現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 46.17 | 4.84 | -3.95 | 0 | -39.44 | 0 | 1.52 | 0 | 42.22 | -1.81 | 0.6 | -31.03 | 0 | 0 | 0.29 | -23.33 | 43.29 | -15.37 | 35.21 | -16.25 | 3.04 | -9.52 | 0.09 | -30.77 | 120.42 | 24.5 |
| 2024 (4) | 44.04 | 7.86 | -1.04 | 0 | -34.88 | 0 | -3.84 | 0 | 43.0 | 11.66 | 0.87 | -52.2 | 0 | 0 | 0.38 | -60.29 | 51.15 | 23.61 | 42.04 | 16.04 | 3.36 | -2.33 | 0.13 | -27.78 | 96.73 | -5.59 |
| 2023 (3) | 40.83 | -27.34 | -2.32 | 0 | -40.09 | 0 | 0.88 | 0 | 38.51 | 5.68 | 1.82 | -90.78 | 0 | 0 | 0.96 | -88.94 | 41.38 | -21.75 | 36.23 | -18.27 | 3.44 | 11.33 | 0.18 | 5.88 | 102.46 | -13.22 |
| 2022 (2) | 56.19 | 144.41 | -19.75 | 0 | -37.91 | 0 | -0.35 | 0 | 36.44 | 106.23 | 19.74 | 279.62 | 0 | 0 | 8.69 | 183.26 | 52.88 | 80.79 | 44.33 | 87.92 | 3.09 | 8.04 | 0.17 | 30.77 | 118.07 | 36.51 |
| 2021 (1) | 22.99 | -12.45 | -5.32 | 0 | -15.24 | 0 | 0.08 | -63.64 | 17.67 | -20.23 | 5.2 | 34.37 | 0 | 0 | 3.07 | 8.19 | 29.25 | 7.14 | 23.59 | 7.37 | 2.86 | 23.28 | 0.13 | 116.67 | 86.49 | -19.8 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 4.52 | -42.27 | -66.54 | -1.86 | 25.6 | -830.0 | -0.74 | -335.29 | -4.23 | -0.12 | 94.64 | 75.0 | 2.66 | -50.09 | -80.02 | 0.18 | 50.0 | 50.0 | 0 | 0 | 0 | 0.43 | 65.45 | 78.18 | 7.61 | -21.3 | -28.61 | 3.92 | -26.45 | -53.94 | 0.73 | 0.0 | -13.1 | 0.02 | 0.0 | 0.0 | 96.79 | -24.84 | -32.87 |
| 25Q4 (7) | 7.83 | 66.6 | 313.35 | -2.5 | -133.64 | 0 | -0.17 | 99.56 | 48.48 | -2.24 | 29.78 | 55.73 | 5.33 | 46.83 | 245.23 | 0.12 | -20.0 | 100.0 | 0 | 0 | 0 | 0.26 | -10.58 | 115.91 | 9.67 | -15.4 | -5.47 | 5.33 | -16.85 | -45.45 | 0.73 | 1.39 | -13.1 | 0.02 | 0.0 | -33.33 | 128.78 | 95.91 | 473.37 |
| 25Q3 (6) | 4.7 | -76.64 | -76.71 | -1.07 | -494.44 | -81.36 | -38.42 | -27342.86 | -14.28 | -3.19 | -142.88 | -466.67 | 3.63 | -81.8 | -81.47 | 0.15 | -28.57 | -67.39 | 0 | 0 | 0 | 0.29 | -21.39 | -57.85 | 11.43 | -0.78 | -27.84 | 6.41 | -57.15 | -47.89 | 0.72 | -4.0 | -15.29 | 0.02 | 0.0 | -33.33 | 65.73 | -48.61 | -57.07 |
| 25Q2 (5) | 20.12 | 48.93 | 37.34 | -0.18 | 10.0 | 47.06 | -0.14 | 80.28 | 80.28 | 7.44 | 1650.0 | 4860.0 | 19.94 | 49.81 | 39.34 | 0.21 | 75.0 | -12.5 | 0 | 0 | 0 | 0.37 | 53.22 | -0.2 | 11.52 | 8.07 | -24.11 | 14.96 | 75.79 | 16.51 | 0.75 | -10.71 | -9.64 | 0.02 | 0.0 | -33.33 | 127.91 | -11.29 | 19.61 |
| 25Q1 (4) | 13.51 | 468.12 | 0.0 | -0.2 | 0 | 0.0 | -0.71 | -115.15 | 0.0 | -0.48 | 90.51 | 0.0 | 13.31 | 462.67 | 0.0 | 0.12 | 100.0 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 0.24 | 100.48 | 0.0 | 10.66 | 4.2 | 0.0 | 8.51 | -12.9 | 0.0 | 0.84 | 0.0 | 0.0 | 0.02 | -33.33 | 0.0 | 144.18 | 518.01 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | -3.67 | -118.19 | 0.0 | 0 | 100.0 | 0.0 | -0.33 | 99.02 | 0.0 | -5.06 | -681.61 | 0.0 | -3.67 | -118.73 | 0.0 | 0.06 | -86.96 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 0.12 | -82.54 | 0.0 | 10.23 | -35.42 | 0.0 | 9.77 | -20.57 | 0.0 | 0.84 | -1.18 | 0.0 | 0.03 | 0.0 | 0.0 | -34.49 | -122.53 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 20.18 | 37.75 | 0.0 | -0.59 | -73.53 | 0.0 | -33.62 | -4635.21 | 0.0 | 0.87 | 480.0 | 0.0 | 19.59 | 36.9 | 0.0 | 0.46 | 91.67 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 0.69 | 86.12 | 0.0 | 15.84 | 4.35 | 0.0 | 12.3 | -4.21 | 0.0 | 0.85 | 2.41 | 0.0 | 0.03 | 0.0 | 0.0 | 153.11 | 43.18 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 14.65 | 0.0 | 0.0 | -0.34 | 0.0 | 0.0 | -0.71 | 0.0 | 0.0 | 0.15 | 0.0 | 0.0 | 14.31 | 0.0 | 0.0 | 0.24 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0.0 | 0.0 | 0.37 | 0.0 | 0.0 | 15.18 | 0.0 | 0.0 | 12.84 | 0.0 | 0.0 | 0.83 | 0.0 | 0.0 | 0.03 | 0.0 | 0.0 | 106.93 | 0.0 | 0.0 |