現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 26.03 | -33.95 | -19.02 | 0 | -11.13 | 0 | 0.01 | 0 | 7.01 | -70.03 | 13.35 | 321.14 | -0.52 | 0 | 4.79 | 337.79 | 13.15 | -31.19 | 12.09 | -30.28 | 5.78 | 1.05 | 0.71 | -33.02 | 140.10 | -14.26 |
| 2024 (4) | 39.41 | 88.47 | -16.02 | 0 | -22.18 | 0 | -0.39 | 0 | 23.39 | 74.03 | 3.17 | -4.23 | -0.47 | 0 | 1.09 | -8.1 | 19.11 | 40.51 | 17.34 | 41.44 | 5.72 | -2.72 | 1.06 | 37.66 | 163.39 | 47.76 |
| 2023 (3) | 20.91 | 11.76 | -7.47 | 0 | -27.52 | 0 | 0.29 | 0 | 13.44 | 18.52 | 3.31 | -14.47 | -0.53 | 0 | 1.19 | -11.03 | 13.6 | -5.75 | 12.26 | 0.99 | 5.88 | -1.18 | 0.77 | 13.24 | 110.58 | 10.93 |
| 2022 (2) | 18.71 | -50.88 | -7.37 | 0 | -5.7 | 0 | -0.19 | 0 | 11.34 | -47.06 | 3.87 | -37.48 | -0.42 | 0 | 1.34 | -25.84 | 14.43 | -51.61 | 12.14 | -50.59 | 5.95 | -1.65 | 0.68 | -12.82 | 99.68 | -17.83 |
| 2021 (1) | 38.09 | 56.75 | -16.67 | 0 | -27.14 | 0 | 0.36 | 16.13 | 21.42 | -18.62 | 6.19 | 119.5 | -0.54 | 0 | 1.80 | 120.52 | 29.82 | -26.26 | 24.57 | -23.53 | 6.05 | 1.34 | 0.78 | 20.0 | 121.31 | 93.44 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 4.17 | -62.77 | -30.38 | -3.88 | 44.33 | 57.46 | -1.01 | 86.07 | -941.67 | -0.02 | 77.78 | -150.0 | 0.29 | -93.14 | 109.27 | 1.35 | -75.05 | -16.67 | -0.13 | -116.67 | -176.47 | 1.74 | -75.8 | -26.21 | 5.34 | 72.82 | 25.35 | 4.77 | 33.24 | 33.24 | 1.49 | 0.0 | 6.43 | 0.21 | 5.0 | 23.53 | 64.45 | -69.67 | -44.59 |
| 25Q4 (7) | 11.2 | -22.81 | -8.05 | -6.97 | -233.02 | -28.12 | -7.25 | 39.93 | 16.67 | -0.09 | -325.0 | 25.0 | 4.23 | -78.58 | -37.24 | 5.41 | 18.38 | 684.06 | -0.06 | 71.43 | 57.14 | 7.18 | 14.38 | 751.69 | 3.09 | -4.63 | -39.77 | 3.58 | -4.53 | -23.99 | 1.49 | 9.56 | 3.47 | 0.2 | 11.11 | -61.54 | 212.52 | -22.52 | 16.38 |
| 25Q3 (6) | 14.51 | 355.91 | 6.85 | 5.24 | 164.06 | 52.33 | -12.07 | -249.57 | 7.23 | 0.04 | 300.0 | 100.0 | 19.75 | 242.6 | 16.04 | 4.57 | 162.64 | 562.32 | -0.21 | 51.16 | -110.0 | 6.28 | 122.75 | 594.43 | 3.24 | 26.07 | -49.38 | 3.75 | 220.51 | -24.24 | 1.36 | -11.11 | -3.55 | 0.18 | 12.5 | 5.88 | 274.29 | 238.35 | 31.89 |
| 25Q2 (5) | -5.67 | -194.66 | -393.78 | -8.18 | 10.31 | -96.63 | 8.07 | 6625.0 | 411.58 | 0.01 | -75.0 | -80.0 | -13.85 | -342.49 | -521.08 | 1.74 | 7.41 | 70.59 | -0.43 | -352.94 | -1333.33 | 2.82 | 19.67 | 75.64 | 2.57 | -39.67 | -9.82 | 1.17 | -67.32 | -59.79 | 1.53 | 9.29 | 6.99 | 0.16 | -5.88 | -11.11 | -198.25 | -270.45 | -564.3 |
| 25Q1 (4) | 5.99 | -50.82 | 0.0 | -9.12 | -67.65 | 0.0 | 0.12 | 101.38 | 0.0 | 0.04 | 133.33 | 0.0 | -3.13 | -146.44 | 0.0 | 1.62 | 134.78 | 0.0 | 0.17 | 221.43 | 0.0 | 2.35 | 179.35 | 0.0 | 4.26 | -16.96 | 0.0 | 3.58 | -23.99 | 0.0 | 1.4 | -2.78 | 0.0 | 0.17 | -67.31 | 0.0 | 116.31 | -36.31 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 12.18 | -10.31 | 0.0 | -5.44 | -258.14 | 0.0 | -8.7 | 33.13 | 0.0 | -0.12 | -700.0 | 0.0 | 6.74 | -60.4 | 0.0 | 0.69 | 0.0 | 0.0 | -0.14 | -40.0 | 0.0 | 0.84 | -6.74 | 0.0 | 5.13 | -19.84 | 0.0 | 4.71 | -4.85 | 0.0 | 1.44 | 2.13 | 0.0 | 0.52 | 205.88 | 0.0 | 182.61 | -12.19 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 13.58 | 603.63 | 0.0 | 3.44 | 182.69 | 0.0 | -13.01 | -402.32 | 0.0 | 0.02 | -60.0 | 0.0 | 17.02 | 863.23 | 0.0 | 0.69 | -32.35 | 0.0 | -0.1 | -233.33 | 0.0 | 0.90 | -43.66 | 0.0 | 6.4 | 124.56 | 0.0 | 4.95 | 70.1 | 0.0 | 1.41 | -1.4 | 0.0 | 0.17 | -5.56 | 0.0 | 207.96 | 387.04 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 1.93 | 0.0 | 0.0 | -4.16 | 0.0 | 0.0 | -2.59 | 0.0 | 0.0 | 0.05 | 0.0 | 0.0 | -2.23 | 0.0 | 0.0 | 1.02 | 0.0 | 0.0 | -0.03 | 0.0 | 0.0 | 1.60 | 0.0 | 0.0 | 2.85 | 0.0 | 0.0 | 2.91 | 0.0 | 0.0 | 1.43 | 0.0 | 0.0 | 0.18 | 0.0 | 0.0 | 42.70 | 0.0 | 0.0 |