易威 1799 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 09-12 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
44.55 (2.18%) 80張 (-68.5%) 季線下 182張 155張 163張 80張 0.52倍	-2.3% -3.47% -17.19% -38.3% -74.54%		N/A N/A 44.55	N/A 0.86	1800 N/A	微型股 55.55億	29.87% 0.0%	醫藥行業	2024-12-13 2024-01-10	上櫃

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
44.55	45.02↘	45.01↘	45.24↘	45.29↘	46.06↘	47.32↘	53.65↘	66.4↘
乖離率	-1.04%	-1.02%	-1.53%	-1.63%	-3.28%	-5.85%	-16.96%	-32.91%
均線開始轉折價位	45.6	44.9	46.15	46.65	49.0	53.8	72.2	175.0

台股市場估值	0050: 本益比 21.13, 預估本益比 17.93, 殖利率 2.22%, 預估殖利率 2.46% ; 006201: 本益比 38.9, 殖利率 2.53%
美股市場估值	SPY: 本益比 58.43, 預估本益比: 27.37 ; QQQ: 本益比 89.0, 預估本益比 37.18 ; SOXQ: 本益比 81.59, 預估本益比 27.58
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率衰退, EPS衰退一倍
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	N/A,N/A (N/A,N/A,N/A) 8.34,5.23 (1.77,2.87,3.97)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(8.29%) 月線斜率-0.18	近2月趨勢圖大股東(%) 09-12 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	67.33←67.62(-0.29%) 8.66←8.98(-0.32%), -2.92% 67.33←75.12(-7.79%) 8.66←6.49(2.17%), 36.43%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 月K連續6月下跌	季線下		股東人數連續7周減少
			均線	布林軌道中軌下(-1)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (N/A) 0 (0)		相對高點相對低點	233.0 (-80.88%) 24-08-26 9.94 (348.19%) 22-09-27
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	13.54 52.64 12.14 0.59億(8月) 短突破長	-45.8 -20.45 11.87 0.39億(7月)	最近漲停日近期最高股價	50.6 (25-08-18) 19日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 09-12 20日融資使用率趨勢圖	N/A 0.06% 0 0 0
本益比法目標價	N/A		日KD RSI MACD	21.0,12.85 up 45.19 0.03	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 09-10 近6日買賣	賣 ,買 ,買 ,買 -26%,12%,0%,6% 賣,賣,賣,買,買,賣 (連2買轉賣)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	13.08,14.11 look 33.33 0.51	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	1800 N/A		月KD RSI MACD	1.1,1.56 look 44.23 -7.75	投信(張) 09-12 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%	2年趨勢圖	0.0%←0.0%(0%)
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-1.53% -5.85% -16.96% -32.91%	外資(張) 09-12 20天持股趨勢圖當天成交比重	12.54%←12.54%(0.0%)	4 (連3賣轉買) 5.0%	2年趨勢圖	12.54%←14.54%(-2.0%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.06% 0.72% 2.48%	自營商(張) 09-12 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%	2年趨勢圖	0.0%←0.0%(0%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.37←0.33 (+12.12%) Q2←Q1 第1升 0.37←0.48 (-22.92%) Q2←Q2
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		1.09←1.52 (-28.29%) Q2←Q1 連3降 1.09←1.23 (-11.38%) Q2←Q2
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-0.4←-0.05 (-28.29%) Q2←Q1 第1降 -0.4←-0.18 (-11.38%) Q2←Q2
