力新 5202 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 07-17 5日,月,季均量預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
13.0 (-6.14%) 275張 (+70.81%) 季線下 286張 504張 668張 275張 0.55倍	-9.72% -18.5% -10.34% -18.24% -40.5%		N/A N/A 13.0	N/A 0.41	1229 N/A	微型股 11.58億	0.12% 0.0%	軟件	2025-12-15 2025-08-28	力晶集團上櫃

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
13.0	13.66↘	14.24↘	14.62↘	14.71↘	14.01↗	13.81↘	14.16↘	16.45↘
乖離率	-4.83%	-8.71%	-11.08%	-11.62%	-7.21%	-5.87%	-8.19%	-20.97%
均線開始轉折價位	14.4	15.8	15.95	15.35	12.6	14.5	15.9	21.85

台股市場估值	0050: 本益比 40.37, 預估本益比 21.72, 殖利率 1.36%, 預估殖利率 1.99% ; 006201: 本益比 67.49, 殖利率 1.39%
美股市場估值	SPY: 本益比 55.38, 預估本益比: 26.14 ; QQQ: 本益比 72.52, 預估本益比 33.02 ; SOXQ: 本益比 168.82, 預估本益比 19.71
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率衰退, EPS衰退一倍
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	N/A,N/A (N/A,N/A,N/A) 1.08,12.82 (1.29,1.76,2.22)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(21.97% 帶寬大) 月線斜率-1.0	近2月趨勢圖大股東(%) 07-17 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	53.12←54.01(-0.89%) 17.59←16.61(0.98%), 0.28% 53.12←61.08(-7.96%) 17.59←11.81(5.78%), 53.85%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 周K連續2周下跌	季線下		股東人數連續4周減少
			均線	布林軌道下軌下(-5)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	1.54%[114] (N/A) 0 (1.54%)		相對高點相對低點	33.8 (-61.54%) 24-10-25 11.35 (14.54%) 26-05-27
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	-31.95 98.68 -14.93 0.18億(6月) 短突破長	-15.32 -29.01 -6.9 0.09億(5月)	最近漲停日近期最高股價	26-06-17 18.05 (26-06-09) 142日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 07-17 20日融資使用率趨勢圖	0.68% 0.31% -9.0 0.0 0 10.51%←9.7%(0.81%)
本益比法目標價	N/A		日KD RSI MACD	0.0,8.67 look 37.69 -0.25	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 07-17 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -16%,-5%,-9%,-4% 賣,賣,買,賣,賣,賣 (連3賣)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	24.63,43.28 42.21 0.27	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	1229 N/A		月KD RSI MACD	12.74,12.55 up 37.19 -0.81	投信(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%	2年趨勢圖	0.0%←0.0%(0%)
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-11.08% -5.87% -8.19% -20.97%	外資(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.73%←1.14%(-0.41%)	-69 25.09%	2年趨勢圖	0.73%←1.74%(-1.01%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	0.31% 1.6% 10.99%	自營商(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.03%←0.03%(0.0%)	0 0.0%	2年趨勢圖	0.03%←0.24%(-0.21%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.1←0.09 (+11.11%) Q1←Q4 第1升 0.1←0.08 (+25.0%) Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		0.3←0.35 (-14.29%) Q1←Q4 第1降 0.3←0.31 (-3.23%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-0.18←-0.17 (-14.29%) Q1←Q4 連3降 -0.18←-0.18 (-3.23%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		0.17←0.16 (+6.25%) Q1←Q4 連2升 0.17←0.14 (+21.43%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		43.67←39.84 (+9.61%) Q1←Q4 第1升 43.67←59.73 (-26.89%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		179.41←167.69 (+9.61%) Q1←Q4 連2升 179.41←159.01 (+12.83%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		-0.19←-0.04 (-375.0%) Q1←Q4 連2降 -0.19←-0.35 (-45.71%) Q1←Q1
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-0.21←-0.2 (-5.0%) Q1←Q4 連3降 -0.21←-0.2 (+5.0%) Q1←Q1 多季新低
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		72.32←77.53 Q1←Q4 第1降 72.32←75.57 Q1←Q1 5季新低
營益率 QoQ 營益率 YoY		-61.33←-48.84 Q1←Q4 連3降 -61.33←-56.96 Q1←Q1 多季新低
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		-55.43←-10.46 Q1←Q4 連2降 -55.43←-99.39 Q1←Q1
ROE QoQ ROE YoY		-1.44←-0.31 Q1←Q4 連2降 -1.44←-2.49 Q1←Q1
ROA QoQ ROA YoY		-1.33←-0.27 Q1←Q4 連2降 -1.33←-2.3 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	92/09/03 黃世良經理人 30張
公告	115/07/13 力新公告本公司會計主管發生異動
新聞	115/07/10 【公告】力新 2026年6月合併營收1771.5萬元年增-31.95% 115/06/10 【公告】力新 2026年5月合併營收891.6萬元年增-15.33% 115/05/11 【公告】力新 2026年4月合併營收1256萬元年增-6.67% 115/04/10 【公告】力新 2026年3月合併營收1004.3萬元年增2.86% 115/03/10 【公告】力新 2026年2月合併營收803.6萬元年增-32.84% 115/03/02 【公告】力新董事會決議盈餘分配案 115/02/10 【公告】力新 2026年1月合併營收1180.7萬元年增24.86% 115/01/12 【公告】力新法人董事代表人發生異動 115/01/12 【公告】力新 2025年12月合併營收1454.7萬元年增-50.54% 114/12/12 【公告】力新將於114年12月15日召開法人說明會 114/12/09 【公告】力新 2025年11月合併營收856.5萬元年增-11.62% 114/11/10 【公告】力新 2025年10月合併營收1144萬元年增10.01% 114/10/09 【公告】力新 2025年9月合併營收1325.9萬元年增-27.74% 114/08/22 【公告】力新將於114年08月25日召開法人說明會 114/08/08 【公告】力新 2025年7月合併營收1334.5萬元年增60.59%

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
力新	-9.72% 286(-4.13%)	-17.72% 488(-43.67%)	-18.5% 504(-45.49%)	-10.34% 668(-58.85%)	-18.24% 464(-40.82%)	-40.5% 412(-33.41%)
加權指數	-5.97%	-8.78%	-8.17%	12.65%	37.91%	85.63%

皮氏F-Score 1/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
				✔

沒通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	-32.45	-22.95	-59.47	-49.04	-56.73
ROE	-4.52	12.99	15.38	-8.96	-1.98
本業收入比	98.00	-23.46	-49.09	107.79	-1733.33
自由現金流量	0.15	-0.17	-0.62	-6.44	2.35
利息保障倍數	-35.55	380.13	684.52	-181.21	15.23