蒙恬 5211 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 04-19 5日,月,季均量(報價延遅20分) 均線 5 10 17 20 45 60 預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	今年成長率今年預估EPS	平均本益比估值股價	最高本益比估值最低本益比估值	ROE估值 Beta	DCF 盈餘估算	股本市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
25.6 (-0.39%) 48張 (+48.07%) 95張 257張 484張季線上 ↘25.7 ↘26.07 ↗25.43 ↗25.08 →24.95 ↗24.96 48張 0.19倍	-1.92% 11.3% 4.7% 12.04% -19.5%		N/A N/A 25.6	N/A N/A N/A N/A	N/A 1.17	N/A N/A	3.20億 8.23億	22.91% 0.0%	外圍產品		0

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比		大漲大跌莫驚慌，靜下心來看估值、線型、籌碼和產業前景 [世界太快, 心則慢]
基本面偏多 0 偏空 0			技術面偏多 0 偏空 0		籌碼面偏多 0 偏空 0
現在,預估本益比 (最低,平均,最高)	N/A,N/A (N/A,N/A,N/A)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(23.11% 帶寬大) 月線斜率0.55	厲害分點成交比重	N/A
偏多	預估本益比低於平均或最低本益比		月K 周K	季線	偏多	厲害分點買進
偏空	預估本益比高於最高本益比		均線支撐壓力	布林軌道多空	偏空	厲害分點賣出
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (N/A) 0 (0)		相對高點相對低點	36.3 (-29.48%) 23-04-18 14.05 (82.21%) 21-05-17	劵資比周轉率資增劵增劵償 04-18 20日融資使用率趨勢圖	0.0% 0% -2 -1 0 10.05%←12.63%(-20.43%)
偏多	現金殖利率大於5%				偏多	主力融資
					偏空	散戶融資
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	5.05 6.88 15.0 0.14億(3月)	12.94 1.13 21.16 0.13億(2月)	最近漲停日近期最高股價	24-01-31 27.55 (24-04-10) 30日新高	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 04-18 近6日買賣	平 ,買 ,買 ,買 0%,23%,29%,19% 買,買,買,買,買,平
偏多	營收年月增率成長、短突破長、創新高		偏多	最近曾經漲停	偏多	主力投信買
偏空	營收年月增率衰退、短跌破長		偏多	近期股價創新高	偏空	主力投信賣
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	54.75 44.29,49.88 25.85,25.5 0.01	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
偏多	低於估值
偏空	高於估值				偏空	隔日沖鎖漲停
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	55.86 47.83,61.48 26.6,24.7 0.19	投信(張) 04-18 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
偏多	低於估值		偏多	周KD黃金交叉	偏多	投信連買 (持股比例低於2.5%)
					偏空	投信連賣
DCF 盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	55.95 34.36,34.72 36.3,24.7 -0.14	外資(張) 04-18 20天持股趨勢圖當天成交比重	8.77%←8.44%(3.91%)	-1 (連2買轉賣) 2.08%
偏多	低於估值		偏多	月KD黃金交叉	偏多	外資連買
					偏空	外資連賣
淨值比,每股淨值 (最低,平均,最高)	2.04,12.6 (0.91,1.14,1.36)		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	2.07% 2.56% 7.43% 3.35%	自營商(張) 04-18 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
偏多	等於或低於最低淨值比		偏多	月線負乖離15%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		周轉率(%) 單日 5日 20日	N/A N/A N/A	大股東(%) 04-12 散戶(%) 近3月趨勢圖	45.84←45.87(-0.07%) 26.5←28.01(-5.39%)	400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張總股東人數
