現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 19.14 | 18.37 | -19.13 | 0 | -4.62 | 0 | -1.83 | 0 | 0.01 | -99.91 | 10.6 | 203.72 | -0.1 | 0 | 13.01 | 161.61 | 13.03 | 12.81 | 13.6 | 31.4 | 6.42 | 12.83 | 0.1 | 11.11 | 95.13 | -5.11 |
| 2024 (4) | 16.17 | 25.45 | -4.62 | 0 | -1.73 | 0 | -0.27 | 0 | 11.55 | 228.12 | 3.49 | -34.4 | 0.02 | 0 | 4.97 | -40.36 | 11.55 | 16.78 | 10.35 | 21.48 | 5.69 | -4.69 | 0.09 | -10.0 | 100.25 | 13.47 |
| 2023 (3) | 12.89 | -33.9 | -9.37 | 0 | -4.89 | 0 | -0.08 | 0 | 3.52 | -75.97 | 5.32 | 177.08 | -0.08 | 0 | 8.34 | 199.97 | 9.89 | -30.89 | 8.52 | -31.68 | 5.97 | -1.97 | 0.1 | 0.0 | 88.35 | -15.46 |
| 2022 (2) | 19.5 | 54.64 | -4.85 | 0 | -22.75 | 0 | 0.27 | 0 | 14.65 | 14.36 | 1.92 | -25.0 | -0.01 | 0 | 2.78 | -34.55 | 14.31 | 53.21 | 12.47 | 84.19 | 6.09 | -1.93 | 0.1 | 0.0 | 104.50 | 8.4 |
| 2021 (1) | 12.61 | 29.87 | 0.2 | 0 | -0.31 | 0 | -0.1 | 0 | 12.81 | 0 | 2.56 | -83.88 | -0.05 | 0 | 4.25 | -86.21 | 9.34 | 32.11 | 6.77 | 32.23 | 6.21 | 23.46 | 0.1 | 11.11 | 96.41 | 1.67 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 4.68 | -37.52 | 13.87 | -5.82 | -44.06 | -117.16 | 3.19 | 152.12 | 929.03 | -0.46 | 63.49 | -666.67 | -1.14 | -133.04 | -179.72 | 5.84 | 97.3 | 190.55 | 0 | 100.0 | 100.0 | 25.47 | 86.89 | 124.53 | 4.44 | 31.75 | 58.01 | 4.36 | -9.17 | 52.45 | 1.78 | -6.81 | 26.24 | 0.03 | 0.0 | 50.0 | 75.85 | -31.74 | -20.83 |
| 25Q4 (7) | 7.49 | 98.67 | 2.46 | -4.04 | -11.6 | -87.04 | -6.12 | -372.0 | -325.0 | -1.26 | -77.46 | -4300.0 | 3.45 | 2200.0 | -33.01 | 2.96 | -18.46 | 108.45 | -0.01 | 75.0 | -133.33 | 13.63 | -21.5 | 76.01 | 3.37 | 1.2 | 14.63 | 4.8 | 46.34 | 100.84 | 1.91 | 20.89 | 32.64 | 0.03 | 0.0 | 50.0 | 111.13 | 44.14 | -41.47 |
| 25Q3 (6) | 3.77 | 0.0 | 82.13 | -3.62 | 58.82 | -306.74 | 2.25 | 312.26 | 116.7 | -0.71 | -438.1 | -315.15 | 0.15 | 102.99 | -87.29 | 3.63 | 81.5 | 282.11 | -0.04 | 0.0 | -300.0 | 17.36 | 83.58 | 239.71 | 3.33 | -5.4 | 9.18 | 3.28 | 23.31 | 15.09 | 1.58 | 4.64 | 8.97 | 0.03 | 0.0 | 50.0 | 77.10 | -14.11 | 60.9 |
| 25Q2 (5) | 3.77 | -8.27 | 7.41 | -8.79 | -227.99 | -1527.78 | -1.06 | -441.94 | -112.51 | 0.21 | 450.0 | 310.0 | -5.02 | -451.05 | -269.02 | 2.0 | -0.5 | 325.53 | -0.04 | -300.0 | 0 | 9.46 | -16.63 | 248.27 | 3.52 | 25.27 | 19.73 | 2.66 | -6.99 | 4.72 | 1.51 | 7.09 | 7.09 | 0.03 | 50.0 | 50.0 | 89.76 | -6.31 | 1.53 |
| 25Q1 (4) | 4.11 | -43.78 | 0.0 | -2.68 | -24.07 | 0.0 | 0.31 | 121.53 | 0.0 | -0.06 | -300.0 | 0.0 | 1.43 | -72.23 | 0.0 | 2.01 | 41.55 | 0.0 | -0.01 | -133.33 | 0.0 | 11.34 | 46.5 | 0.0 | 2.81 | -4.42 | 0.0 | 2.86 | 19.67 | 0.0 | 1.41 | -2.08 | 0.0 | 0.02 | 0.0 | 0.0 | 95.80 | -49.54 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 7.31 | 253.14 | 0.0 | -2.16 | -142.7 | 0.0 | -1.44 | 89.31 | 0.0 | 0.03 | -90.91 | 0.0 | 5.15 | 336.44 | 0.0 | 1.42 | 49.47 | 0.0 | 0.03 | 400.0 | 0.0 | 7.74 | 51.51 | 0.0 | 2.94 | -3.61 | 0.0 | 2.39 | -16.14 | 0.0 | 1.44 | -0.69 | 0.0 | 0.02 | 0.0 | 0.0 | 189.87 | 296.25 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 2.07 | -41.03 | 0.0 | -0.89 | -64.81 | 0.0 | -13.47 | -259.03 | 0.0 | 0.33 | 430.0 | 0.0 | 1.18 | -60.27 | 0.0 | 0.95 | 102.13 | 0.0 | -0.01 | 0 | 0.0 | 5.11 | 88.21 | 0.0 | 3.05 | 3.74 | 0.0 | 2.85 | 12.2 | 0.0 | 1.45 | 2.84 | 0.0 | 0.02 | 0.0 | 0.0 | 47.92 | -45.8 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 3.51 | 0.0 | 0.0 | -0.54 | 0.0 | 0.0 | 8.47 | 0.0 | 0.0 | -0.1 | 0.0 | 0.0 | 2.97 | 0.0 | 0.0 | 0.47 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0.0 | 0.0 | 2.72 | 0.0 | 0.0 | 2.94 | 0.0 | 0.0 | 2.54 | 0.0 | 0.0 | 1.41 | 0.0 | 0.0 | 0.02 | 0.0 | 0.0 | 88.41 | 0.0 | 0.0 |