現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 70.52 | -17.49 | -16.13 | 0 | -44.86 | 0 | -0.88 | 0 | 54.39 | -10.38 | 15.41 | -17.99 | -1.35 | 0 | 5.14 | -19.18 | 89.17 | 6.56 | 66.01 | -4.37 | 8.27 | -2.59 | 2.33 | 12.56 | 92.05 | -14.28 |
| 2024 (4) | 85.47 | 24.19 | -24.78 | 0 | -30.14 | 0 | -0.52 | 0 | 60.69 | -10.26 | 18.79 | 129.99 | -6.13 | 0 | 6.36 | 109.57 | 83.68 | 20.06 | 69.03 | 25.78 | 8.49 | 11.71 | 2.07 | 10.11 | 107.39 | 0.43 |
| 2023 (3) | 68.82 | -0.61 | -1.19 | 0 | -33.46 | 0 | -0.1 | 0 | 67.63 | 31.42 | 8.17 | -47.76 | 7.03 | 8687.5 | 3.04 | -43.81 | 69.7 | -5.4 | 54.88 | -11.1 | 7.6 | 1.6 | 1.88 | -10.48 | 106.93 | 10.13 |
| 2022 (2) | 69.24 | 14.58 | -17.78 | 0 | -61.65 | 0 | -0.84 | 0 | 51.46 | 4.72 | 15.64 | 48.95 | 0.08 | 0 | 5.40 | 49.33 | 73.68 | -4.98 | 61.73 | 16.03 | 7.48 | 11.98 | 2.1 | 3.45 | 97.10 | -0.52 |
| 2021 (1) | 60.43 | 0.0 | -11.29 | 0 | -52.79 | 0 | 8.17 | 0 | 49.14 | 23.47 | 10.5 | -35.94 | -0.34 | 0 | 3.62 | -46.11 | 77.54 | 11.41 | 53.2 | 10.95 | 6.68 | 16.58 | 2.03 | 0.5 | 97.61 | -10.03 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 31.19 | 6.34 | 36.38 | -8.64 | -192.88 | -190.91 | 1.07 | 225.88 | 414.71 | -0.43 | -315.0 | 34.85 | 22.55 | -14.52 | 13.32 | 7.21 | 137.17 | 189.56 | -1.66 | -286.05 | -315.0 | 9.87 | 149.09 | 188.29 | 20.53 | -11.05 | -1.3 | 16.47 | -16.14 | -7.37 | 2.17 | 3.83 | 1.88 | 0.72 | 10.77 | 28.57 | 161.11 | 22.93 | 44.2 |
| 25Q4 (7) | 29.33 | 119.37 | -13.53 | -2.95 | 63.22 | 50.67 | -0.85 | -193.41 | -142.86 | 0.2 | 174.07 | 200.0 | 26.38 | 393.08 | -5.58 | 3.04 | -59.52 | 32.75 | -0.43 | -4.88 | 88.56 | 3.96 | -61.39 | 37.54 | 23.08 | 8.2 | 4.06 | 19.64 | 15.06 | 1.55 | 2.09 | 4.5 | -2.34 | 0.65 | 14.04 | 12.07 | 131.05 | 92.51 | -14.77 |
| 25Q3 (6) | 13.37 | 170.65 | 17.8 | -8.02 | -266.21 | 39.2 | 0.91 | 102.04 | 103.33 | -0.27 | -80.0 | -107.69 | 5.35 | 94.55 | 390.76 | 7.51 | 216.88 | -31.97 | -0.41 | -272.73 | 81.28 | 10.26 | 233.77 | -26.93 | 21.33 | -10.98 | -11.2 | 17.07 | 48.05 | -3.61 | 2.0 | -1.96 | -7.83 | 0.57 | 5.56 | 5.56 | 68.08 | 94.44 | 22.48 |
| 25Q2 (5) | 4.94 | -78.4 | -71.74 | -2.19 | 26.26 | 32.41 | -44.58 | -13011.76 | -10267.44 | -0.15 | 77.27 | 76.19 | 2.75 | -86.18 | -80.69 | 2.37 | -4.82 | -23.79 | -0.11 | 72.5 | 21.43 | 3.08 | -10.18 | -26.69 | 23.96 | 15.19 | 8.42 | 11.53 | -35.15 | -34.82 | 2.04 | -4.23 | -5.12 | 0.54 | -3.57 | 12.5 | 35.01 | -68.66 | -59.3 |
| 25Q1 (4) | 22.87 | -32.58 | 0.0 | -2.97 | 50.33 | 0.0 | -0.34 | 2.86 | 0.0 | -0.66 | -230.0 | 0.0 | 19.9 | -28.78 | 0.0 | 2.49 | 8.73 | 0.0 | -0.4 | 89.36 | 0.0 | 3.42 | 18.84 | 0.0 | 20.8 | -6.22 | 0.0 | 17.78 | -8.07 | 0.0 | 2.13 | -0.47 | 0.0 | 0.56 | -3.45 | 0.0 | 111.72 | -27.34 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 33.92 | 198.85 | 0.0 | -5.98 | 54.66 | 0.0 | -0.35 | 98.72 | 0.0 | -0.2 | -53.85 | 0.0 | 27.94 | 1618.48 | 0.0 | 2.29 | -79.26 | 0.0 | -3.76 | -71.69 | 0.0 | 2.88 | -79.49 | 0.0 | 22.18 | -7.66 | 0.0 | 19.34 | 9.2 | 0.0 | 2.14 | -1.38 | 0.0 | 0.58 | 7.41 | 0.0 | 153.76 | 176.64 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 11.35 | -35.07 | 0.0 | -13.19 | -307.1 | 0.0 | -27.31 | -6251.16 | 0.0 | -0.13 | 79.37 | 0.0 | -1.84 | -112.92 | 0.0 | 11.04 | 254.98 | 0.0 | -2.19 | -1464.29 | 0.0 | 14.05 | 234.84 | 0.0 | 24.02 | 8.69 | 0.0 | 17.71 | 0.11 | 0.0 | 2.17 | 0.93 | 0.0 | 0.54 | 12.5 | 0.0 | 55.58 | -35.39 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 17.48 | 0.0 | 0.0 | -3.24 | 0.0 | 0.0 | -0.43 | 0.0 | 0.0 | -0.63 | 0.0 | 0.0 | 14.24 | 0.0 | 0.0 | 3.11 | 0.0 | 0.0 | -0.14 | 0.0 | 0.0 | 4.19 | 0.0 | 0.0 | 22.1 | 0.0 | 0.0 | 17.69 | 0.0 | 0.0 | 2.15 | 0.0 | 0.0 | 0.48 | 0.0 | 0.0 | 86.02 | 0.0 | 0.0 |