鴻翊 3521 - 現金流量表 - 財務分析

現金流量表可以看出盈餘的品質
小心自由現金流量近3年都小於0的公司
營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
營運現金流量不應該都是流出
其它調整項如果佔太大比例可能有問題
注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
注意折舊的增減對毛利率的影響
約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢

現金流量-近10年

	營運現金流量 YoY		投資現金流量 YoY	籌資現金流量 YoY		其他營業調整項 YoY		自由現金流量 YoY		資本支出 YoY		資本支出佔營收(%) YoY		營業利益 YoY		稅後淨利 YoY		折舊 YoY		攤提 YoY		約當比率(%) YoY
2023 (10)	0.08	0	-0.08	1.9	763.64	0.09	-50.0	0	0	0.1	25.0	3.62	15.49	-1.18	0	-1.92	0	0.24	50.0	0.04	-20.0	0.00
2022 (9)	0	0	-0.13	0.22	-90.27	0.18	0	-0.13	0	0.08	700.0	3.14	1041.96	-0.64	0	-0.86	0	0.16	0.0	0.05	66.67	0.00
2021 (8)	-1.99	0	0.01	2.26	0	-0.12	0	-1.98	0	0.01	-75.0	0.27	-78.23	-0.52	0	-0.79	0	0.16	0.0	0.03	50.0	0.00
2020 (7)	0.6	-87.98	-0.34	-0.36	0	0.05	-79.17	0.26	-94.72	0.04	-50.0	1.26	125.87	-0.46	0	-0.42	0	0.16	33.33	0.02	-33.33	0.00
2019 (6)	4.99	0	-0.07	-4.75	0	0.24	0	4.92	0	0.08	-20.0	0.56	-69.66	1.24	0	1.21	0	0.12	20.0	0.03	-25.0	366.91
2018 (5)	-3.67	0	-0.1	3.95	13.51	-0.34	0	-3.77	0	0.1	-28.57	1.84	-37.91	-0.3	0	-0.25	0	0.1	0.0	0.04	33.33	0.00
2017 (4)	-3.72	0	-0.26	3.48	140.0	1.08	176.92	-3.98	0	0.14	180.0	2.97	267.8	-0.6	0	-0.66	0	0.1	-16.67	0.03	50.0	0.00
2016 (3)	-1.05	0	-0.07	1.45	47.96	0.39	0	-1.12	0	0.05	-50.0	0.81	-51.29	0.05	-79.17	0.05	-79.17	0.12	9.09	0.02	0	-552.63
2015 (2)	-1.49	0	-0.1	0.98	-26.32	-0.22	0	-1.59	0	0.1	-9.09	1.66	-40.85	0.24	0	0.24	0	0.11	10.0	0	0	-425.71
2014 (1)	-0.46	0	-0.11	1.33	49.44	0.09	0	-0.57	0	0.11	22.22	2.80	65.76	-0.13	0	-0.17	0	0.1	-60.0	0	0	0.00

