- 毛利率代表著產品的競爭優勢, 要和同一個產業做比較. 如果毛利率很低的話, 就要看公司的營收規模是否夠大
- 毛利率從谷底回升, 或許就是開始反轉的訊號
- 營益率代表著公司的經營效率
- 在不大幅舉債的前提下, ROE可以看出公司的經營品質
- 穩定或持續提升的毛利率和營益率十分重要, 要當心持續下滑的毛利率和營益率
- 本業收入比高的公司, 才容易預估財測, 值得花心力去研究
- 無形資產佔總資產比高的公司, 可能代表這家公司是透過併購來成長. 但如果佔比高的不合理, 則要當心
- 併購後有沒有發揮1+1>2, 營益率是一個很好的觀察指標
- 要檢視ROE上升或下滑的原因, 根據杜邦分析不外乎是利潤率, 營收, 財務槓桿的增減
- 租賃業要觀察延滯率(在銀行稱為逾放比率)的變化. 如果越來越多客戶拖延還錢(延滯率上升), 就代表接下來放款的錢也會變少(放款率下降)
| EPS QoQ YoY | 營業毛利率 QoQ YoY | 營業利益率 QoQ YoY | 稅前淨利率 QoQ YoY | 稅後淨利率 QoQ YoY | 股東權益報酬率 QoQ YoY | 資產報酬率 QoQ YoY | 總資產周轉率 QoQ YoY | EBITDA利潤率 QoQ YoY | 財務槓桿 QoQ YoY | 本業收入比 QoQ YoY | 業外獲益比 QoQ YoY | 用人費用率 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 0.13 | -59.38 | 244.44 | 13.50 | -3.16 | 7.91 | -0.43 | -1333.33 | 80.89 | 2.52 | -50.68 | 1780.0 | 1.43 | -63.24 | 304.29 | 0.27 | -67.47 | 280.0 | 0.29 | -50.0 | 314.29 | 0.10 | -9.09 | -9.09 | 10.90 | -16.6 | 33.58 | 86.56 | -0.89 | -12.39 | -17.04 | -2639.86 | -101.13 | 117.04 | 16.31 | 108.32 | 13.66 | 10.07 | -5.79 |
| 25Q4 (7) | 0.32 | -64.84 | -5.88 | 13.94 | 20.9 | 17.54 | -0.03 | 98.54 | 97.44 | 5.11 | -42.45 | 56.75 | 3.89 | -53.3 | 21.94 | 0.83 | -56.32 | 3.75 | 0.58 | -47.75 | 3.57 | 0.11 | 0.0 | -15.38 | 13.07 | -22.34 | 25.31 | 87.34 | -8.39 | -8.46 | -0.62 | 97.3 | 98.27 | 100.62 | -18.2 | -25.96 | 12.41 | -3.05 | 7.73 |
| 25Q3 (6) | 0.91 | 2175.0 | 93.62 | 11.53 | -16.75 | -15.41 | -2.05 | -831.82 | -3316.67 | 8.88 | 1457.89 | 56.89 | 8.33 | 9155.56 | 67.27 | 1.90 | 9400.0 | 58.33 | 1.11 | 593.75 | 44.16 | 0.11 | 0.0 | -15.38 | 16.83 | 93.89 | 29.46 | 95.34 | -6.59 | 3.19 | -23.07 | 40.02 | -1915.75 | 123.01 | -11.16 | 21.61 | 12.80 | -2.51 | 1.35 |
| 25Q2 (5) | 0.04 | 144.44 | 300.0 | 13.85 | 10.71 | 7.61 | -0.22 | 90.22 | 53.19 | 0.57 | 480.0 | -58.7 | 0.09 | 112.86 | -86.15 | 0.02 | 113.33 | -87.5 | 0.16 | 128.57 | -27.27 | 0.11 | 0.0 | -15.38 | 8.68 | 6.37 | 0.46 | 102.07 | 3.31 | 10.77 | -38.46 | -102.56 | -13.71 | 138.46 | 109.84 | 3.47 | 13.13 | -9.45 | 5.97 |
| 25Q1 (4) | -0.09 | -126.47 | 0.0 | 12.51 | 5.48 | 0.0 | -2.25 | -92.31 | 0.0 | -0.15 | -104.6 | 0.0 | -0.70 | -121.94 | 0.0 | -0.15 | -118.75 | 0.0 | 0.07 | -87.5 | 0.0 | 0.11 | -15.38 | 0.0 | 8.16 | -21.76 | 0.0 | 98.80 | 3.55 | 0.0 | 1503.70 | 4288.0 | 0.0 | -1407.41 | -1135.58 | 0.0 | 14.50 | 25.87 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 0.34 | -27.66 | 