現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 112.88 | 16.22 | -67.61 | 0 | -40.92 | 0 | 4.65 | 20.47 | 45.27 | 17.77 | 65.78 | 14.68 | 0 | 0 | 8.66 | 9.35 | 81.5 | 33.02 | 65.67 | 17.29 | 57.08 | -0.12 | 1.09 | 9.0 | 91.15 | 7.11 |
| 2024 (4) | 97.13 | -7.06 | -58.69 | 0 | -44.15 | 0 | 3.86 | 0 | 38.44 | -0.98 | 57.36 | -13.27 | 0 | 0 | 7.92 | -19.72 | 61.27 | 17.4 | 55.99 | 34.33 | 57.15 | 3.59 | 1.0 | 47.06 | 85.10 | -20.59 |
| 2023 (3) | 104.51 | -23.57 | -65.69 | 0 | -43.39 | 0 | -1.85 | 0 | 38.82 | -37.13 | 66.14 | -10.63 | 0.01 | 0 | 9.86 | 1.81 | 52.19 | -48.44 | 41.68 | -47.91 | 55.17 | 8.54 | 0.68 | 25.93 | 107.16 | 2.96 |
| 2022 (2) | 136.74 | 52.34 | -74.99 | 0 | -35.57 | 0 | 8.69 | 0 | 61.75 | 1067.3 | 74.01 | -16.19 | 0 | 0 | 9.68 | -30.85 | 101.22 | 48.53 | 80.01 | 55.66 | 50.83 | 13.23 | 0.54 | 35.0 | 104.08 | 12.12 |
| 2021 (1) | 89.76 | 4.2 | -84.47 | 0 | -10.89 | 0 | -0.8 | 0 | 5.29 | -75.01 | 88.31 | 36.75 | 0 | 0 | 14.01 | 31.24 | 68.15 | 2.67 | 51.4 | 10.18 | 44.89 | 10.73 | 0.4 | 2.56 | 92.83 | -5.62 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 15.87 | -61.46 | -18.53 | -16.97 | 8.17 | 6.14 | 10.65 | 144.97 | -2.65 | -1.27 | -142.62 | -169.4 | -1.1 | -104.85 | -178.57 | 16.68 | -8.0 | -8.2 | 0 | 0 | 0 | 8.53 | -1.09 | -21.43 | 19.38 | -15.96 | 31.57 | 15.04 | -33.66 | 14.55 | 15.15 | 4.2 | 3.98 | 0.31 | 10.71 | 6.9 | 52.03 | -52.63 | -25.24 |
| 25Q4 (7) | 41.18 | 115.15 | 24.49 | -18.48 | -3.65 | -15.36 | -23.68 | -247.21 | -10.09 | 2.98 | 386.54 | -23.39 | 22.7 | 1632.82 | 33.06 | 18.13 | 9.81 | 15.26 | 0 | 0 | 0 | 8.63 | 4.76 | 8.77 | 23.06 | -8.2 | 30.21 | 22.67 | 5.2 | 36.81 | 14.54 | 4.91 | 2.68 | 0.28 | 7.69 | 7.69 | 109.84 | 104.71 | 2.9 |
| 25Q3 (6) | 19.14 | -42.12 | -45.72 | -17.83 | -34.77 | -16.69 | -6.82 | 68.07 | 66.2 | -1.04 | -181.89 | -1055.56 | 1.31 | -93.4 | -93.44 | 16.51 | 27.29 | 9.85 | 0 | 0 | 0 | 8.23 | 15.55 | 10.62 | 25.12 | 35.13 | 12.34 | 21.55 | 159.33 | 19.92 | 13.86 | -1.77 | -3.21 | 0.26 | -3.7 | 0.0 | 53.66 | -63.18 | -50.47 |
| 25Q2 (5) | 33.07 | 69.76 | 25.6 | -13.23 | 26.83 | 11.03 | -21.36 | -295.25 | -25.57 | 1.27 | -30.6 | -14.19 | 19.84 | 1317.14 | 73.12 | 12.97 | -28.62 | -8.85 | 0 | 0 | 0 | 7.13 | -34.38 | -15.45 | 18.59 | 26.21 | 57.41 | 8.31 | -36.71 | -27.8 | 14.11 | -3.16 | -2.49 | 0.27 | -6.9 | 8.0 | 145.75 | 109.42 | 45.19 |
| 25Q1 (4) | 19.48 | -41.11 | 0.0 | -18.08 | -12.86 | 0.0 | 10.94 | 150.86 | 0.0 | 1.83 | -52.96 | 0.0 | 1.4 | -91.79 | 0.0 | 18.17 | 15.51 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 10.86 | 36.94 | 0.0 | 14.73 | -16.83 | 0.0 | 13.13 | -20.76 | 0.0 | 14.57 | 2.9 | 0.0 | 0.29 | 11.54 | 0.0 | 69.60 | -34.8 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 33.08 | -6.18 | 0.0 | -16.02 | -4.84 | 0.0 | -21.51 | -6.59 | 0.0 | 3.89 | 4422.22 | 0.0 | 17.06 | -14.61 | 0.0 | 15.73 | 4.66 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 7.93 | 6.55 | 0.0 | 17.71 | -20.8 | 0.0 | 16.57 | -7.79 | 0.0 | 14.16 | -1.12 | 0.0 | 0.26 | 0.0 | 0.0 | 106.74 | -1.46 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 35.26 | 33.92 | 0.0 | -15.28 | -2.76 | 0.0 | -20.18 | -18.64 | 0.0 | -0.09 | -106.08 | 0.0 | 19.98 | 74.35 | 0.0 | 15.03 | 5.62 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 7.44 | -11.68 | 0.0 | 22.36 | 89.33 | 0.0 | 17.97 | 56.13 | 0.0 | 14.32 | -1.04 | 0.0 | 0.26 | 4.0 | 0.0 | 108.33 | 7.91 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 26.33 | 0.0 | 0.0 | -14.87 | 0.0 | 0.0 | -17.01 | 0.0 | 0.0 | 1.48 | 0.0 | 0.0 | 11.46 | 0.0 | 0.0 | 14.23 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0.0 | 0.0 | 8.43 | 0.0 | 0.0 | 11.81 | 0.0 | 0.0 | 11.51 | 0.0 | 0.0 | 14.47 | 0.0 | 0.0 | 0.25 | 0.0 | 0.0 | 100.38 | 0.0 | 0.0 |