偏多	本益成長比小於0.75				偏空	大股東減少散戶增加
偏多	總報酬本益比大於1.6
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.0←0.0 (0%) Q4←Q3 0.0←0.0 Q4←Q4
偏多	合約負債增加
偏空	合約負債持續減少
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		0.46←0.48 (-4.17%) Q4←Q3 第1降 0.46←0.38 (+21.05%) Q4←Q4
偏多	營收增加
偏空	營收持續減少
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-0.05←-0.07 (-4.17%) Q4←Q3 連2升 -0.05←-0.1 (+21.05%) Q4←Q4
偏多	營業利益增加
偏空	營業利益持續減少
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		0.32←0.27 (+18.52%) Q4←Q3 第1升 0.32←0.31 (+3.23%) Q4←Q4
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		39.8←32.86 (+21.12%) Q4←Q3 第1升 39.8←37.8 (+5.29%) Q4←Q4
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		137.62←115.94 (+21.12%) Q4←Q3 第1升 137.62←206.06 (-33.21%) Q4←Q4
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
偏多	資本支出持續增加
EPS QoQ EPS YoY		-0.23←-0.05 (-360.0%) Q4←Q3 第1降 -0.23←-0.37 (-37.84%) Q4←Q4
偏多	EPS增加
偏空	EPS持續減少
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		-0.16←-0.22 (+27.27%) Q4←Q3 連2升 -0.16←-0.31 (-48.39%) Q4←Q4
偏多	本業EPS增加
偏空	本業EPS持續減少
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		57.37←52.3 Q4←Q3 第1升 57.37←65.27 Q4←Q4
偏多	毛利率增加(從谷底反轉)
偏空	毛利率持續減少
營益率 QoQ 營益率 YoY		-10.93←-14.23 Q4←Q3 連2升 -10.93←-26.48 Q4←Q4
偏多	營益率增加
偏空	營益率持續減少
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		-17.01←-4.4 Q4←Q3 第1降 -17.01←-34.78 Q4←Q4
ROE QoQ ROE YoY		-1.87←-0.5 Q4←Q3 第1降 -1.87←-2.2 Q4←Q4
偏多	ROE穩定或持續增加
ROA QoQ ROA YoY		-1.64←-0.43 Q4←Q3 第1降 -1.64←-1.94 Q4←Q4
偏多	ROA穩定或持續增加
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
公告	113/04/09 蒙恬 113年3月營收1433萬、年增5.05%
新聞	113/04/10 《業績-資服》蒙恬3月營收為0.14億元，年增5.05% 113/04/09 【公告】蒙恬 2024年3月合併營收1433.2萬元年增5.05% 113/03/08 【公告】蒙恬 2024年2月合併營收1340.9萬元年增12.95% 113/03/08 《業績-資服》蒙恬2月營收為0.13億元，年增12.95% 113/03/07 【公告】蒙恬董事會決議召開股東常會 113/03/07 【公告】蒙恬董事會決議不發放股利。 113/02/07 【公告】蒙恬 2024年1月合併營收1325.9萬元年增30.8% 113/02/07 《業績-資服》蒙恬1月營收為0.13億元，年增30.8% 113/01/14 蒙恬3D虛擬實境服務攻進美房地產 113/01/09 【公告】蒙恬 2023年12月合併營收1448.4萬元年增19.46% 113/01/09 《業績-資服》蒙恬12月營收為0.14億元，年增19.46% 112/12/09 《業績-資服》蒙恬11月營收為0.14億元，年增7.08% 112/12/08 【公告】蒙恬 2023年11月合併營收1397.8萬元年增7.08% 112/11/10 《業績-資服》蒙恬10月營收為0.18億元，年增42.07% 112/11/09 【公告】蒙恬 2023年10月合併營收1759.5萬元年增42.07% 112/10/06 《業績-資服》蒙恬9月營收為0.18億元，年增48.87% 112/10/06 【公告】蒙恬 2023年9月合併營收1816.7萬元年增48.87% 112/09/08 【公告】蒙恬 2023年8月合併營收1641.1萬元年增30.49% 112/09/08 《業績-資服》蒙恬8月營收為0.16億元，年增30.49% 112/08/08 《業績-資服》蒙恬7月營收為0.13億元，年增5.22%

