資產負債表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金是否充足, 是否沒有債務壓力. 現金和短期借款和一年內到期長期負債都很高的話要小心, 滿手現金卻不還債, 可能有問題
- 應收帳款或存貨是否突然大幅增加, 留意應收帳款超過營收
- 營收和獲利增加的速度要大於存貨和應收帳款的速度; 營收衰退, 應收帳款正常也要跟著減少
- 營業活動負債: 因營業活動而產生, 如應付帳款, 應付票據, 合約負債等, 通常不需要支付利息. 此類型負債上升, 通常代表業績增加, 議價能力變好
- 最容易被操弄的資產是應收帳款, 存貨和長期投資
- 如果有資金貸予他人要注意
- 非控制權益佔比: 非控制權益 / 股東權益總額, 如果這個值過大時要看個體報表, 不能只看合併報表
- 圖表中的值是加一取對數, 目的是為了看趨勢
- 還款急迫性 - 公司債 > 應付票據 > 銀行借款 > 應付員工 > 應付帳款/費用 > 其它
- 如果未分配盈餘為負, 就算當年有獲利也沒法配息
- 如果配息能力(未分配盈餘+其它權益)為負, 有可能會無法配息
| 現金及約當現金 YoY | 短期借款 YoY | 一年內到期長期負債 YoY | 資金貸予他人 YoY | 營收 YoY | 淨利 YoY | 應收帳款及票據 YoY | 應收帳款佔營收比(%) YoY | 存貨 YoY | 長期投資 YoY | 長期負債 YoY | 商譽及無形資產 YoY | 股本 YoY | 法定盈餘公積 YoY | 特別盈餘公積 YoY | 未分配盈餘 YoY | 保留盈餘 YoY | 其它權益 YoY | 配息能力 YoY | 非控制權益佔比 YoY | |||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023 (10) | 6.86 | 23.38 | 7.33 | 52.71 | 0 | 0 | 0 | 0 | 16.18 | -6.31 | -6.47 | 0 | 6.17 | -33.8 | 38.13 | -29.34 | 11.48 | 2.68 | 0.77 | -3.75 | 0 | 0 | 1.03 | 368.18 | 8.44 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 30.68 | -17.22 | 30.68 | -17.22 | -0.26 | 0 | 30.42 | -17.4 | 0.01 | -49.1 |
| 2022 (9) | 5.56 | -59.03 | 4.8 | 86.05 | 0 | 0 | 0 | 0 | 17.27 | -56.74 | -8.78 | 0 | 9.32 | -20.55 | 53.97 | 83.66 | 11.18 | -18.69 | 0.8 | 5.26 | 0 | 0 | 0.22 | 10.0 | 8.44 | 10.91 | 0 | 0 | 0 | 0 | 37.06 | -12.14 | 37.06 | -12.14 | -0.23 | 0 | 36.83 | -14.03 | 0.02 | 15.7 |
| 2021 (8) | 13.57 | -42.06 | 2.58 | -71.37 | 0 | 0 | 0 | 0 | 39.92 | -65.02 | 4.8 | -87.22 | 11.73 | -16.57 | 29.38 | 138.52 | 13.75 | -10.13 | 0.76 | -6.17 | 0 | 0 | 0.2 | 0.0 | 7.61 | -2.81 | 0 | 0 | 0 | 0 | 42.18 | 0 | 42.18 | -6.14 | 0.66 | -28.26 | 42.84 | 4556.52 | 0.01 | 175.62 |
| 2020 (7) | 23.42 | 2445.65 | 9.01 | -17.49 | 0.36 | 200.0 | 0 | 0 | 114.13 | 449.49 | 37.55 | 10628.57 | 14.06 | 249.75 | 12.32 | -36.35 | 15.3 | 34.33 | 0.81 | -8.99 | 0.07 | -96.05 | 0.2 | -4.76 | 7.83 | -5.32 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 44.94 | 385.31 | 0.92 | 1214.29 | 0.92 | 1214.29 | 0.01 | -67.19 |
| 2019 (6) | 0.92 | -33.81 | 10.92 | 8.66 | 0.12 | -82.09 | 0 | 0 | 20.77 | -1.05 | 0.35 | 25.0 | 4.02 | -11.26 | 19.35 | -10.32 | 11.39 | 9.52 | 0.89 | -5.32 | 1.77 | -2.75 | 0.21 | -4.55 | 8.27 | -2.01 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 9.26 | 1.87 | 0.07 | 40.0 | 0.07 | 40.0 | 0.02 | 0.1 |
