資產負債表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金是否充足, 是否沒有債務壓力. 現金和短期借款和一年內到期長期負債都很高的話要小心, 滿手現金卻不還債, 可能有問題
- 應收帳款或存貨是否突然大幅增加, 留意應收帳款超過營收
- 營收和獲利增加的速度要大於存貨和應收帳款的速度; 營收衰退, 應收帳款正常也要跟著減少
- 營業活動負債: 因營業活動而產生, 如應付帳款, 應付票據, 合約負債等, 通常不需要支付利息. 此類型負債上升, 通常代表業績增加, 議價能力變好
- 最容易被操弄的資產是應收帳款, 存貨和長期投資
- 如果有資金貸予他人要注意
- 非控制權益佔比: 非控制權益 / 股東權益總額, 如果這個值過大時要看個體報表, 不能只看合併報表
- 圖表中的值是加一取對數, 目的是為了看趨勢
- 還款急迫性 - 公司債 > 應付票據 > 銀行借款 > 應付員工 > 應付帳款/費用 > 其它
- 如果未分配盈餘為負, 就算當年有獲利也沒法配息
- 如果配息能力(未分配盈餘+其它權益)為負, 有可能會無法配息
| 現金及約當現金 YoY | 短期借款 YoY | 一年內到期長期負債 YoY | 資金貸予他人 YoY | 營收 YoY | 淨利 YoY | 應收帳款及票據 YoY | 應收帳款佔營收比(%) YoY | 存貨 YoY | 長期投資 YoY | 長期負債 YoY | 商譽及無形資產 YoY | 股本 YoY | 法定盈餘公積 YoY | 特別盈餘公積 YoY | 未分配盈餘 YoY | 保留盈餘 YoY | 其它權益 YoY | 配息能力 YoY | 非控制權益佔比 YoY | |||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023 (10) | 8.3 | 282.49 | 2.81 | 24.89 | 0 | 0 | 0 | 0 | 60.77 | -9.96 | 2.53 | 36.76 | 8.44 | 26.16 | 13.89 | 40.11 | 12.37 | 17.92 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 4.04 | 11.6 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.13 | 421.67 | 3.13 | 421.67 | -0.55 | 0 | 2.58 | 514.29 | 0.00 | 0 |
| 2022 (9) | 2.17 | 126.04 | 2.25 | -40.79 | 0 | 0 | 0 | 0 | 67.49 | 29.49 | 1.85 | -26.0 | 6.69 | -18.91 | 9.91 | -37.38 | 10.49 | -7.98 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.62 | -27.45 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.6 | -87.12 | 0.6 | -87.12 | -0.18 | 0 | 0.42 | -89.66 | 0.00 | 0 |
| 2021 (8) | 0.96 | -56.16 | 3.8 | 128.92 | 0 | 0 | 0 | 0 | 52.12 | 52.8 | 2.5 | 0 | 8.25 | 60.19 | 15.83 | 4.84 | 11.4 | 102.85 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 4.99 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 4.66 | 113.76 | 4.66 | 113.76 | -0.6 | 0 | 4.06 | 129.38 | 0.00 | 0 |
| 2020 (7) | 2.19 | 0 | 1.66 | 0 | 0.04 | 0 | 0 | 0 | 34.11 | 0 | -0.2 | 0 | 5.15 | 0 | 15.10 | 0 | 5.62 | 0 | 0 | 0 | 0.53 | 0 | 0 | 0 | 4.99 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.18 | 0 | 2.18 | 0 | -0.41 | 0 | 1.77 | 0 | 0.00 | 0 |
| 現金及約當現金 QoQ YoY | 短期借款 QoQ YoY | 一年內到期長期負債 QoQ YoY | 資金貸予他人 QoQ YoY | 營收 QoQ YoY | 淨利 QoQ YoY | 應收帳款及票據 QoQ YoY | 應收帳款佔營收比(%) QoQ YoY | 存貨 QoQ YoY | 長期投資 QoQ YoY | 長期負債 QoQ YoY | 商譽及無形資產 QoQ YoY | 股本 QoQ YoY | 法定盈餘公積 QoQ YoY | 特別盈餘公積 QoQ YoY | 未分配盈餘 QoQ YoY | 保留盈餘 QoQ YoY | 其它權益 QoQ YoY | 配息能力 QoQ YoY | 非控制權益佔比 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 23Q4 (20) | 8.3 | 286.05 | 282.49 | 2.81 | 5.64 | 24.89 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 15.42 | 7.31 | -5.69 | 0.78 | 178.57 | 0.0 | 8.44 | -0.12 | 26.16 | 13.89 | 1.41 | 40.11 | 12.37 | 34.6 | 17.92 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 4.04 | 11.6 | 11.6 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.13 | 33.19 | 421.67 | 3.13 | 33.19 | 421.67 | -0.55 | -303.7 | -205.56 | 2.58 | -1.53 | 514.29 | 0.00 | 0 | 0 |