0.0 | 11.86 | -12.99 | 0.0 | -1.17 | -1850.0 | 0.0 | 3.26 | -42.4 | 0.0 | 3.19 | -35.94 | 0.0 | 0.80 | -33.33 | 0.0 | 0.56 | -27.27 | 0.0 | 0.13 | 0.0 | 0.0 | 10.43 | -19.77 | 0.0 | 95.41 | 3.27 | 0.0 | -35.91 | -3037.55 | 0.0 | 135.91 | 34.37 | 0.0 | 11.52 | -8.79 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 0.47 | 4600.0 | 0.0 | 13.63 | 5.91 | 0.0 | -0.06 | 87.23 | 0.0 | 5.66 | 310.14 | 0.0 | 4.98 | 666.15 | 0.0 | 1.20 | 650.0 | 0.0 | 0.77 | 250.0 | 0.0 | 0.13 | 0.0 | 0.0 | 13.00 | 50.46 | 0.0 | 92.39 | 0.26 | 0.0 | -1.14 | 96.62 | 0.0 | 101.14 | -24.42 | 0.0 | 12.63 | 1.94 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 0.01 | 0.0 | 0.0 | 12.87 | 0.0 | 0.0 | -0.47 | 0.0 | 0.0 | 1.38 | 0.0 | 0.0 | 0.65 | 0.0 | 0.0 | 0.16 | 0.0 | 0.0 | 0.22 | 0.0 | 0.0 | 0.13 | 0.0 | 0.0 | 8.64 | 0.0 | 0.0 | 92.15 | 0.0 | 0.0 | -33.82 | 0.0 | 0.0 | 133.82 | 0.0 | 0.0 | 12.39 | 0.0 | 0.0 |
| EPS YoY | 營業毛利率 YoY | 營業利益率 YoY | 折舊負擔比率 YoY | 稅前淨利率 YoY | 稅後淨利率 YoY | 股東權益報酬率 YoY | 資產報酬率 YoY | 總資產周轉率 YoY | EBITDA利潤率 YoY | 財務槓桿 YoY | 本業收入比 YoY | 業外獲益比 YoY | 無形資產佔總資產比 YoY | 用人費用率 YoY | ||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 1.19 | 21.43 | 12.96 | -2.56 | -1.13 | 0 | 6.41 | 9.42 | 3.65 | 4.58 | 2.94 | 2.08 | 2.48 | -13.89 | 1.89 | -8.25 | 0.44 | -13.73 | 11.73 | 8.01 | 87.34 | -8.46 | -30.95 | 0 | 130.99 | 24.0 | 0.31 | -10.36 | 13.20 | 5.52 |
| 2024 (4) | 0.98 | -10.91 | 13.30 | -2.56 | -0.20 | 0 | 5.85 | -2.09 | 3.49 | 0.58 | 2.88 | 1.41 | 2.88 | -1.37 | 2.06 | -0.96 | 0.51 | -1.92 | 10.86 | -1.09 | 95.41 | 0.5 | -5.59 | 0 | 105.63 | 11.6 | 0.34 | -4.69 | 12.51 | -0.64 |
| 2023 (3) | 1.10 | -16.03 | 13.65 | -2.22 | 0.19 | -86.81 | 5.98 | 11.26 | 3.47 | -22.89 | 2.84 | -20.45 | 2.92 | -30.48 | 2.08 | -18.75 | 0.52 | -10.34 | 10.98 | -1.08 | 94.94 | -5.45 | 5.35 | -83.28 | 94.65 | 39.11 | 0.36 | -3.59 | 12.59 | 9.96 |
| 2022 (2) | 1.31 | -58.15 | 13.96 | -34.4 | 1.44 | -84.66 | 5.37 | 11.79 | 4.50 | -60.7 | 3.57 | -60.77 | 4.20 | -66.43 | 2.56 | -59.37 | 0.58 | -12.12 | 11.10 | -34.9 | 100.41 | -6.45 | 31.99 | -60.99 | 68.04 | 277.75 | 0.37 | 8.21 | 11.45 | 3.81 |
| 2021 (1) | 3.13 | -0.32 | 21.28 | 0 | 9.39 | 0 | 4.81 | -15.85 | 11.45 | 0 | 9.10 | 0 | 12.51 | 0 | 6.30 | 0 | 0.66 | 10.0 | 17.05 | -6.83 | 107.33 | -4.46 | 81.99 | 22.58 | 18.01 | -45.61 | 0.35 | -11.72 | 11.03 | -6.21 |