現金流量-近20季

	營運現金流量 QoQ YoY			投資現金流量 QoQ YoY			籌資現金流量 QoQ YoY			其他營業調整項 QoQ YoY			自由現金流量 QoQ YoY			資本支出 QoQ YoY			其他投資調整項 QoQ YoY			資本支出佔營收(%) QoQ YoY			營業利益 QoQ YoY			稅後淨利 QoQ YoY			折舊 QoQ YoY			攤提 QoQ YoY	約當比率(%) QoQ YoY
23Q4 (20)	-0.52	-500.0	-44.44	0.02	150.0	150.0	-0.6	-122.81	-230.43	-0.02	-109.09	-150.0	-0.5	-655.56	-25.0	0.02	-33.33	100.0	0	0	0	11.76	182.35	511.76	-0.58	-93.33	-241.18	-0.73	-15.87	-192.0	0.05	-28.57	25.0	0.01	0.00	0	0
23Q3 (19)	0.13	-70.45	192.86	-0.04	0	-300.0	2.63	2530.0	2490.91	0.22	414.29	833.33	0.09	-79.55	175.0	0.03	0	-25.0	0	0	-100.0	4.17	0	-25.0	-0.3	-328.57	-57.89	-0.63	-320.0	-152.0	0.07	0.0	75.0	0.01	0.00	0	0
23Q2 (18)	0.44	2100.0	25.71	0	100.0	100.0	0.1	143.48	143.48	-0.07	-133.33	-143.75	0.44	1566.67	62.96	0	-100.0	-100.0	0	0	100.0	-0.00	-100.0	-100.0	-0.07	69.57	50.0	-0.15	63.41	21.05	0.07	0.0	75.0	0.01	0.00	0	0
23Q1 (17)	0.02	105.56	-86.67	-0.05	-25.0	-66.67	-0.23	-150.0	-309.09	-0.03	-175.0	-400.0	-0.03	92.5	-125.0	0.05	400.0	400.0	0	0	100.0	7.81	306.25	384.38	-0.23	-35.29	-64.29	-0.41	-64.0	-156.25	0.07	75.0	75.0	0.01	0.00	0	0
22Q4 (16)	-0.36	-157.14	-1900.0	-0.04	-300.0	-116.67	0.46	518.18	4500.0	0.04	233.33	233.33	-0.4	-233.33	-253.85	0.01	-75.0	0	0	-100.0	100.0	1.92	-65.38	0	-0.17	10.53	-6.25	-0.25	0.0	-13.64	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	0	0
22Q3 (15)	-0.14	-140.0	91.95	0.02	125.0	166.67	-0.11	52.17	-105.98	-0.03	-118.75	-200.0	-0.12	-144.44	93.22	0.04	33.33	300.0	0.08	233.33	0	5.56	27.78	288.89	-0.19	-35.71	-5.56	-0.25	-31.58	28.57	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	0	0
22Q2 (14)	0.35	133.33	185.37	-0.08	-166.67	61.9	-0.23	-309.09	-162.16	0.16	1500.0	223.08	0.27	125.0	143.55	0.03	200.0	0	-0.06	-100.0	-700.0	4.35	169.57	0	-0.14	0.0	26.32	-0.19	-18.75	13.64	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	0	0
22Q1 (13)	0.15	650.0	15.38	-0.03	-112.5	-400.0	0.11	1000.0	175.0	0.01	133.33	0	0.12	-53.85	-14.29	0.01	0	0	-0.03	-200.0	0	1.61	0	0	-0.14	12.5	-1500.0	-0.16	27.27	0	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	0	-100.0
21Q4 (12)	0.02	101.15	-96.08	0.24	900.0	168.57	0.01	-99.46	103.7	-0.03	-200.0	-150.0	0.26	114.69	62.5	0	-100.0	0	-0.01	0	0	-0.00	-100.0	0	-0.16	11.11	-128.57	-0.22	37.14	-633.33	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	0	-100.0
21Q3 (11)	-1.74	-324.39	-627.27	-0.03	85.71	40.0	1.84	397.3	3780.0	0.03	123.08	-89.66	-1.77	-185.48	-732.14	0.01	0	0	0	-100.0	0	1.43	0	0	-0.18	5.26	-500.0	-0.35	-59.09	0	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	0	-100.0
21Q2 (10)	-0.41	-415.38	43.84	-0.21	-2200.0	-362.5	0.37	825.0	-21.28	-0.13	0	51.85	-0.62	-542.86	4.62	0	0	-100.0	0.01	0	0	-0.00	0	-100.0	-0.19	-2000.0	-58.33	-0.22	0	-83.33	0.04	0.0	0.0	0.01	0.00	-100.0	0
21Q1 (9)	0.13	-74.51	-73.47	0.01	102.86	150.0	0.04	114.81	107.69	0	-100.0	100.0	0.14	-12.5	-70.21	0	0	-100.0	0	0	0	-0.00	0	-100.0	0.01	114.29	104.17	0	100.0	100.0	0.04	0.0	0.0	0.01	260.00	-89.8	0
20Q4 (8)	0.51	54.55	950.0	-0.35	-600.0	0	-0.27	-440.0	-440.0	0.06	-79.31	185.71	0.16	-42.86	366.67	0	0	-100.0	0	0	0	-0.00	0	-100.0	-0.07	-133.33	-133.33	-0.03	0	40.0	0.04	0.0	0.0	0.01	2550.00	286.36	0
20Q3 (7)	0.33	145.21	-85.4	-0.05	-162.5	-25.0	-0.05	-110.64	97.96	0.29	207.41	190.0	0.28	143.08	-87.39	0	-100.0	-100.0	0	0	0	-0.00	-100.0	-100.0	-0.03	75.0	-107.69	0	100.0	-100.0	0.04	0.0	33.33	0.01	660.00	0	22.65
20Q2 (6)	-0.73	-248.98	-127.44	0.08	500.0	500.0	0.47	190.38	120.17	-0.27	-1250.0	-222.73	-0.65	-238.3	-124.62	0.01	-66.67	0.0	0	0	0	1.47	-57.84	913.24	-0.12	50.0	-113.04	-0.12	53.85	-112.77	0.04	0.0	33.33	0.01	0.00	0	-100.0
20Q1 (5)	0.49	916.67	276.92	-0.02	0	-100.0	-0.52	-940.0	-750.0	-0.02	71.43	0.0	0.47	883.33	291.67	0.03	50.0	200.0	0	0	0	3.49	247.09	353.49	-0.24	-700.0	-380.0	-0.26	-420.0	-333.33	0.04	0.0	33.33	0.01	0.00	0	0
19Q4 (4)	-0.06	-102.65	0.0	0	100.0	0.0	-0.05	97.96	0.0	-0.07	-170.0	0.0	-0.06	-102.7	0.0	0.02	-33.33	0.0	0	0	0.0	1.01	38.36	0.0	-0.03	-107.69	0.0	-0.05	-113.16	0.0	0.04	33.33	0.0	0.01	0.00	-100.0	0.0
19Q3 (3)	2.26	-15.04	0.0	-0.04	-100.0	0.0	-2.45	-5.15	0.0	0.1	-54.55	0.0	2.22	-15.91	0.0	0.03	200.0	0.0	0	0	0.0	0.73	400.48	0.0	0.39	-57.61	0.0	0.38	-59.57	0.0	0.03	0.0	0.0	0.01	538.10	98.25	0.0
19Q2 (2)	2.66	1946.15	0.0	-0.02	-100.0	0.0	-2.33	-3012.5	0.0	0.22	1200.0	0.0	2.64	2100.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0	0	0.0	0.15	-81.13	0.0	0.92	1940.0	0.0	0.94	1666.67	0.0	0.03	0.0	0.0	0.01	271.43	0	0.0
19Q1 (1)	0.13	0.0	0.0	-0.01	0.0	0.0	0.08	0.0	0.0	-0.02	0.0	0.0	0.12	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0	0.0	0.0	0.77	0.0	0.0	-0.05	0.0	0.0	-0.06	0.0	0.0	0.03	0.0	0.0	0.01	0.00	0.0	0.0