泰茂 2230 - 現金流量表 - 財務分析

現金流量表可以看出盈餘的品質
小心自由現金流量近3年都小於0的公司
營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
營運現金流量不應該都是流出
其它調整項如果佔太大比例可能有問題
注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
注意折舊的增減對毛利率的影響
約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢

現金流量-近10年

	營運現金流量 YoY		投資現金流量 YoY		籌資現金流量 YoY		其他營業調整項 YoY	自由現金流量 YoY		資本支出 YoY		資本支出佔營收(%) YoY		營業利益 YoY		稅後淨利 YoY		折舊 YoY		攤提 YoY		約當比率(%) YoY
2023 (10)	0.94	49.21	-2.99	0	3.19	0	-0.06	-2.05	0	2.45	1431.25	37.23	1072.87	1.29	-15.13	1.26	0.0	0.24	-11.11	0	0	62.67	55.17
2022 (9)	0.63	3050.0	0.87	89.13	-0.33	0	0.08	1.5	212.5	0.16	45.45	3.17	63.06	1.52	0	1.26	0	0.27	-18.18	0.03	0.0	40.38	566.35
2021 (8)	0.02	-90.48	0.46	0	-0.25	0	-0.04	0.48	0	0.11	0.0	1.95	-15.4	0	0	-0.03	0	0.33	-2.94	0.03	0.0	6.06	-94.81
2020 (7)	0.21	-62.5	-0.47	0	0.36	0	-0.03	-0.26	0	0.11	-8.33	2.30	3.94	-0.24	0	-0.19	0	0.34	0.0	0.03	0	116.67	-27.08
2019 (6)	0.56	366.67	0.27	0	-0.96	0	0.05	0.83	0	0.12	9.09	2.21	13.72	-0.02	0	0.01	-90.0	0.34	3.03	0	0	160.00	473.33
2018 (5)	0.12	-57.14	-0.28	0	-0.44	0	-0.03	-0.16	0	0.11	-73.81	1.95	-74.46	0.12	71.43	0.1	0	0.33	37.5	0	0	27.91	-94.02
2017 (4)	0.28	47.37	-0.97	0	0.29	-78.83	-0.05	-0.69	0	0.42	366.67	7.62	296.37	0.07	-53.33	-0.18	0	0.24	-7.69	0	0	466.67	563.16
2016 (3)	0.19	1800.0	0.02	0	1.37	204.44	-0.08	0.21	0	0.09	-35.71	1.92	-50.27	0.15	66.67	0.01	-94.12	0.26	23.81	0	0	70.37	2574.07
2015 (2)	0.01	-97.3	-0.77	0	0.45	0.0	-0.02	-0.76	0	0.14	-46.15	3.87	-46.45	0.09	-50.0	0.17	-37.04	0.21	5.0	0	0	2.63	-96.66
2014 (1)	0.37	15.62	-0.47	0	0.45	28.57	-0.04	-0.1	0	0.26	85.71	7.22	83.65	0.18	20.0	0.27	92.86	0.2	-4.76	0	0	78.72	-13.9

