現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 774.46 | -2.27 | -282.84 | 0 | -484.57 | 0 | -12.9 | 0 | 491.62 | 11.96 | 276.98 | -3.68 | -23.09 | 0 | 11.73 | -6.19 | 485.48 | 3.57 | 387.12 | 4.01 | 335.5 | 1.91 | 76.11 | 0.08 | 96.96 | -4.87 |
| 2024 (4) | 792.44 | 6.28 | -353.32 | 0 | -415.16 | 0 | -15.99 | 0 | 439.12 | 80.07 | 287.56 | -6.46 | -16.58 | 0 | 12.50 | -9.21 | 468.73 | 1.12 | 372.2 | 0.82 | 329.2 | -0.11 | 76.05 | 0.66 | 101.93 | 5.85 |
| 2023 (3) | 745.6 | -1.83 | -501.74 | 0 | -407.3 | 0 | -3.69 | 0 | 243.86 | -46.0 | 307.41 | -2.52 | -15.63 | 0 | 13.77 | -5.34 | 463.53 | -1.01 | 369.17 | 1.21 | 329.56 | 0.52 | 75.55 | 0.96 | 96.30 | -2.7 |
| 2022 (2) | 759.51 | 1.46 | -307.89 | 0 | -348.0 | 0 | -10.95 | 0 | 451.62 | 3.38 | 315.35 | -10.75 | 2.35 | -30.27 | 14.55 | -13.33 | 468.25 | 4.22 | 364.77 | 2.02 | 327.86 | 3.0 | 74.83 | 1.34 | 98.96 | -0.89 |
| 2021 (1) | 748.58 | 0.54 | -311.72 | 0 | -343.14 | 0 | -15.78 | 0 | 436.86 | 604.39 | 353.33 | 50.28 | 3.37 | 0 | 16.79 | 48.23 | 449.3 | 6.06 | 357.54 | 7.03 | 318.32 | 2.88 | 73.84 | 19.17 | 99.85 | -5.4 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 111.04 | -65.29 | -14.26 | -145.3 | 17.62 | 24.1 | 16.75 | 270.4 | 258.17 | -8.28 | -357.14 | -790.32 | -34.26 | -123.87 | 44.67 | 45.5 | -56.24 | -15.85 | 1.16 | 110.84 | 121.25 | 7.58 | -52.11 | -21.71 | 131.05 | 15.16 | 4.65 | 101.1 | 8.64 | 3.17 | 85.37 | 0.45 | 2.36 | 18.97 | -0.11 | -0.52 | 54.05 | -66.71 | -16.34 |
| 25Q4 (7) | 319.89 | 97.78 | 8.49 | -176.38 | -201.22 | 27.13 | -9.83 | 97.82 | -304.53 | 3.22 | 151.94 | -35.21 | 143.51 | -57.29 | 171.7 | 103.97 | 78.92 | -18.39 | -10.7 | -429.7 | -53.52 | 15.84 | 57.86 | -18.83 | 113.8 | -5.95 | -2.28 | 93.06 | -1.42 | 3.35 | 84.99 | 1.88 | 2.87 | 18.99 | -0.26 | -0.73 | 162.35 | 97.6 | 5.59 |
| 25Q3 (6) | 161.74 | -0.97 | -21.2 | 174.25 | 295.17 | 52.58 | -451.45 | -3454.72 | -17.38 | -6.2 | 29.94 | -21.33 | 335.99 | 353.8 | 5.17 | 58.11 | -4.47 | 0.8 | -2.02 | 60.78 | 38.04 | 10.03 | -6.44 | -3.22 | 121.0 | -3.55 | 6.36 | 94.4 | -7.15 | 4.83 | 83.42 | -0.31 | 1.63 | 19.04 | 0.21 | -0.31 | 82.16 | 2.8 | -23.46 |
| 25Q2 (5) | 163.32 | 26.11 | 8.14 | -89.28 | 53.36 | 6.61 | -12.7 | -19.92 | -9.29 | -8.85 | -851.61 | 10.7 | 74.04 | 219.57 | 33.6 | 60.83 | 12.5 | 16.8 | -5.15 | 5.68 | -302.34 | 10.72 | 10.67 | 11.42 | 125.45 | 0.18 | 5.18 | 101.67 | 3.76 | 3.53 | 83.68 | 0.34 | 1.87 | 19.0 | -0.37 | 0.26 | 79.92 | 23.71 | 5.47 |
| 25Q1 (4) | 129.51 | -56.08 | 0.0 | -191.43 | 20.91 | 0.0 | -10.59 | -335.8 | 0.0 | -0.93 | -118.71 | 0.0 | -61.92 | -217.23 | 0.0 | 54.07 | -57.56 | 0.0 | -5.46 | 21.66 | 0.0 | 9.69 | -50.34 | 0.0 | 125.23 | 7.54 | 0.0 | 97.99 | 8.83 | 0.0 | 83.4 | 0.94 | 0.0 | 19.07 | -0.31 | 0.0 | 64.61 | -57.98 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 294.87 | 43.66 | 0.0 | -242.05 | -311.95 | 0.0 | -2.43 | 99.37 | 0.0 | 4.97 | 197.26 | 0.0 | 52.82 | -83.47 | 0.0 | 127.4 | 120.99 | 0.0 | -6.97 | -113.8 | 0.0 | 19.51 | 88.22 | 0.0 | 116.45 | 2.36 | 0.0 | 90.04 | -0.01 | 0.0 | 82.62 | 0.66 | 0.0 | 19.13 | 0.16 | 0.0 | 153.75 | 43.24 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 205.26 | 35.92 | 0.0 | 114.2 | 219.46 | 0.0 | -384.59 | -3209.72 | 0.0 | -5.11 | 48.44 | 0.0 | 319.46 | 476.43 | 0.0 | 57.65 | 10.7 | 0.0 | -3.26 | -154.69 | 0.0 | 10.37 | 7.72 | 0.0 | 113.76 | -4.62 | 0.0 | 90.05 | -8.3 | 0.0 | 82.08 | -0.07 | 0.0 | 19.1 | 0.79 | 0.0 | 107.34 | 41.64 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 151.02 | 0.0 | 0.0 | -95.6 | 0.0 | 0.0 | -11.62 | 0.0 | 0.0 | -9.91 | 0.0 | 0.0 | 55.42 | 0.0 | 0.0 | 52.08 | 0.0 | 0.0 | -1.28 | 0.0 | 0.0 | 9.62 | 0.0 | 0.0 | 119.27 | 0.0 | 0.0 | 98.2 | 0.0 | 0.0 | 82.14 | 0.0 | 0.0 | 18.95 | 0.0 | 0.0 | 75.78 | 0.0 | 0.0 |