| 2018 (5) | 1.39 | 167.31 | 10.05 | 2.66 | 0.67 | 116.13 | 0 | 0 | 20.99 | 13.77 | 0.28 | 7.69 | 4.53 | -0.88 | 21.58 | -12.87 | 10.4 | 1.56 | 0.94 | -2.08 | 1.82 | 271.43 | 0.22 | 4.76 | 8.44 | 2.93 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 9.09 | 5.94 | 0.05 | -72.22 | 0.05 | -72.22 | 0.02 | -0.33 |
| 2017 (4) | 0.52 | 1.96 | 9.79 | 2.51 | 0.31 | -18.42 | 0 | 0 | 18.45 | -0.75 | 0.26 | -21.21 | 4.57 | 2.47 | 24.77 | 3.24 | 10.24 | -8.73 | 0.96 | -13.51 | 0.49 | 1533.33 | 0.21 | -8.7 | 8.2 | -7.55 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 8.58 | -4.35 | 0.18 | 12.5 | 0.18 | 12.5 | 0.02 | -3.33 |
| 2016 (3) | 0.51 | -17.74 | 9.55 | 8.65 | 0.38 | -44.93 | 0 | 0 | 18.59 | -8.69 | 0.33 | 83.33 | 4.46 | -3.46 | 23.99 | 5.73 | 11.22 | -5.71 | 1.11 | -17.78 | 0.03 | -95.83 | 0.23 | 0.0 | 8.87 | -2.31 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 8.97 | 1.59 | 0.16 | 220.0 | 0.16 | 220.0 | 0.02 | -2.84 |
| 2015 (2) | 0.62 | 106.67 | 8.79 | 11.13 | 0.69 | -48.51 | 0 | 0 | 20.36 | 24.37 | 0.18 | 50.0 | 4.62 | 12.96 | 22.69 | -9.18 | 11.9 | 2.59 | 1.35 | 21.62 | 0.72 | -47.06 | 0.23 | 4.55 | 9.08 | 22.37 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 8.83 | 6.13 | 0.05 | -54.55 | 0.05 | -54.55 | 0.02 | -5.18 |
| 2014 (1) | 0.3 | -51.61 | 7.91 | -3.42 | 1.34 | -12.42 | 0 | 0 | 16.37 | -1.56 | 0.12 | -33.33 | 4.09 | 0.99 | 24.98 | 2.59 | 11.6 | 10.79 | 1.11 | 3.74 | 1.36 | -40.35 | 0.22 | 4.76 | 7.42 | 14.68 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 8.32 | 8.19 | 0.11 | -63.33 | 0.11 | -63.33 | 0.02 | -61.81 |
| 現金及約當現金 QoQ YoY | 短期借款 QoQ YoY | 一年內到期長期負債 QoQ YoY | 資金貸予他人 QoQ YoY | 營收 QoQ YoY | 淨利 QoQ YoY | 應收帳款及票據 QoQ YoY | 應收帳款佔營收比(%) QoQ YoY | 存貨 QoQ YoY | 長期投資 QoQ YoY | 長期負債 QoQ YoY | 商譽及無形資產 QoQ YoY | 股本 QoQ YoY | 法定盈餘公積 QoQ YoY | 特別盈餘公積 QoQ YoY | 未分配盈餘 QoQ YoY | 保留盈餘 QoQ YoY | 其它權益 QoQ YoY | 配息能力 QoQ YoY | 非控制權益佔比 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 23Q4 (20) | 6.86 | 0 | 23.38 | 7.33 | 0 | 52.71 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 7.92 | 0 | 0.51 | -4.81 | 0 | 37.37 | 6.17 | 0 | -33.8 | 38.13 | 0 | -29.34 | 11.48 | 0 | 2.68 | 0.77 | 0 | -3.75 | 0 | 0 | 0 | 1.03 | 0 | 368.18 | 8.44 | 0 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 30.68 | 0 | -17.22 | 30.68 | 0 | -17.22 | -0.26 | 0 | -13.04 | 30.42 | 0 | -17.4 | 0.01 | 0 | -49.1 |
