鼎固-KY 2923 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 08-28 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
22.35 (0.22%) 36張 (-37.49%) 季線下 47張 36張 50張 36張 1.0倍	-1.11% -2.4% -3.25% -8.21% -36.42%		N/A N/A 22.35	N/A 1.23	487 N/A	小型股 388.96億	58.5% 0.0%	地產	2024-12-11 2025-09-08	日月光集團上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
22.35	22.42↘	22.55↘	22.82↘	22.88↘	23.72↘	23.65↘	22.96↘	25.59↘
乖離率	-0.31%	-0.89%	-2.06%	-2.32%	-5.78%	-5.5%	-2.66%	-12.66%
均線開始轉折價位	22.55	23.3	23.05	23.6	23.4	23.5	24.8	35.3

台股市場估值	0050: 本益比 20.12, 預估本益比 16.71, 殖利率 2.4%, 預估殖利率 2.65% ; 006201: 本益比 37.49, 殖利率 2.62%
美股市場估值	SPY: 本益比 54.56, 預估本益比: 26.13 ; QQQ: 本益比 81.63, 預估本益比 35.58 ; SOXQ: 本益比 73.66, 預估本益比 26.62
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率創新低, 三率衰退, EPS衰退一倍
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	N/A,N/A (N/A,N/A,N/A) 0.86,25.93 (0.62,0.76,0.9)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(5.86% 帶寬窄) 月線斜率-0.12	近2月趨勢圖大股東(%) 08-22 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	99.42←99.45(-0.03%) 0.2←0.19(0.01%), -0.25% 99.42←99.38(0.04%) 0.2←0.16(0.04%), 29.75%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 周K連續2周下跌月K連續2月下跌	季線下		股東人數連續2周減少
			均線	布林軌道靠下軌(-3)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	1.07%[113] (N/A) 0 (1.07%)		相對高點相對低點	40.55 (-44.88%) 24-09-30 17.5 (27.71%) 25-04-09
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-78.88 62.04 -70.65 3.64億(7月)	0.0 -28.8 -68.0 2.25億(6月)	最近漲停日近期最高股價	24.15 (25-07-21) 2日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 08-27 20日融資使用率趨勢圖	N/A 0.0% 0 0 N/A
本益比法目標價	N/A		日KD RSI MACD	13.04,8.76 up 41.09 -0.02	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 08-27 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -11%,-13%,-10%,-8% 平,平,賣,平,賣,賣 (連2賣)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	5.41,8.71 look 42.92 0.02	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	487 N/A		月KD RSI MACD	21.04,25.74 look 44.55 -0.75	投信(張) 08-27 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%	2年趨勢圖	0.0%←0.0%(0%)
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-2.06% -5.5% -2.66% -12.66%	外資(張) 08-27 20天持股趨勢圖當天成交比重	99.39%←99.41%(-0.02%)	-54 (連9賣) 150.0%	2年趨勢圖	99.39%←99.33%(0.06%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.0% 0.01% 0.04%	自營商(張) 08-27 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%	2年趨勢圖	0.0%←0.0%(0%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		40.89←47.12 (-13.22%) Q2←Q1 第1降 40.89←56.61 (-27.77%) Q2←Q2
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		7.65←8.15 (-6.13%) Q2←Q1 連3降 7.65←7.61 (+0.53%) Q2←Q2
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-9.59←2.53 (-6.13%) Q2←Q1 第1降 -9.59←-0.07 (+0.53%) Q2←Q2