現金流量-近20季

	營運現金流量 QoQ YoY			投資現金流量 QoQ YoY			籌資現金流量 QoQ YoY			其他營業調整項 QoQ YoY			自由現金流量 QoQ YoY			資本支出 QoQ YoY					資本支出佔營收(%) QoQ YoY			營業利益 QoQ YoY			稅後淨利 QoQ YoY			折舊 QoQ YoY			攤提 QoQ YoY			約當比率(%) QoQ YoY
23Q4 (20)	0.23	21.05	-4.17	-1.94	-340.91	-6366.67	1.79	713.64	0	-0.01	85.71	-200.0	-1.71	-584.0	-914.29	1.87	274.0	6133.33	0	0	81.66	200.51	3547.45	0.63	61.54	2000.0	0.49	11.36	372.22	0.05	-28.57	-37.5	0	0	-100.0	42.59	14.33	0
23Q3 (19)	0.19	-38.71	533.33	-0.44	-91.3	-728.57	0.22	15.79	269.23	-0.07	-450.0	-600.0	-0.25	-412.5	-350.0	0.5	900.0	1150.0	0	0	27.17	622.83	871.47	0.39	160.0	387.5	0.44	120.0	214.29	0.07	75.0	40.0	0	0	-100.0	37.25	-71.16	148.37
23Q2 (18)	0.31	47.62	-3.12	-0.23	41.03	-128.05	0.19	-80.81	235.71	0.02	300.0	-60.0	0.08	144.44	-92.98	0.05	66.67	25.0	0	0	3.76	40.35	2.44	0.15	36.36	-89.58	0.2	53.85	-84.5	0.04	-50.0	-50.0	0	0	-100.0	129.17	29.17	457.03
23Q1 (17)	0.21	-12.5	320.0	-0.39	-1200.0	-2050.0	0.99	0	2080.0	-0.01	-200.0	-133.33	-0.18	-185.71	-357.14	0.03	0.0	-25.0	0	0	2.68	19.64	-20.98	0.11	266.67	375.0	0.13	172.22	1200.0	0.08	0.0	14.29	0	-100.0	-100.0	100.00	0	80.0
22Q4 (16)	0.24	700.0	166.67	-0.03	-142.86	-103.26	0	100.0	100.0	0.01	200.0	-50.0	0.21	110.0	-79.21	0.03	-25.0	50.0	0	0	2.24	-19.96	53.36	0.03	-62.5	250.0	-0.18	-228.57	-500.0	0.08	60.0	-27.27	0.01	0.0	0.0	0.00	-100.0	-100.0
22Q3 (15)	0.03	-90.62	123.08	0.07	-91.46	120.59	-0.13	7.14	-750.0	-0.01	-120.0	80.0	0.1	-91.23	121.28	0.04	0.0	0.0	0	0	2.80	-23.78	-9.09	0.08	-94.44	366.67	0.14	-89.15	0	0.05	-37.5	-28.57	0.01	0.0	0.0	15.00	-35.31	109.23
22Q2 (14)	0.32	540.0	28.0	0.82	4000.0	4000.0	-0.14	-180.0	-1500.0	0.05	66.67	400.0	1.14	1528.57	322.22	0.04	0.0	100.0	0	0	3.67	8.26	175.23	1.44	3700.0	2300.0	1.29	12800.0	6350.0	0.08	14.29	14.29	0.01	0.0	0.0	23.19	-58.26	-90.72
22Q1 (13)	0.05	-44.44	126.32	0.02	-97.83	114.29	-0.05	85.29	-183.33	0.03	50.0	250.0	0.07	-93.07	121.21	0.04	100.0	33.33	0	0	3.39	132.2	66.1	-0.04	-100.0	-300.0	0.01	133.33	200.0	0.07	-36.36	-12.5	0.01	0.0	0.0	55.56	-44.44	123.39
21Q4 (12)	0.09	169.23	200.0	0.92	370.59	1940.0	-0.34	-1800.0	-950.0	0.02	140.0	0.0	1.01	314.89	5150.0	0.02	-50.0	-66.67	0	0	1.46	-52.55	-61.8	-0.02	33.33	71.43	-0.03	0	-50.0	0.11	57.14	37.5	0.01	0.0	0.0	100.00	161.54	133.33
