現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 23.04 | -9.36 | -85.34 | 0 | 7.65 | -32.95 | 1.73 | 0 | -62.3 | 0 | 20.6 | -3.96 | 0 | 0 | 10.95 | -5.79 | 21.61 | -4.68 | 24.78 | 8.4 | 5.8 | 13.28 | 2.12 | 4.95 | 70.46 | -16.85 |
| 2024 (4) | 25.42 | -34.37 | -11.56 | 0 | 11.41 | 0 | -6.31 | 0 | 13.86 | 0 | 21.45 | 85.55 | 0 | 0 | 11.62 | 55.11 | 22.67 | 0 | 22.86 | 206.43 | 5.12 | 0.2 | 2.02 | -5.16 | 84.73 | -67.84 |
| 2023 (3) | 38.73 | -44.67 | -45.73 | 0 | -12.59 | 0 | -5.49 | 0 | -7.0 | 0 | 11.56 | 95.93 | -0.66 | 0 | 7.49 | 198.6 | -4.86 | 0 | 7.46 | -87.65 | 5.11 | 31.36 | 2.13 | 4.41 | 263.47 | 149.62 |
| 2022 (2) | 70.0 | 8.85 | -32.44 | 0 | -14.23 | 0 | 12.71 | 0 | 37.56 | 21.67 | 5.9 | 7.86 | -4.99 | 0 | 2.51 | -1.34 | 59.45 | -10.41 | 60.39 | 5.32 | 3.89 | 38.43 | 2.04 | 10.87 | 105.55 | 1.74 |
| 2021 (1) | 64.31 | 61.42 | -33.44 | 0 | -4.64 | 0 | -2.5 | 0 | 30.87 | -42.2 | 5.47 | 64.26 | 0 | 0 | 2.54 | 5.99 | 66.36 | 113.44 | 57.34 | 74.92 | 2.81 | 55.25 | 1.84 | -7.54 | 103.74 | -4.75 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | -3.8 | -1752.17 | -143.58 | -13.45 | 43.03 | 55.81 | 1.78 | -60.27 | -68.27 | 0.11 | 145.83 | -93.68 | -17.25 | 26.22 | 20.58 | 4.13 | -41.91 | -19.49 | 0 | 0 | 0 | 8.50 | -35.55 | -32.18 | 3.9 | -48.95 | 59.84 | 7.69 | -4.94 | 114.21 | 1.74 | 18.37 | 14.47 | 0.56 | 0.0 | 1.82 | -38.04 | -1773.67 | -124.69 |
| 25Q4 (7) | 0.23 | -92.72 | -97.9 | -23.61 | -150.9 | -205.35 | 4.48 | -28.78 | 29.86 | -0.24 | -41.18 | 71.08 | -23.38 | -274.08 | -170.04 | 7.11 | 30.94 | 0.28 | 0 | 0 | 0 | 13.19 | 15.66 | -5.0 | 7.64 | 25.66 | -17.23 | 8.09 | 18.97 | -9.61 | 1.47 | 6.52 | 15.75 | 0.56 | 12.0 | 3.7 | 2.27 | -93.76 | -97.77 |
| 25Q3 (6) | 3.16 | -71.09 | -35.64 | -9.41 | 56.99 | 24.05 | 6.29 | 172.22 | -25.74 | -0.17 | -142.5 | 51.43 | -6.25 | 42.92 | 16.44 | 5.43 | 84.69 | -12.84 | 0 | 0 | 0 | 11.40 | 76.98 | -10.52 | 6.08 | 11.56 | -15.44 | 6.8 | 7.94 | -9.69 | 1.38 | -2.82 | 9.52 | 0.5 | -3.85 | -1.96 | 36.41 | -72.55 | -31.04 |
| 25Q2 (5) | 10.93 | 25.34 | 78.01 | -21.88 | 28.12 | 38.95 | -8.71 | -255.26 | -192.28 | 0.4 | -77.01 | 116.26 | -10.95 | 49.59 | 63.13 | 2.94 | -42.69 | -26.87 | 0 | 0 | 0 | 6.44 | -48.59 | -26.05 | 5.45 | 123.36 | -0.55 | 6.3 | 75.49 | 12.3 | 1.42 | -6.58 | 9.23 | 0.52 | -5.45 | 4.0 | 132.65 | -13.9 | 60.08 |
| 25Q1 (4) | 8.72 | -20.51 | 0.0 | -30.44 | -235.83 | 0.0 | 5.61 | 62.61 | 0.0 | 1.74 | 309.64 | 0.0 | -21.72 | -165.07 | 0.0 | 5.13 | -27.64 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 12.53 | -9.72 | 0.0 | 2.44 | -73.56 | 0.0 | 3.59 | -59.89 | 0.0 | 1.52 | 19.69 | 0.0 | 0.55 | 1.85 | 0.0 | 154.06 | 51.11 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 10.97 | 123.42 | 0.0 | 22.41 | 280.87 | 0.0 | 3.45 | -59.27 | 0.0 | -0.83 | -137.14 | 0.0 | 33.38 | 546.26 | 0.0 | 7.09 | 13.8 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 13.88 | 8.95 | 0.0 | 9.23 | 28.37 | 0.0 | 8.95 | 18.86 | 0.0 | 1.27 | 0.79 | 0.0 | 0.54 | 5.88 | 0.0 | 101.95 | 93.11 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 4.91 | -20.03 | 0.0 | -12.39 | 65.43 | 0.0 | 8.47 | 384.23 | 0.0 | -0.35 | 85.77 | 0.0 | -7.48 | 74.81 | 0.0 | 6.23 | 54.98 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 12.74 | 46.26 | 0.0 | 7.19 | 31.2 | 0.0 | 7.53 | 34.22 | 0.0 | 1.26 | -3.08 | 0.0 | 0.51 | 2.0 | 0.0 | 52.80 | -36.28 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 6.14 | 0.0 | 0.0 | -35.84 | 0.0 | 0.0 | -2.98 | 0.0 | 0.0 | -2.46 | 0.0 | 0.0 | -29.7 | 0.0 | 0.0 | 4.02 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0.0 | 0.0 | 8.71 | 0.0 | 0.0 | 5.48 | 0.0 | 0.0 | 5.61 | 0.0 | 0.0 | 1.3 | 0.0 | 0.0 | 0.5 | 0.0 | 0.0 | 82.86 | 0.0 | 0.0 |