- 毛利率代表著產品的競爭優勢, 要和同一個產業做比較. 如果毛利率很低的話, 就要看公司的營收規模是否夠大
- 毛利率從谷底回升, 或許就是開始反轉的訊號
- 營益率代表著公司的經營效率
- 在不大幅舉債的前提下, ROE可以看出公司的經營品質
- 穩定或持續提升的毛利率和營益率十分重要, 要當心持續下滑的毛利率和營益率
- 本業收入比高的公司, 才容易預估財測, 值得花心力去研究
- 無形資產佔總資產比高的公司, 可能代表這家公司是透過併購來成長. 但如果佔比高的不合理, 則要當心
- 併購後有沒有發揮1+1>2, 營益率是一個很好的觀察指標
- 要檢視ROE上升或下滑的原因, 根據杜邦分析不外乎是利潤率, 營收, 財務槓桿的增減
- 租賃業要觀察延滯率(在銀行稱為逾放比率)的變化. 如果越來越多客戶拖延還錢(延滯率上升), 就代表接下來放款的錢也會變少(放款率下降)
| EPS QoQ YoY | 營業毛利率 QoQ YoY | 營業利益率 QoQ YoY | 稅前淨利率 QoQ YoY | 稅後淨利率 QoQ YoY | 股東權益報酬率 QoQ YoY | 資產報酬率 QoQ YoY | 總資產周轉率 QoQ YoY | EBITDA利潤率 QoQ YoY | 財務槓桿 QoQ YoY | 本業收入比 QoQ YoY | 業外獲益比 QoQ YoY | 用人費用率 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 0.18 | -37.93 | -21.74 | 13.46 | -18.08 | -9.48 | 7.26 | -27.04 | -10.15 | 3.79 | -42.4 | -27.95 | 3.02 | -40.55 | -27.92 | 0.77 | -41.22 | -23.76 | 0.48 | -27.27 | -12.73 | 0.08 | -11.11 | 0.0 | 26.78 | -5.27 | -8.13 | 225.99 | 8.5 | 9.09 | 193.55 | 29.03 | 27.99 | -93.55 | -80.65 | -74.34 | 30.36 | 5.82 | -3.95 |
| 25Q4 (7) | 0.29 | -19.44 | 3000.0 | 16.43 | -9.87 | -4.86 | 9.95 | -13.93 | -10.52 | 6.58 | -7.45 | 777.33 | 5.08 | -10.09 | 3728.57 | 1.31 | -14.94 | 3375.0 | 0.66 | -10.81 | 230.0 | 0.09 | 0.0 | 12.5 | 28.27 | 0.39 | 22.17 | 208.28 | 5.18 | 4.32 | 150.00 | -7.92 | -90.32 | -51.79 | 17.67 | 96.43 | 28.69 | 2.06 | -2.58 |
| 25Q3 (6) | 0.36 | 38.46 | 0.0 | 18.23 | 0.89 | 0.94 | 11.56 | -1.78 | 1.85 | 7.11 | 37.26 | -12.76 | 5.65 | 38.82 | -3.09 | 1.54 | 38.74 | 0.65 | 0.74 | 23.33 | 1.37 | 0.09 | 0.0 | 12.5 | 28.16 | 5.59 | -8.75 | 198.03 | -2.24 | -4.37 | 162.90 | -28.13 | 17.09 | -62.90 | 50.34 | -60.75 | 28.11 | 0.79 | -0.64 |
| 25Q2 (5) | 0.26 | 13.04 | -23.53 | 18.07 | 21.52 | 4.57 | 11.77 | 45.67 | 7.1 | 5.18 | -1.52 | -33.16 | 4.07 | -2.86 | -27.96 | 1.11 | 9.9 | -25.5 | 0.60 | 9.09 | -15.49 | 0.09 | 12.5 | 12.5 | 26.67 | -8.51 | -14.13 | 202.57 | -2.22 | -5.6 | 226.67 | 49.89 | 60.14 | -126.67 | -136.06 | -204.94 | 27.89 | -11.77 | -1.48 |
| 25Q1 (4) | 0.23 | 2400.0 | 0.0 | 14.87 | -13.9 | 0.0 | 8.08 | -27.34 | 0.0 | 5.26 | 601.33 | 0.0 | 4.19 | 3092.86 | 0.0 | 1.01 | 2625.0 | 0.0 | 0.55 | 175.0 | 0.0 | 0.08 | 0.0 | 0.0 | 29.15 | 25.97 | 0.0 | 207.16 | 3.76 | 0.0 | 151.22 | -90.24 | 0.0 | -53.66 | 96.3 | 0.0 | 31.61 | 7.33 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | -0.01 | -102.78 | 0.0 | 17.27 | -4.37 | 0.0 | 11.12 | -2.03 | 0.0 | 0.75 | -90.8 | 0.0 | -0.14 | -102.4 | 0.0 | -0.04 | -102.61 | 0.0 | 0.20 | -72.6 | 0.0 | 0.08 | 0.0 | 0.0 | 23.14 | -25.02 | 0.0 | 199.65 | -3.58 | 0.0 | 1550.00 | 1014.06 | 0.0 | -1450.00 | -3605.56 | 0.0 | 29.45 | 4.1 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 0.36 | 5.88 | 0.0 | 18.06 | 4.51 | 0.0 | 11.35 | 3.28 | 0.0 | 8.15 | 5.16 | 0.0 | 5.83 | 3.19 | 0.0 | 1.53 | 2.68 | 0.0 | 0.73 | 2.82 | 0.0 | 0.08 | 0.0 | 0.0 | 30.86 | -0.64 | 0.0 | 207.07 | -3.5 | 0.0 | 139.13 | -1.7 | 0.0 | -39.13 | 5.8 | 0.0 | 28.29 | -0.07 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 0.34 | 0.0 | 0.0 | 17.28 | 0.0 | 0.0 | 10.99 | 0.0 | 0.0 | 7.75 | 0.0 | 0.0 | 5.65 | 0.0 | 0.0 | 1.49 | 0.0 | 0.0 | 0.71 | 0.0 | 0.0 | 0.08 | 0.0 | 0.0 | 31.06 | 0.0 | 0.0 | 214.59 | 0.0 | 0.0 | 141.54 | 0.0 | 0.0 | -41.54 | 0.0 | 0.0 | 28.31 | 0.0 | 0.0 |
| EPS YoY | 營業毛利率 YoY | 營業利益率 YoY | 折舊負擔比率 YoY | 稅前淨利率 YoY | 稅後淨利率 YoY | 股東權益報酬率 YoY | 資產報酬率 YoY | 總資產周轉率 YoY | EBITDA利潤率 YoY | 財務槓桿 YoY | 本業收入比 YoY | 業外獲益比 YoY | 無形資產佔總資產比 YoY | 用人費用率 YoY | ||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 1.14 | 35.71 | 16.97 | 1.31 | 10.41 | 0.29 | 18.56 | -5.46 | 6.05 | 17.48 | 4.77 | 35.13 | 4.87 | 35.65 | 2.48 | 19.23 | 0.34 | 3.03 | 28.06 | -1.47 | 208.28 | 4.32 | 172.06 | -14.73 | -72.06 | 0 | 0.43 | 14.16 | 29.00 | -0.28 |
| 2024 (4) | 0.84 | 18.31 | 16.75 | 12.72 | 10.38 | 21.4 | 19.63 | -4.5 | 5.15 | 23.8 | 3.53 | 8.95 | 3.59 | 12.89 | 2.08 | 7.77 | 0.33 | 10.0 | 28.48 | -1.04 | 199.65 | -10.93 | 201.78 | -1.74 | -101.78 | 0 | 0.38 | -5.05 | 29.08 | -2.64 |
| 2023 (3) | 0.71 | -32.38 | 14.86 | -12.54 | 8.55 | -21.85 | 20.55 | 4.52 | 4.16 | -34.18 | 3.24 | -28.95 | 3.18 | -28.22 | 1.93 | -13.84 | 0.30 | 3.45 | 28.78 | -3.87 | 224.14 | -0.95 | 205.34 | 18.44 | -105.34 | 0 | 0.40 | 60.69 | 29.87 | 1.32 |
| 2022 (2) | 1.05 | -35.58 | 16.99 | -4.07 | 10.94 | -4.12 | 19.66 | -2.5 | 6.32 | -11.61 | 4.56 | -36.49 | 4.43 | -36.44 | 2.24 | -22.49 | 0.29 | 3.57 | 29.94 | -4.53 | 226.30 | -3.57 | 173.37 | 8.35 | -73.37 | 0 | 0.25 | 17.94 | 29.48 | -2.06 |
| 2021 (1) | 1.63 | 608.7 | 17.71 | 0 | 11.41 | 0 | 20.17 | -7.34 | 7.15 | 0 | 7.18 | 0 | 6.97 | 0 | 2.89 | 0 | 0.28 | 12.0 | 31.36 | 12.93 | 234.67 | -10.83 | 160.00 | -67.64 | -59.55 | 0 | 0.21 | 1071.07 | 30.10 | 0.94 |