- 毛利率代表著產品的競爭優勢, 要和同一個產業做比較. 如果毛利率很低的話, 就要看公司的營收規模是否夠大
- 毛利率從谷底回升, 或許就是開始反轉的訊號
- 營益率代表著公司的經營效率
- 在不大幅舉債的前提下, ROE可以看出公司的經營品質
- 穩定或持續提升的毛利率和營益率十分重要, 要當心持續下滑的毛利率和營益率
- 本業收入比高的公司, 才容易預估財測, 值得花心力去研究
- 無形資產佔總資產比高的公司, 可能代表這家公司是透過併購來成長. 但如果佔比高的不合理, 則要當心
- 併購後有沒有發揮1+1>2, 營益率是一個很好的觀察指標
- 要檢視ROE上升或下滑的原因, 根據杜邦分析不外乎是利潤率, 營收, 財務槓桿的增減
- 租賃業要觀察延滯率(在銀行稱為逾放比率)的變化. 如果越來越多客戶拖延還錢(延滯率上升), 就代表接下來放款的錢也會變少(放款率下降)
| EPS QoQ YoY | 營業毛利率 QoQ YoY | 營業利益率 QoQ YoY | 稅前淨利率 QoQ YoY | 稅後淨利率 QoQ YoY | 股東權益報酬率 QoQ YoY | 資產報酬率 QoQ YoY | 總資產周轉率 QoQ YoY | EBITDA利潤率 QoQ YoY | 財務槓桿 QoQ YoY | 本業收入比 QoQ YoY | 業外獲益比 QoQ YoY | 用人費用率 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 3.99 | 4.72 | 77.33 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.11 | 22.22 | 22.22 | 0.00 | 0 | 0 | 166.03 | -17.38 | -13.87 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 10.26 | -43.19 | -4.65 |
| 25Q4 (7) | 3.81 | 24.92 | 49.41 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.09 | 0.0 | -10.0 | 0.00 | 0 | 0 | 200.95 | -3.05 | 9.28 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 18.06 | 84.29 | 11.76 |
| 25Q3 (6) | 3.05 | -3.48 | 18.22 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.09 | 0.0 | -10.0 | 0.00 | 0 | 0 | 207.27 | -10.31 | 12.48 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 9.80 | -14.04 | -5.22 |
| 25Q2 (5) | 3.16 | 40.44 | 23.44 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 0.09 | 0.0 | -10.0 | 0.00 | 0 | 0 | 231.10 | 19.88 | 10.98 | 0.00 | 0 | 0 | 0.00 | 0 | 0 | 11.40 | 5.95 | 4.78 |
| 25Q1 (4) | 2.25 | -11.76 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.09 | -10.0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 192.77 | 4.83 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 10.76 | -33.42 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 2.55 | -1.16 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.10 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 183.88 | -0.21 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 16.16 | 56.29 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 2.58 | 0.78 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.10 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 184.27 | -11.51 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 0.00 | 0 | 0.0 | 10.34 | -4.96 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 2.56 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.10 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 208.23 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 0.00 | 0.0 | 0.0 | 10.88 | 0.0 | 0.0 |
| EPS YoY | 營業毛利率 YoY | 營業利益率 YoY | 折舊負擔比率 YoY | 稅前淨利率 YoY | 稅後淨利率 YoY | 股東權益報酬率 YoY | 資產報酬率 YoY | 總資產周轉率 YoY | EBITDA利潤率 YoY | 財務槓桿 YoY | 本業收入比 YoY | 業外獲益比 YoY | 無形資產佔總資產比 YoY | 用人費用率 YoY | ||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 12.28 | 17.29 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.37 | -9.76 | 0.00 | 0 | 200.95 | 9.28 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 12.49 | 5.22 |
| 2024 (4) | 10.47 | 13.56 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.41 | -6.82 | 19.69 | 8.25 | 183.88 | 9.16 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 11.87 | 9.0 |
| 2023 (3) | 9.22 | 45.43 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.44 | 2.33 | 18.19 | 33.46 | 168.45 | -12.62 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 10.89 | -11.25 |
| 2022 (2) | 6.34 | -11.08 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.43 | -2.27 | 13.63 | -8.89 | 192.78 | 2.74 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 12.27 | -0.89 |
| 2021 (1) | 7.13 | 38.18 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.44 | 0.0 | 14.96 | 21.53 | 187.64 | -5.47 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 0.00 | 0 | 12.38 | -6.0 |