←64.63 (+22.7%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		333.79←316.36 (+5.51%) Q1←Q4 連3升 333.79←277.81 (+20.15%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		68.79←67.12 (+2.49%) Q1←Q4 第1升 68.79←66.08 (+4.1%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		125.22←120.84 (+2.49%) Q1←Q4 連3升 125.22←126.39 (-0.93%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		3.9←3.29 (+18.54%) Q1←Q4 連2升 3.9←10.77 (-63.79%) Q1←Q1
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		3.55←3.3 (+7.58%) Q1←Q4 連5升 3.55←2.35 (+51.06%) Q1←Q1 多季新高
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		38.1←37.3 Q1←Q4 連3升 38.1←35.64 Q1←Q1 多季新高
營益率 QoQ 營益率 YoY		25.19←24.28 Q1←Q4 連5升 25.19←20.78 Q1←Q1 多季新高
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		21.06←18.92 Q1←Q4 第1升 21.06←17.89 Q1←Q1 多季新高
ROE QoQ ROE YoY		4.69←4.08 Q1←Q4 第1升 4.69←3.43 Q1←Q1 多季新高
ROA QoQ ROA YoY		2.17←1.96 Q1←Q4 連3升 2.17←1.64 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	114/04/30 泰銘傳承(股) 關係人洽特定人 6,139張
公告	115/06/03 證交所、櫃買中心6/2公告注意有價證券名單
新聞	115/06/03 【Hot台股】國巨遭分盤處置跌逾4%！網喊「還不快上車」分析師：可先進場試單 115/06/03 衝上4萬6！台股早盤飆漲766點　台積電開2425元 115/06/02 《台股盤後》震盪逾千點、收漲219點續創新高 115/06/01 塞滿要60萬顆！高盛點名它是「下一個記憶體」漲價5%利潤狂飆37% 115/05/31 【台股大拆股時代1】國巨分割翻5倍...「拆股就起飛」？這些「前千金股」不漲反跌昔生技股王竟剩100元 115/05/30 【公告】國巨代子公司KEMET de Mexico S.A. de C.V. 公告董事會決議盈餘分配 115/05/30 國巨代子公司KEMET de Mexico S.A. de C.V. 公告董事會決議盈餘分配 115/05/30 【十大權值股洗牌樂2】誰是大黑馬？專家點名南亞科有戲 115/05/29 【台股5月風雲榜】國巨華新科「被動元件七雄」齊飛天禾伸堂狂飆逾200%稱王 115/05/28 5/29起「特選臺灣大型股代表25指數」納南亞、國巨*等/刪統一、華碩等 115/05/28 台股巨震1500點！「11檔被動」無懼攻漲停 2財報曝光驚呆了 115/05/28 不甩台股崩跌！被動元件逆勢11檔噴漲停 2家被逼提前掀牌「獲利狂飆1000％」 115/05/28 《台股盤後》收跌620點、日K翻黑，險守5日線 115/05/28 台股創高後崩殺1700點！收盤下跌620點 2大原因釀暴跌 115/05/28 【Hot台股】力積電飆漲停寫5年新高！網嗨「雙倍黃董加持」分析師：下周有望破百 115/05/28 被動漲不停「十餘檔噴漲停」國巨、華新科再寫波段新高 115/05/28 關不住！國巨再飆752元新高 2700名股東勇敢進場每張大賺12萬元 115/05/28 台積電衝新高！大漲60元至2360 台股上揚逾450點 115/05/28 1分鐘讀財經》國巨訂單出貨比完勝日廠陳泰銘掀底牌：漲價拭目以待 115/05/28 統一證券：台股短線仍具備向上挑戰動能

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
國巨*	16.98% 25175(-33.38%)	57.69% 39249(-57.27%)	142.6% 52823(-68.25%)	209.43% 40541(-58.63%)	248.94% 39117(-57.13%)	576.29% 33155(-49.42%)
加權指數	6.47%	12.31%	10.79%	44.69%	69.92%	108.88%

皮氏F-Score 5/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔	✔	✔			✔		✔

通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	22.42	19.22	18.99	23.94	23.72
ROE	14.13	12.99	13.53	20.61	25.9
本業收入比	95.76	87.06	83.88	93.13	100.97
自由現金流量	271.38	14.02	-220.49	34.96	158.98
利息保障倍數	11.85	10.51	12.23	25.72	28.03