近8季毛利率↘ : 58.83, 59.42, 60.37, 65.27, 74.85, 53.98, 52.3, 57.37 近8季營益率↘ : -27.61, 40.07, -21.62, -26.48, -6.61, -29.84, -14.23, -10.93 近8季營收↗ : 34, 39, 37, 38, 36, 36, 48, 46 近8季EPS↘ : 0.09, 0.79, 0.43, -0.37, -4.08, -0.2, -0.05, -0.23

近3年毛利率↘ : 62.21, 61.01, 58.94 近3年營益率↘ : 36.4, -8.0, -15.02 近3年營收↗ : 128, 148, 165 近3年EPS↘ : 1.45, 0.92, -4.56

回頂端便宜價(最低價本益比, 最高殖利率, 最低淨值比),合理價(平均本益比, 平均殖利率, 平均淨值比),昂貴價 (最高價本益比, 最低殖利率, 最高淨值比)

玩股撇步 (動畫小學堂)	本益比	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		殖利率	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		淨值比	股價	現價差距(%)
最高價本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高淨值比	1.36	17.13	-33.09
平均本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均淨值比	1.14	14.29	-44.16
最低價本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低淨值比	0.91	11.46	-55.23

最高價本益比是採用歷年最高價本益比的中位數, 最低價本益比是採用歷年最低價本益比的中位數
最高價殖利率是採用歷年最高價殖利率的中位數, 最低價殖利率是採用歷年最低價殖利率的中位數
最高價淨值比是採用歷年最高價淨值比的中位數, 最低價淨值比是採用歷年最低價淨值比的中位數
本益比估值, 殖利率估值不適用於景氣循環股及歷史本益比起伏太大的股票
淨值估值適用於景氣循環股及虧損的公司，但也不適合捉景氣循環股的股價高低點，因為每波的景氣循環有它自己的強弱度
合理價和目標價是根據過往財報及預測未來的成長率, 存在太多不確定性故價格僅能做為參考, 請注意風險和做好功課

歷史本益比, 殖利率, 淨值區間

年度	最高價	最低價	最高本益比	最低本益比	現金股利	最低殖利率	最高殖利率	最高淨值比	最低淨值比
112	36.3	18.25	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	2.2	0.99
111	24.7	15.9	26.35	16.96	0.75	3.04%	4.72%	1.31	0.91
110	26.0	14.05	17.7	9.57	0.7	2.69%	4.98%	1.38	0.87
109	17.45	10.15	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	1.06	0.63
108	19.9	14.3	35.38	25.42	0.4	2.01%	2.8%	1.13	0.89
107	28.5	13.55	912.0	433.6	N/A	N/A	N/A	1.73	0.87
106	24.25	19.75	45.65	37.18	0.32	1.32%	1.62%	1.43	1.21

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
蒙恬	-1.92% 95(-49.62%)	-3.21% 187(-74.37%)	11.3% 257(-81.33%)	4.7% 484(-90.1%)	12.04% 314(-84.74%)	-19.5% 408(-88.25%)
加權指數	-2.1%	-0.18%	2.61%	15.92%	23.39%	32.08%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
25.6	25.62↗	25.7↘	26.07↘	25.43↗	25.08↗	24.7↗	24.95→	24.96↗	24.0↗	23.94↗	23.83↗	23.89→	24.77↘	25.26↗
乖離率	-0.08%	-0.39%	-1.8%	0.67%	2.07%	3.64%	2.61%	2.56%	6.67%	6.93%	7.43%	7.16%	3.35%	1.35%
均線開始轉折價位	26.1	26.25	25.8	22.9	23.1	24.0	25.55	25.55	22.35	23.2	22.95	26.3	33.15	25.5

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
蒙恬	48.5%	16.0%	17.0%	-8.0%	30.0%	-2.0%	7.0%
0050	79.4%	17.83%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	10.17%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 2/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
					✔		✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	-15.02	-8.0	36.4	-13.03	12.15
ROE	-29.83	4.44	7.57	-2.4	3.48
本業收入比	13.44	-37.50	85.45	133.33	88.00
自由現金流量	0.34	0.16	-0.19	0.16	-0.36
利息保障倍數	-10308.90	1987.13	9175.33	0.00	0.00