現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 66.7 | -15.72 | -52.66 | 0 | -4.15 | 0 | -5.56 | 0 | 14.04 | -58.62 | 70.9 | 68.69 | -0.21 | 0 | 7.00 | 71.23 | 47.61 | -10.79 | 36.24 | 2.69 | 34.09 | 20.16 | 0.51 | -1.92 | 94.16 | -23.64 |
| 2024 (4) | 79.14 | -18.98 | -45.21 | 0 | -21.06 | 0 | 6.14 | 0 | 33.93 | -34.79 | 42.03 | -9.3 | -3.94 | 0 | 4.09 | -1.92 | 53.37 | -11.35 | 35.29 | -13.27 | 28.37 | 13.03 | 0.52 | 57.58 | 123.31 | -16.53 |
| 2023 (3) | 97.68 | 317.44 | -45.65 | 0 | -40.83 | 0 | -6.75 | 0 | 52.03 | 0 | 46.34 | 19.53 | -2.02 | 0 | 4.17 | 21.88 | 60.2 | 96.86 | 40.69 | 85.54 | 25.1 | 19.24 | 0.33 | 6.45 | 147.73 | 173.3 |
| 2022 (2) | 23.4 | -45.35 | -42.11 | 0 | 6.67 | -53.65 | 11.28 | 0 | -18.71 | 0 | 38.77 | 21.99 | -7.39 | 0 | 3.42 | 9.23 | 30.58 | 30.41 | 21.93 | 17.34 | 21.05 | 11.55 | 0.31 | -32.61 | 54.05 | -52.01 |
| 2021 (1) | 42.82 | -33.81 | -33.07 | 0 | 14.39 | 0 | -3.41 | 0 | 9.75 | -70.84 | 31.78 | -7.08 | -4.16 | 0 | 3.13 | -25.2 | 23.45 | -44.33 | 18.69 | -40.13 | 18.87 | 2.17 | 0.46 | 2.22 | 112.62 | -12.71 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | 20.48 | 33.86 | 17.9 | -30.34 | -66.7 | -242.82 | -9.02 | -230.72 | 41.54 | -1.12 | 51.52 | 79.71 | -9.86 | -240.0 | -215.73 | 8.25 | -78.23 | 19.74 | -3.69 | -180.74 | -52.48 | 3.07 | -78.79 | 13.35 | 11.81 | -11.73 | -12.26 | 7.89 | -43.16 | -10.65 | 8.79 | -11.39 | -5.28 | 0.2 | 33.33 | -31.03 | 121.33 | 89.92 | 28.52 |
| 25Q4 (7) | 15.3 | -30.8 | -43.27 | -18.2 | -29.26 | -21.98 | 6.9 | 304.14 | 172.78 | -2.31 | -148.33 | -176.49 | -2.9 | -136.11 | -124.07 | 37.89 | 159.17 | 138.75 | 4.57 | 364.16 | 1374.19 | 14.46 | 144.04 | 142.76 | 13.38 | 23.77 | -12.61 | 13.88 | 77.72 | 31.44 | 9.92 | 46.53 | 12.47 | 0.15 | 15.38 | -37.5 | 63.88 | -57.5 | -53.53 |
| 25Q3 (6) | 22.11 | 85.49 | -23.52 | -14.08 | -22.22 | -51.56 | -3.38 | -143.5 | 56.56 | 4.78 | 306.03 | 31.68 | 8.03 | 1907.5 | -59.07 | 14.62 | 27.13 | 62.81 | -1.73 | -170.31 | -8750.0 | 5.92 | 28.14 | 70.6 | 10.81 | 8.53 | -3.14 | 7.81 | 36.54 | -7.24 | 6.77 | -16.63 | 49.45 | 0.13 | 316.67 | 30.0 | 150.31 | 73.76 | -32.15 |
| 25Q2 (5) | 11.92 | -31.38 | -18.69 | -11.52 | -30.17 | 5.88 | 7.77 | 150.36 | 936.0 | -2.32 | 57.97 | -639.53 | 0.4 | -95.31 | -83.47 | 11.5 | 66.91 | 62.43 | -0.64 | 73.55 | 88.36 | 4.62 | 70.9 | 63.23 | 9.96 | -26.0 | -30.5 | 5.72 | -35.22 | -27.23 | 8.12 | -12.5 | 12.47 | -0.06 | -120.69 | -175.0 | 86.50 | -8.37 | -10.55 |
| 25Q1 (4) | 17.37 | -35.6 | 0.0 | -8.85 | 40.68 | 0.0 | -15.43 | -62.76 | 0.0 | -5.52 | -282.78 | 0.0 | 8.52 | -29.29 | 0.0 | 6.89 | -56.58 | 0.0 | -2.42 | -880.65 | 0.0 | 2.71 | -54.57 | 0.0 | 13.46 | -12.08 | 0.0 | 8.83 | -16.38 | 0.0 | 9.28 | 5.22 | 0.0 | 0.29 | 20.83 | 0.0 | 94.40 | -31.32 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 26.97 | -6.71 | 0.0 | -14.92 | -60.6 | 0.0 | -9.48 | -21.85 | 0.0 | 3.02 | -16.8 | 0.0 | 12.05 | -38.58 | 0.0 | 15.87 | 76.73 | 0.0 | 0.31 | 1450.0 | 0.0 | 5.96 | 71.5 | 0.0 | 15.31 | 37.19 | 0.0 | 10.56 | 25.42 | 0.0 | 8.82 | 94.7 | 0.0 | 0.24 | 140.0 | 0.0 | 137.46 | -37.95 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | 28.91 | 97.2 | 0.0 | -9.29 | 24.1 | 0.0 | -7.78 | -1137.33 | 0.0 | 3.63 | 744.19 | 0.0 | 19.62 | 710.74 | 0.0 | 8.98 | 26.84 | 0.0 | 0.02 | 100.36 | 0.0 | 3.47 | 22.6 | 0.0 | 11.16 | -22.12 | 0.0 | 8.42 | 7.12 | 0.0 | 4.53 | -37.26 | 0.0 | 0.1 | 25.0 | 0.0 | 221.53 | 129.09 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 14.66 | 0.0 | 0.0 | -12.24 | 0.0 | 0.0 | 0.75 | 0.0 | 0.0 | 0.43 | 0.0 | 0.0 | 2.42 | 0.0 | 0.0 | 7.08 | 0.0 | 0.0 | -5.5 | 0.0 | 0.0 | 2.83 | 0.0 | 0.0 | 14.33 | 0.0 | 0.0 | 7.86 | 0.0 | 0.0 | 7.22 | 0.0 | 0.0 | 0.08 | 0.0 | 0.0 | 96.70 | 0.0 | 0.0 |