| 23Q3 (19) | 2.15 | -34.65 | -19.48 | 2.66 | 212.94 | 32.34 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 14.37 | -4.9 | -6.2 | 0.28 | -65.85 | 86.67 | 8.45 | 14.19 | 11.33 | 13.70 | 15.95 | -7.72 | 9.19 | 11.66 | -13.22 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.62 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.35 | 13.53 | 1405.56 | 2.35 | 13.53 | 1405.56 | 0.27 | 250.0 | 800.0 | 2.62 | 38.62 | 1846.67 | 0.00 | 0 | 0 |
| 23Q2 (18) | 3.29 | 1.86 | 115.03 | 0.85 | 286.36 | -87.63 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 15.11 | -4.79 | -22.75 | 0.82 | 24.24 | 86.36 | 7.4 | 15.62 | -38.02 | 11.81 | 23.84 | -64.57 | 8.23 | 16.9 | -32.43 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.62 | 0.0 | -27.45 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 2.07 | 65.6 | -62.84 | 2.07 | 65.6 | -62.84 | -0.18 | 25.0 | 0.0 | 1.89 | 87.13 | -64.94 | 0.00 | 0 | 0 |
| 23Q1 (17) | 3.23 | 48.85 | 74.59 | 0.22 | -90.22 | -95.99 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 15.87 | -2.94 | -2.4 | 0.66 | -15.38 | 37.5 | 6.4 | -4.33 | -37.25 | 9.54 | -3.78 | -84.8 | 7.04 | -32.89 | -56.27 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.62 | 0.0 | -27.45 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1.25 | 108.33 | -75.68 | 1.25 | 108.33 | -75.68 | -0.24 | -33.33 | 14.29 | 1.01 | 140.48 | -79.22 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q4 (16) | 2.17 | -18.73 | 0 | 2.25 | 11.94 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 16.35 | 6.72 | 0 | 0.78 | 420.0 | 0 | 6.69 | -11.86 | 0 | 9.91 | -33.21 | 0 | 10.49 | -0.94 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.62 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0.6 | 433.33 | 0 | 0.6 | 433.33 | 0 | -0.18 | -700.0 | 0 | 0.42 | 380.0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q3 (15) | 2.67 | 74.51 | 0 | 2.01 | -70.74 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 15.32 | -21.68 | 0 | 0.15 | -65.91 | 0 | 7.59 | -36.43 | 0 | 14.84 | -55.48 | 0 | 10.59 | -13.05 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -100.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -0.18 | -103.23 | 0 | -0.18 | -103.23 | 0 | 0.03 | 116.67 | 0 | -0.15 | -102.78 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q2 (14) | 1.53 | -17.3 | 0 | 6.87 | 25.14 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 19.56 | 20.3 | 0 | 0.44 | -8.33 | 0 | 11.94 | 17.06 | 0 | 33.33 | -46.86 | 0 | 12.18 | -24.35 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 4.99 | 0.0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 5.57 | 8.37 | 0 | 5.57 | 8.37 | 0 | -0.18 | 35.71 | 0 | 5.39 | 10.91 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
| 22Q1 (13) | 1.85 | 0 | 0 | 5.49 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 16.26 | 0 | 0 | 0.48 | 0 | 0 | 10.2 | 0 | 0 | 62.73 | 0 | 0 | 16.1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 4.99 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 5.14 | 0 | 0 | 5.14 | 0 | 0 | -0.28 | 0 | 0 | 4.86 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 |
