光寶科 2301 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 07-01 5日,月,季均量預估量 [期][權值][熱]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
219.5 (-1.13%) 17253張 (-30.19%) 季線上 31902張 33525張 36183張 17253張 0.51倍	1.39% -3.52% 51.38% 35.08% 93.39%	1.9~2.2 10.5~12.3	173.11 (-21.13%) 219.5	N/A 1.46	1285 、Y!	大型股 5083.86億	6.31% 8.29%	AI 計算機系統業	2026-04-29 2026-03-19	光寶集團上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
219.5	213.9↗	216.15↗	219.32↘	222.38↘	212.96↗	200.17↗	182.3↗	165.98↗
乖離率	2.62%	1.55%	0.08%	-1.3%	3.07%	9.66%	20.41%	32.24%
均線開始轉折價位	223.5	207.5	234.5	227.5	169.5	147.5	165.5	115.0

台股市場估值	0050: 本益比 40.45, 預估本益比 24.5, 殖利率 1.26%, 預估殖利率 1.81% ; 006201: 本益比 84.9, 殖利率 1.14%
美股市場估值	SPY: 本益比 61.12, 預估本益比: 27.21 ; QQQ: 本益比 80.43, 預估本益比 34.83 ; SOXQ: 本益比 227.11, 預估本益比 26.95
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	預估季EPS成長
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	32.65,18.78 (10.64,19.88,29.11) 5.72,38.81 (1.35,1.76,2.16)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(25.62% 帶寬大) 月線斜率-0.18	近2月趨勢圖大股東(%) 06-26 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	78.17←80.58(-2.41%) 11.78←9.54(2.24%), 30.28% 78.17←78.07(0.1%) 11.78←11.74(0.04%), 21.94%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K	季線上		股東人數連續7周增加
			均線	布林軌道中軌上(1)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	2.28%[114] (3.05%[115]) 0 (2.28%)		相對高點相對低點	262.0 (-16.22%) 26-05-27 70.5 (211.35%) 25-04-09
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	29.55 3.94 22.51 歷年新高 173.54億(5月)	24.51 1.27 20.62 166.95億(4月)	最近漲停日近期最高股價	26-06-22 262.0 (26-05-27) 多年新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 06-30 20日融資使用率趨勢圖	1.41% 0.74% -427 51 0 3.28%←2.96%(0.32%)
本益比法目標價	225.59(2.77%)		日KD RSI MACD	46.25,41.67 52.06 -1.03	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 06-30 近6日買賣	買 ,賣 ,賣 ,賣 42%,-10%,-3%,-5% 買,賣,賣,賣,買,買 (連2買)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	65.31,57.96 63.1 2.47	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	1285 、Y!		月KD RSI MACD	73.77,78.45 68.28 7.47	投信(張) 06-30 20天持股趨勢圖當天成交比重	9.45%←10.85%(-1.4%)	-2065 (連12賣) 11.97%	2年趨勢圖	9.45%←14.36%(-4.91%)
本益成長比總報酬本益比	0.96 1.11		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	0.08% 9.66% 20.41% 32.24%	外資(張) 06-30 20天持股趨勢圖當天成交比重	40.7%←40.33%(0.37%)	6669 (連2買) 38.65%	2年趨勢圖	40.7%←24.9%(15.8%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.74% 5.64% 28.27%	自營商(張) 06-30 20天持股趨勢圖當天成交比重	9.27%←9.26%(0.01%)	463 (連2買) 2.68%	2年趨勢圖	9.27%←7.02%(2.25%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		48.92←47.06 (+3.95%) Q1←Q4 第1升 48.92←58.22 (-15.97%) Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		434.07←443.56 (-2.14%) Q1←Q4 連2降 434.07←364.17 (+19.19%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		40.99←46.53 (-2.14%) Q1←Q4 連2降 40.99←36.75 (+19.19%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		439.46←342.62 (+28.26%) Q1←Q4 連3升 439.46←273.86 (+60.47%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		89.63←86.51 (+3.61%) Q1←Q4 連3升 89.63←88.66 (+1.09%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		104.65←84.46 (+3.61%) Q1←Q4 連2升 104.65←87.47 (+19.64%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		1.66←1.7 (-2.35%) Q1←Q4 連2降 1.66←1.51 (+9.93%) Q1←Q1
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		1.28←1.45 (-11.72%) Q1←Q4 連2降 1.28←1.09 (+17.43%) Q1←Q1
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		21.66←21.72 Q1←Q4 連2降 21.66←22.58 Q1←Q1 4季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		9.44←10.49 Q1←Q4 第1降 9.44←10.09 Q1←Q1
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		8.7←8.7 Q1←Q4 8.7←9.49 Q1←Q1
ROE QoQ ROE YoY		4.24←4.44 Q1←Q4 連2降 4.24←3.82 Q1←Q1
ROA QoQ ROA YoY		1.87←2.0 Q1←Q4 連2降 1.87←1.8 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	113/12/23 宋恭源董事贈與 1,150張
公告	115/06/17 光寶科：LITE ON VIETNAM CO.近一年取得機器設備一批，計約10.2億元 115/06/17 光寶科114/5/1~115/6/16向致茂取得營業用設備一批，計約11.5億元
新聞	115/06/30 6/30上市投信賣超排行前20名 115/06/26 宇智本公司董事會推選宋明峰先生擔任董事長 115/06/26 6/26上市投信賣超排行前20名 115/06/25 6/25上市投信賣超排行前20名 115/06/25 6/25上市投信賣超排行前20名 115/06/24 6/24上市投信賣超排行前20名 115/06/24 光寶科深化高壓直流與新能源布局完善AI資料中心產品組合長期展望看俏 115/06/24 兆豐證券認購(售)權證終止上市彙總表 115/06/22 〈焦點股〉光寶科AI伺服器電源需求勁揚盤中放量攻上漲停 115/06/17 光寶科114/5/1~115/6/16向致茂取得營業用設備一批，計約11.5億元 115/06/17 光寶科：LITE ON VIETNAM CO.近一年取得機器設備一批，計約10.2億元 115/06/17 【公告】光寶科公告取得營業用設備 115/06/17 【公告】代子公司LITE ON VIETNAM CO., LTD.公告取得機器設備 115/06/17 光寶科本公司公告取得營業用設備 115/06/15 6/15上市外資賣超排行前20名 115/06/15 6/15上市投信賣超排行前20名 115/06/13 〈熱門股〉億光光耦合器強攻AI伺服器電源供應鏈股價周漲逾7% 115/06/12 光寶科擬斥資上限37億元收購伺服器電源廠南京能利芯 115/06/12 光寶科董事會通過簽訂收購南京能利芯科技框架協議，上限8億人民幣 115/06/12 光寶科公告本公司董事會決議通過簽訂股權收購框架協議相關事宜

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
光寶科	1.39% 31902(-45.92%)	5.53% 30720(-43.84%)	-3.52% 33525(-48.54%)	51.38% 36183(-52.32%)	35.08% 29975(-42.44%)	93.39% 28590(-39.65%)
加權指數	1.65%	2.49%	1.2%	41.5%	63.2%	109.64%

皮氏F-Score 1/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔

沒通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	10.08	9.43	9.79	8.69	7.91
ROE	16.71	13.59	17.48	18.32	18.95
本業收入比	84.91	82.72	79.04	84.46	73.97
自由現金流量	71.38	75.68	239.26	206.39	90.57
利息保障倍數	14.79	11.31	13.23	25.03	80.33