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		1.58←2.21 (-28.51%) Q2←Q1 連2降 1.58←1.48 (+6.76%) Q2←Q2
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		21.42←20.91 (+2.44%) Q2←Q1 第1升 21.42←36.43 (-41.2%) Q2←Q2
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		261.79←321.66 (+2.44%) Q2←Q1 第1降 261.79←202.83 (+29.07%) Q2←Q2
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
EPS QoQ EPS YoY		-0.39←-0.01 (-3800.0%) Q2←Q1 第1降 -0.39←-0.18 (+116.67%) Q2←Q2 4季新低
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-0.31←-0.04 (-675.0%) Q2←Q1 第1降 -0.31←-0.15 (+106.67%) Q2←Q2 4季新低
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		39.68←55.17 Q2←Q1 第1降 39.68←61.84 Q2←Q2 9季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		-36.61←-3.53 Q2←Q1 第1降 -36.61←-14.55 Q2←Q2 4季新低
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		-45.73←-0.75 Q2←Q1 第1降 -45.73←-16.9 Q2←Q2 4季新低
ROE QoQ ROE YoY		-7.12←-0.15 Q2←Q1 第1降 -7.12←-2.76 Q2←Q2 4季新低
ROA QoQ ROA YoY		-3.41←0.28 Q2←Q1 第1降 -3.41←-1.21 Q2←Q2
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	113/08/05 程文龍關係人轉讓私募股票 110張
公告	114/09/10 易威 114年8月營收5908萬、年增13.54%
新聞	114/09/10 【公告】易威 2025年8月合併營收5907.5萬元年增13.54% 114/08/08 【公告】易威 2025年7月合併營收3870.1萬元年增-45.8% 114/08/07 【公告】易威代重要子公司Tulex Pharmaceuticals Inc.及Magnifica Inc.法人董事改派代表人 114/08/07 【公告】易威董事會通過114年第2季合併財務報告 114/07/30 【公告】易威114年第二季財務報告董事會預計召開日期為114年08月07日 114/07/10 【公告】易威 2025年6月合併營收4865.1萬元年增-20.74% 114/06/26 【公告】易威114年股東會重要決議事項 114/06/26 【公告】易威114年股東常會全面改選董事之當選名單 114/06/26 【公告】易威股東會決議解除新選任董事競業限制 114/06/26 【公告】易威董事會選任董事長 114/06/25 【公告】易威代子公司美國Tulex Pharmaceuticals,TLX-047減輕發炎性藥物接獲美國FDA通知領取藥證 114/06/10 【公告】易威 2025年5月合併營收3459.7萬元年增-6.17% 114/05/09 【公告】易威 2025年4月合併營收2600.6萬元年增5.58% 114/05/08 【公告】易威董事會決議得視金融市場狀況辦理私募有價證券 114/05/08 【公告】易威董事會通過114年第1季合併財務報告 114/05/08 【公告】易威董事會決議113年股東常會通過之私募普通股案，尚餘額度之發行期限將屆滿，屆期則不予辦理 114/05/01 《生醫股》易威與子公司共同開發新藥505(b)(2) 已在美提出NDA申請 114/05/01 【公告】易威代子公司美國Tulex Pharmaceuticals,共同開發新藥(505(b)(2)）液態口服治療尿崩症藥品,已向美國FDA提出新劑型新藥查驗登記申請(NDA) 114/04/30 【公告】易威114年第一季財務報告董事會預計召開日期為114年05月08日 114/04/10 營收速報 - 易威(1799)3月營收7,664萬元年增率高達57.74％

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
易威	-2.3% 182(-56.16%)	-0.78% 148(-46.18%)	-3.47% 155(-48.39%)	-17.19% 163(-51.03%)	-38.3% 194(-58.89%)	-74.54% 417(-80.85%)
加權指數	3.78%	5.83%	4.05%	17.22%	14.37%	15.57%

皮氏F-Score 3/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
		✔		✔			✔

沒通過存股健檢5指標	2024	2023	2022	2021	2020
營業利益率	-13.84	-59.91	-90.14	-107.39	-59.35
ROE	-12.98	-24.41	-20.02	-20.35	-25.31
本業收入比	85.23	95.88	95.83	124.71	86.89
自由現金流量	-2.07	-0.64	0.19	-3.11	-2.08
利息保障倍數	-3.17	-7.82	-8.76	-9.55	-10.37