21Q3 (11)	-0.13	-152.0	27.78	-0.34	-1800.0	-21.43	0.02	100.0	-92.86	-0.05	-600.0	0.0	-0.47	-274.07	-2.17	0.04	100.0	300.0	0	0	3.08	130.77	278.46	-0.03	-150.0	57.14	0	-100.0	100.0	0.07	0.0	-22.22	0.01	0.0	0.0	-162.50	-165.0	0
21Q2 (10)	0.25	231.58	56.25	0.02	114.29	116.67	0.01	-83.33	-85.71	0.01	150.0	0.0	0.27	181.82	575.0	0.02	-33.33	0.0	0	0	1.33	-34.67	-32.0	0.06	700.0	250.0	0.02	300.0	200.0	0.07	-12.5	-22.22	0.01	0.0	0.0	250.00	205.26	25.0
21Q1 (9)	-0.19	-733.33	-195.0	-0.14	-180.0	-600.0	0.06	50.0	300.0	-0.02	-200.0	0	-0.33	-1550.0	-283.33	0.03	-50.0	50.0	0	0	2.04	-46.6	-2.04	-0.01	85.71	83.33	-0.01	50.0	75.0	0.08	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	-237.50	-654.17	-159.38
20Q4 (8)	0.03	116.67	-72.73	-0.05	82.14	76.19	0.04	-85.71	-33.33	0.02	140.0	-33.33	-0.02	95.65	80.0	0.06	500.0	-45.45	0	0	3.82	370.06	-44.76	-0.07	0.0	-240.0	-0.02	81.82	-300.0	0.08	-11.11	-20.0	0.01	0.0	0	42.86	0	-57.14
20Q3 (7)	-0.18	-212.5	-280.0	-0.28	-133.33	-180.0	0.28	300.0	75.0	-0.05	-600.0	0	-0.46	-1250.0	0	0.01	-50.0	200.0	0	0	0.81	-58.54	203.25	-0.07	-75.0	0.0	-0.11	-450.0	-83.33	0.09	0.0	12.5	0.01	0.0	0	0.00	-100.0	-100.0
20Q2 (6)	0.16	-20.0	-33.33	-0.12	-500.0	-120.0	0.07	333.33	105.47	0.01	0	0	0.04	-77.78	-95.24	0.02	0.0	0.0	0	0	1.96	-5.88	34.31	-0.04	33.33	-233.33	-0.02	50.0	-150.0	0.09	12.5	12.5	0.01	0.0	0	200.00	-50.0	0.0
20Q1 (5)	0.2	81.82	81.82	-0.02	90.48	-100.0	-0.03	-150.0	-130.0	0	-100.0	-100.0	0.18	280.0	80.0	0.02	-81.82	100.0	0	0	2.08	-69.89	147.92	-0.06	-220.0	-100.0	-0.04	-500.0	-300.0	0.08	-20.0	0.0	0.01	0	0	400.00	300.0	263.64
19Q4 (4)	0.11	10.0	0.0	-0.21	-110.0	0.0	0.06	-62.5	0.0	0.03	0	0.0	-0.1	0	0.0	0.11	1200.0	0.0	0	0.0	6.92	978.62	0.0	0.05	171.43	0.0	0.01	116.67	0.0	0.1	25.0	0.0	0	0	0.0	100.00	-80.0	0.0
19Q3 (3)	0.1	-58.33	0.0	-0.1	-116.67	0.0	0.16	112.5	0.0	0	0	0.0	0	-100.0	0.0	-0.01	-150.0	0.0	0	0.0	-0.79	-153.94	0.0	-0.07	-333.33	0.0	-0.06	-250.0	0.0	0.08	0.0	0.0	0	0	0.0	500.00	150.0	0.0
19Q2 (2)	0.24	118.18	0.0	0.6	6100.0	0.0	-1.28	-1380.0	0.0	0	-100.0	0.0	0.84	740.0	0.0	0.02	100.0	0.0	0	0.0	1.46	73.72	0.0	0.03	200.0	0.0	0.04	100.0	0.0	0.08	0.0	0.0	0	0	0.0	200.00	81.82	0.0
19Q1 (1)	0.11	0.0	0.0	-0.01	0.0	0.0	0.1	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0.1	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0.0	0.0	0.84	0.0	0.0	-0.03	0.0	0.0	0.02	0.0	0.0	0.08	0.0	0.0	0	0.0	0.0	110.00	0.0	0.0