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		452.64←501.68 (-9.78%) Q2←Q1 第1降 452.64←477.31 (-5.17%) Q2←Q2
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		35.94←40.96 (-12.26%) Q2←Q1 連2降 35.94←55.08 (-34.75%) Q2←Q2
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		7803.04←11412.1 (-12.26%) Q2←Q1 連2降 7803.04←8555.96 (-8.8%) Q2←Q2
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		-0.44←-0.15 (-193.33%) Q2←Q1 連2降 -0.44←-0.25 (+76.0%) Q2←Q2 多季新低
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-0.41←0.23 (-278.26%) Q2←Q1 第1降 -0.41←-0.22 (+86.36%) Q2←Q2 多季新低
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		27.26←51.76 Q2←Q1 連2降 27.26←32.99 Q2←Q2 多季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		-125.29←31.04 Q2←Q1 第1降 -125.29←-0.93 Q2←Q2 多季新低
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		-80.62←-58.68 Q2←Q1 連2降 -80.62←-57.9 Q2←Q2 11季新低
ROE QoQ ROE YoY		-1.25←-0.92 Q2←Q1 連2降 -1.25←-0.86 Q2←Q2 多季新低
ROA QoQ ROA YoY		-0.22←-0.08 Q2←Q1 連2降 -0.22←-0.03 Q2←Q2
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	106/01/23 張洪本大股東贈與 507,379張 106/01/23 張虔生大股東贈與 337,908張
公告	114/08/24 鼎固-KY訂9/8為除息交易日，現金股利發放日9/30 114/08/24 鼎固-KY上半年合併虧損10.24億元，每股稅後 -0.59元
新聞	114/08/11 【公告】鼎固-KY 2025年7月合併營收3.64億元年增-78.89% 114/08/05 台中建商驚傳爆爛尾樓營建股遭拖累興富發領跌近3% 專家曝背後原因 114/07/10 【公告】鼎固-KY 2025年6月合併營收2.25億元年增0.01% 114/06/24 【公告】鼎固-KY代子公司鼎固置業股份有限公司累計處分有價證券達新台幣三億元 114/06/10 營收速報 - 鼎固-KY(2923)5月營收3.16億元年增率高達29.08％ 114/06/10 【公告】鼎固-KY 2025年5月合併營收3.16億元年增29.08% 114/05/19 【公告】代子公司鼎固置業股份有限公司累計處分有價證券達新台幣三億元 114/05/12 【公告】鼎固-KY補充董事會決議114年股東常會召開事宜 (更正召集事由三、討論事項) 114/05/12 【公告】鼎固-KY 2025年4月合併營收2.23億元年增-13.07% 114/04/16 全球股市震盪鼎固加碼4.38億元買進台積電ADR 114/04/10 營收速報 - 鼎固-KY(2923)3月營收3.06億元年增率高達34.31％ 114/04/10 【公告】鼎固-KY 2025年3月合併營收3.06億元年增34.31% 114/04/07 【公告】鼎固-KY代子公司Wealthy Joy Co., Ltd.一年內累計處分有價證券達新台幣三億元 114/04/07 【公告】鼎固-KY代子公司PEAK VISION INTERNATIONAL LIMITED累計處分有價證券達新台幣三億元 114/04/04 【公告】代子公司鼎固置業股份有限公司累計取得有價證券達新台幣三億元 114/03/14 【公告】鼎固-KY董事會決議發放股利事宜 114/03/10 【公告】鼎固-KY 2025年2月合併營收2.57億元年增12.48% 114/02/10 【公告】鼎固-KY 2025年1月合併營收2.52億元年增-93.19% 114/01/10 【公告】鼎固-KY代子公司鼎固置業股份有限公司累計取得有價證券達新台幣三億元 114/01/10 【公告】鼎固-KY 2024年12月合併營收2.43億元年增-93.64%

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
鼎固-ky	-1.11% 47(-23.0%)	-4.08% 37(-0.96%)	-2.4% 36(1.61%)	-3.25% 50(-26.3%)	-8.21% 50(-26.56%)	-36.42% 82(-55.09%)
加權指數	1.99%	-0.4%	3.42%	11.89%	7.91%	9.71%

皮氏F-Score 1/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
			✔

沒通過存股健檢5指標	2024	2023	2022	2021	2020
營業利益率	41.76	49.0	37.25	38.0	24.58
ROE	1.87	1.13	1.15	2.19	2.16
本業收入比	101.25	128.25	125.50	92.88	122.37
自由現金流量	-83.81	-98.3	77.15	99.01	-6.36
利息保障倍數	2.74	3.97	5.27	5.30	4.54