現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 73.11 | -20.37 | 20.87 | 0 | -87.76 | 0 | 1.45 | 0 | 93.98 | 20.1 | 8.76 | 17.27 | -16.85 | 0 | 5.18 | 41.39 | 40.39 | -40.47 | 39.36 | -34.74 | 46.85 | -4.19 | 0.01 | 0.0 | 84.79 | 0.87 |
| 2024 (4) | 91.81 | 42.89 | -13.56 | 0 | -68.55 | 0 | -8.3 | 0 | 78.25 | 30.48 | 7.47 | 8.58 | -37.73 | 0 | 3.67 | -9.42 | 67.85 | 95.2 | 60.31 | 84.43 | 48.9 | 2.62 | 0.01 | 0.0 | 84.06 | 5.14 |
| 2023 (3) | 64.25 | -57.1 | -4.28 | 0 | -87.24 | 0 | 1.41 | 0 | 59.97 | -39.83 | 6.88 | 2.38 | -59.3 | 0 | 4.05 | 50.08 | 34.76 | -69.7 | 32.7 | -69.06 | 47.65 | 3.79 | 0.01 | 0.0 | 79.95 | -19.06 |
| 2022 (2) | 149.76 | 2.74 | -50.09 | 0 | -95.33 | 0 | -4.62 | 0 | 99.67 | -12.42 | 6.72 | 27.03 | -42.75 | 0 | 2.70 | -2.26 | 114.71 | 38.91 | 105.69 | 28.19 | 45.91 | 7.14 | 0.01 | 0 | 98.78 | -15.09 |
| 2021 (1) | 145.76 | 206.73 | -31.95 | 0 | -65.94 | 0 | -2.05 | 0 | 113.81 | 0 | 5.29 | -31.12 | -46.52 | 0 | 2.76 | -57.1 | 82.58 | 451.27 | 82.45 | 7327.93 | 42.85 | -3.53 | 0 | 0 | 116.33 | 11.46 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 23.41 | -11.46 | 147.99 | -15.99 | -1166.0 | -1255.08 | 3.73 | 131.72 | 112.7 | -0.69 | -1050.0 | -238.0 | 7.42 | -73.44 | -10.17 | 3.07 | 111.72 | 56.63 | -14.87 | -85.41 | -670.47 | 7.08 | 148.48 | 26.74 | 11.97 | -35.89 | 498.5 | 11.95 | -43.45 | 767.6 | 11.34 | -0.26 | -7.95 | 0 | 0 | 0 | 100.52 | 23.55 | 12.12 |
| 25Q4 (7) | 26.44 | 21.17 | 36.29 | 1.5 | -86.38 | -82.74 | -11.76 | 60.31 | 41.14 | -0.06 | 93.62 | 97.42 | 27.94 | -14.89 | -0.53 | 1.45 | -43.8 | -21.2 | -8.02 | -190.58 | -335.87 | 2.85 | -50.44 | -27.85 | 18.67 | 40.38 | 47.12 | 21.13 | 37.39 | 66.25 | 11.37 | -0.52 | -8.53 | 0 | 0 | 0 | 81.35 | -0.04 | 5.42 |
| 25Q3 (6) | 21.82 | 41.5 | -19.84 | 11.01 | 15.41 | 160.28 | -29.63 | -74.5 | 10.81 | -0.94 | -148.45 | -267.86 | 32.83 | 31.53 | 4.39 | 2.58 | -7.19 | 26.47 | -2.76 | 33.33 | -1740.0 | 5.75 | -21.31 | 54.56 | 13.3 | 107.17 | -32.42 | 15.38 | 231.47 | -1.35 | 11.43 | -2.56 | -8.92 | 0 | 0 | 0 | 81.39 | -13.6 | -15.86 |
| 25Q2 (5) | 15.42 | 63.35 | -35.96 | 9.54 | 908.47 | 163.68 | -16.98 | 42.21 | -5.4 | 1.94 | 288.0 | 158.08 | 24.96 | 202.18 | 174.29 | 2.78 | 41.84 | 73.75 | -4.14 | -114.51 | 74.98 | 7.30 | 30.81 | 152.45 | 6.42 | 221.0 | -69.46 | 4.64 | 359.22 | -72.94 | 11.73 | -4.79 | -4.24 | 0 | 0 | 0 | 94.20 | 5.07 | 15.01 |
| 25Q1 (4) | 9.44 | -51.34 | 0.0 | -1.18 | -113.58 | 0.0 | -29.38 | -47.05 | 0.0 | 0.5 | 121.46 | 0.0 | 8.26 | -70.59 | 0.0 | 1.96 | 6.52 | 0.0 | -1.93 | -4.89 | 0.0 | 5.58 | 41.45 | 0.0 | 2.0 | -84.24 | 0.0 | -1.79 | -114.08 | 0.0 | 12.32 | -0.88 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 89.65 | 16.17 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 19.4 | -28.73 | 0.0 | 8.69 | 105.44 | 0.0 | -19.98 | 39.86 | 0.0 | -2.33 | -516.07 | 0.0 | 28.09 | -10.68 | 0.0 | 1.84 | -9.8 | 0.0 | -1.84 | -1126.67 | 0.0 | 3.95 | 6.16 | 0.0 | 12.69 | -35.52 | 0.0 | 12.71 | -18.47 | 0.0 | 12.43 | -0.96 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 77.17 | -20.22 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 27.22 | 13.04 | 0.0 | 4.23 | 128.24 | 0.0 | -33.22 | -106.21 | 0.0 | 0.56 | 116.77 | 0.0 | 31.45 | 245.6 | 0.0 | 2.04 | 27.5 | 0.0 | -0.15 | 99.09 | 0.0 | 3.72 | 28.52 | 0.0 | 19.68 | -6.37 | 0.0 | 15.59 | -9.1 | 0.0 | 12.55 | 2.45 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 96.73 | 18.1 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 24.08 | 0.0 | 0.0 | -14.98 | 0.0 | 0.0 | -16.11 | 0.0 | 0.0 | -3.34 | 0.0 | 0.0 | 9.1 | 0.0 | 0.0 | 1.6 | 0.0 | 0.0 | -16.55 | 0.0 | 0.0 | 2.89 | 0.0 | 0.0 | 21.02 | 0.0 | 0.0 | 17.15 | 0.0 | 0.0 | 12.25 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0.0 | 0.0 | 81.90 | 0.0 | 0.0 |