現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 96.0 | 35.1 | 3.77 | 0 | -43.54 | 0 | 4.0 | 0 | 99.77 | 159.41 | 42.6 | 47.61 | -2.05 | 0 | 11.80 | 31.45 | 106.74 | 40.1 | 105.15 | 18.59 | 16.55 | 21.16 | 1.06 | -5.36 | 78.20 | 13.85 |
| 2024 (4) | 71.06 | -33.13 | -32.6 | 0 | -3.54 | 0 | -5.32 | 0 | 38.46 | 67.51 | 28.86 | 18.13 | -0.2 | 0 | 8.97 | -0.39 | 76.19 | 4.58 | 88.67 | 13.48 | 13.66 | 14.12 | 1.12 | -38.8 | 68.69 | -40.57 |
| 2023 (3) | 106.26 | 76.19 | -83.3 | 0 | -12.05 | 0 | 0.08 | 0 | 22.96 | -2.75 | 24.43 | -21.22 | 0.02 | -60.0 | 9.01 | -12.68 | 72.85 | -20.81 | 78.14 | -21.17 | 11.97 | 47.23 | 1.83 | -9.85 | 115.58 | 109.42 |
| 2022 (2) | 60.31 | 28.59 | -36.7 | 0 | -25.38 | 0 | -3.54 | 0 | 23.61 | 0 | 31.01 | 69.27 | 0.05 | -86.49 | 10.32 | 10.65 | 91.99 | 204.3 | 99.12 | 92.47 | 8.13 | 38.74 | 2.03 | -57.53 | 55.19 | -26.88 |
| 2021 (1) | 46.9 | -4.62 | -80.18 | 0 | -0.94 | 0 | -4.49 | 0 | -33.28 | 0 | 18.32 | 142.33 | 0.37 | -96.26 | 9.32 | 89.45 | 30.23 | 63.67 | 51.5 | 42.94 | 5.86 | -15.44 | 4.78 | -0.42 | 75.47 | -26.69 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 22.06 | -17.25 | 32.65 | -14.63 | -47.48 | -272.73 | 4.67 | 286.8 | 165.13 | -2.85 | -270.13 | -227.59 | 7.43 | -55.62 | -70.4 | 7.91 | -58.13 | 19.67 | 0.04 | 101.9 | 0.0 | 9.16 | -65.97 | 11.71 | 28.14 | 309.01 | 31.07 | 27.85 | 148.88 | 26.76 | 5.13 | 9.85 | 36.8 | 0.3 | 0.0 | 20.0 | 66.29 | -59.82 | 3.51 |
| 25Q4 (7) | 26.66 | -32.09 | 7.15 | -9.92 | -882.18 | -167.53 | -2.5 | 93.27 | 84.19 | -0.77 | 72.2 | 86.59 | 16.74 | -56.24 | -57.7 | 18.89 | 266.09 | 211.72 | -2.1 | -5150.0 | -3400.0 | 26.92 | 443.44 | 329.85 | 6.88 | -81.08 | -75.49 | 11.19 | -73.53 | -68.22 | 4.67 | 10.93 | 29.72 | 0.3 | 7.14 | 20.0 | 164.98 | 96.53 | 159.0 |
| 25Q3 (6) | 39.26 | 191.9 | 51.99 | -1.01 | -116.21 | 97.49 | -37.15 | -1232.62 | -2672.39 | -2.77 | -132.9 | -185.49 | 38.25 | 94.36 | 365.44 | 5.16 | -56.78 | -40.28 | -0.04 | -180.0 | -233.33 | 4.95 | -55.91 | -47.31 | 36.37 | -13.45 | 51.48 | 42.28 | 42.26 | 110.87 | 4.21 | 7.4 | 21.33 | 0.28 | 21.74 | 7.69 | 83.94 | 111.39 | -22.72 |
| 25Q2 (5) | 13.45 | -19.12 | -5.94 | 6.23 | -26.45 | 222.88 | 3.28 | 145.75 | 140.59 | 8.42 | 1067.82 | 942.0 | 19.68 | -21.59 | 113.22 | 11.94 | 80.64 | 39.81 | 0.05 | 25.0 | 135.71 | 11.24 | 37.0 | 0.73 | 42.02 | 95.71 | 166.29 | 29.72 | 35.28 | 47.42 | 3.92 | 4.53 | 17.72 | 0.23 | -8.0 | -23.33 | 39.71 | -37.99 | -33.94 |
| 25Q1 (4) | 16.63 | -33.16 | 0.0 | 8.47 | -42.34 | 0.0 | -7.17 | 54.65 | 0.0 | -0.87 | 84.84 | 0.0 | 25.1 | -36.57 | 0.0 | 6.61 | 9.08 | 0.0 | 0.04 | 166.67 | 0.0 | 8.20 | 30.95 | 0.0 | 21.47 | -23.51 | 0.0 | 21.97 | -37.6 | 0.0 | 3.75 | 4.17 | 0.0 | 0.25 | 0.0 | 0.0 | 64.04 | 0.53 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 24.88 | -3.68 | 0.0 | 14.69 | 136.51 | 0.0 | -15.81 | -1079.85 | 0.0 | -5.74 | -277.16 | 0.0 | 39.57 | 374.6 | 0.0 | 6.06 | -29.86 | 0.0 | -0.06 | -300.0 | 0.0 | 6.26 | -33.38 | 0.0 | 28.07 | 16.91 | 0.0 | 35.21 | 75.61 | 0.0 | 3.6 | 3.75 | 0.0 | 0.25 | -3.85 | 0.0 | 63.70 | -41.36 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 25.83 | 80.63 | 0.0 | -40.24 | -693.69 | 0.0 | -1.34 | 83.42 | 0.0 | 3.24 | 424.0 | 0.0 | -14.41 | -256.12 | 0.0 | 8.64 | 1.17 | 0.0 | 0.03 | 121.43 | 0.0 | 9.40 | -15.71 | 0.0 | 24.01 | 52.15 | 0.0 | 20.05 | -0.55 | 0.0 | 3.47 | 4.2 | 0.0 | 0.26 | -13.33 | 0.0 | 108.62 | 80.71 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 14.3 | 0.0 | 0.0 | -5.07 | 0.0 | 0.0 | -8.08 | 0.0 | 0.0 | -1.0 | 0.0 | 0.0 | 9.23 | 0.0 | 0.0 | 8.54 | 0.0 | 0.0 | -0.14 | 0.0 | 0.0 | 11.15 | 0.0 | 0.0 | 15.78 | 0.0 | 0.0 | 20.16 | 0.0 | 0.0 | 3.33 | 0.0 | 0.0 | 0.3 | 0.0 | 0.0 | 60.11 | 0.0 | 0.0 |