力積電 6770 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 07-17 5日,月,季均量預估量 [期][熱][皮]	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	季預估EPS 明年預估EPS	本益比估值股價	ROE估值 Beta	雙因子排名盈餘估算	市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	集團
68.9 (-9.93%) 273270張 (-38.76%) 季線上 227868張 243878張 225505張 273270張 1.12倍	-3.09% -1.85% 27.59% 35.9% 308.9%	4.3~5.2	162.5 (135.84%) 68.9	N/A 1.47	465 N/A 、Y!	中型股 3248.22億	20.86% 47.99%	半導體 IC製造	2026-07-14	力晶集團上市

移動平均線 SMA

現價	5日	10日	20日	25日	45日	60日	120日	240日
68.9	71.94↘	71.81↘	75.37↘	74.14↗	72.86↗	68.89↗	65.56↗	46.45↗
乖離率	-4.23%	-4.05%	-8.58%	-7.07%	-5.44%	0.01%	5.09%	48.33%
均線開始轉折價位	71.1	74.7	70.2	64.4	60.5	54.0	50.7	16.85

台股市場估值	0050: 本益比 40.37, 預估本益比 21.72, 殖利率 1.36%, 預估殖利率 1.99% ; 006201: 本益比 67.49, 殖利率 1.39%
美股市場估值	SPY: 本益比 55.38, 預估本益比: 26.14 ; QQQ: 本益比 72.52, 預估本益比 33.02 ; SOXQ: 本益比 168.82, 預估本益比 19.71
心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%)
策略面
財務重點	三率創新高, 財務比率成長, 三率成長, EPS成長一倍
基本面			技術面		籌碼面
現在,預估本益比(最低,平均,最高) 淨值比,每股淨值(最低,平均,最高)	43.22,14.57 (17.69,34.36,51.02) 3.36,22.77 (0.91,1.45,1.98)		月K 周K 季線 (MA5 MA20 MA60 MA120 MA240)	布林帶寬(29.03% 帶寬大) 月線斜率-0.09	近2月趨勢圖大股東(%) 07-17 散戶(%) 總股東人數(%) 近2年趨勢圖	49.26←43.87(5.39%) 23.59←25.71(-2.12%), 5.31% 49.26←45.18(4.08%) 23.59←18.18(5.41%), 59.09%	總股東人數 400張以上 10張以下總股東人數 400張以上 10張以下
			月K 周K 周K連續3周下跌月K連續2月下跌	季線上
			均線	布林軌道靠下軌(-3)
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (2.32%[115]) 0 (0)		相對高點相對低點	94.5 (-27.09%) 26-06-01 11.95 (476.57%) 25-04-09
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	68.75 12.19 37.81 46個月新高 64.74億(6月)	58.86 14.35 31.41 57.7億(5月)	最近漲停日近期最高股價	26-07-15 89.3 (26-06-25) 16日新高	劵資比周轉率資增劵增劵償 07-17 20日融資使用率趨勢圖	2.49% 6.44% 1707.0 -184.0 24 13.72%←12.73%(0.99%)
本益比法目標價	N/A		日KD RSI MACD	29.1,46.08 44.57 -0.62	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 07-15 近6日買賣	買 ,買 ,賣 ,賣 30%,4%,-1%,-3% 賣,賣,買,賣,賣,買 (連2賣轉買)
ROE 估值	N/A		周KD RSI MACD	41.15,46.28 54.64 -0.64	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
雙因子排名盈餘估算	465 N/A 、Y!		月KD RSI MACD	68.0,83.22 down 61.14 5.44	投信(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.67%←0.4%(0.27%)	739 (連2買) 0.27%	2年趨勢圖	0.67%←0.06%(0.61%)
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-8.58% 0.01% 5.09% 48.33%	外資(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	14.9%←20.26%(-5.36%)	-115284 (連2買轉賣) 42.19%	2年趨勢圖	14.9%←8.86%(6.04%)
			周轉率(%) 單日 5日 20日	6.44% 28.52% 116.26%	自營商(張) 07-17 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.42%←0.47%(-0.05%)	-7155 (連3買轉賣) 2.62%	2年趨勢圖	0.42%←0.14%(0.28%)
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		16.63←14.29 (+16.38%) Q1←Q4 第1升 16.63←12.27 (+35.53%) Q1←Q1
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		135.72←124.95 (+8.62%) Q1←Q4 連4升 135.72←111.16 (+22.09%) Q1←Q1
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		142.26←-7.19 (+8.62%) Q1←Q4 連2升 142.26←-8.58 (+22.09%) Q1←Q1
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		99.16←92.91 (+6.73%) Q1←Q4 連2升 99.16←95.87 (+3.43%) Q1←Q1
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		44.78←46.66 (-4.03%) Q1←Q4 連5降 44.78←52.06 (-13.98%) Q1←Q1
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		71.73←70.66 (-4.03%) Q1←Q4 連2升 71.73←75.89 (-5.48%) Q1←Q1
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近5年
EPS QoQ EPS YoY		3.36←-0.16 (+2200.0%) Q1←Q4 連3升 3.36←-0.26 (-1392.31%) Q1←Q1 多季新高
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		3.34←-0.18 (+1955.56%) Q1←Q4 連2升 3.34←-0.24 (-1491.67%) Q1←Q1 多季新高
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		10.23←6.36 Q1←Q4 連3升 10.23←-4.82 Q1←Q1 多季新高
營益率 QoQ 營益率 YoY		104.82←-5.76 Q1←Q4 連2升 104.82←-7.72 Q1←Q1 多季新高
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		104.85←-5.23 Q1←Q4 連3升 104.85←-9.87 Q1←Q1 多季新高
ROE QoQ ROE YoY		15.94←-0.8 Q1←Q4 連3升 15.94←-1.24 Q1←Q1 多季新高
ROA QoQ ROA YoY		8.31←-0.16 Q1←Q4 連3升 8.31←-0.4 Q1←Q1
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
申報轉讓	115/06/18 林依亮經理人一般交易 210張
公告	115/07/15 力積電：法說會僅就自身營業前景提出趨勢觀察，並未預測明年度具體毛利率數字 115/07/15 力積電澄清媒體有關本公司之報導
新聞	115/07/17 證交所7/16完成268檔新權證發行申請案審核 115/07/16 證交所7/15完成242檔新權證發行申請案審核 115/07/15 力積電：法說會僅就自身營業前景提出趨勢觀察，並未預測明年度具體毛利率數字 115/07/15 力積電澄清媒體有關本公司之報導 115/07/14 力積電自結上半年合併獲利175.22億元，每股稅後4.08元 115/07/14 【公告】力積電115年第二季自結合併損益 115/07/14 力積電公告本公司115年第二季自結合併損益 115/07/14 黃崇仁：力積電在晶圓堆疊和矽電容領先　明年會配息 115/07/13 【公告】力積電召開2026年第二季法人說明會 115/07/09 【公告】力積電 2026年6月合併營收64.74億元年增68.75% 115/07/01 力積電：公司絕無任何在海外推進DRAM相關技術移轉或製造的計畫 115/07/01 力積電澄清媒體有關本公司之報導 115/06/29 外資賣超60億元調節力積電　加碼友達逾17萬張 115/06/26 【公告】力積電受邀參加康和證券舉辦之法人說明會 115/06/24 聯鈞代重要子公司源傑科技股份有限公司公告第一屆薪資報酬委員會委員 115/06/24 聯鈞代重要子公司源傑科技股份有限公司公告第一屆審計委員會委員 115/06/24 源傑公告本公司董事會決議通過設置審計委員會與委任第一屆審計委員 115/06/24 源傑公告本公司董事會決議通過設置薪資報酬委員會與委任第一屆薪資報酬委員 115/06/18 【公告】(更正交易總金額)力積電取得半導體產品生產製造設施及機器設備公告 115/06/18 【公告】力積電取得半導體產品生產製造設施及機器設備公告

每月營收

股息配發率近8年

合約負債近8季

合約負債近5年

成長能力近8季

成長能力近5年

財務比率近8季

財務比率近5年

收帳和銷貨天數近8季

收帳和銷貨天數近5年

存貨近8季

存貨銷售比

成本指標近8季

成本指標近5年

現金流量表近8季

現金流量表近5年

股數和每股盈餘近8季

股數和每股盈餘近5年

資產負債表近8季

資產負債表近5年

償債能力近5年

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
力積電	-3.09% 227868(19.92%)	-7.76% 189022(44.57%)	-1.85% 243878(12.05%)	27.59% 225505(21.18%)	35.9% 228151(19.78%)	308.9% 207577(31.65%)
加權指數	-5.97%	-8.78%	-8.17%	12.65%	37.91%	85.63%

皮氏F-Score 7/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
✔	✔	✔	✔	✔	✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2025	2024	2023	2022	2021
營業利益率	-12.75	-17.81	-7.17	34.6	30.62
ROE	-9.16	-7.43	-1.74	26.73	32.24
本業收入比	79.71	116.58	151.29	97.61	104.56
自由現金流量	113.77	-288.03	-461.86	342.71	142.79
利息保障倍數	-3.19	-3.45	-2.33	39.43	28.54