現金流量表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金流量表可以看出盈餘的品質
- 小心自由現金流量近3年都小於0的公司
- 營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
- 營運現金流量不應該都是流出
- 其它調整項如果佔太大比例可能有問題
- 注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
- 注意折舊的增減對毛利率的影響
- 約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢
| 營運現金流量 YoY | 投資現金流量 YoY | 籌資現金流量 YoY | 其他營業調整項 YoY | 自由現金流量 YoY | 資本支出 YoY | 其他投資調整項 YoY | 資本支出佔營收(%) YoY | 營業利益 YoY | 稅後淨利 YoY | 折舊 YoY | 攤提 YoY | 約當比率(%) YoY | ||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 (5) | 91.06 | 175.86 | -72.87 | 0 | -9.76 | 0 | -5.14 | 0 | 18.19 | 0 | 54.91 | -0.51 | -0.05 | 0 | 2.64 | -3.49 | 31.91 | -29.4 | 11.43 | -47.18 | 51.72 | 7.44 | 13.05 | 12.21 | 119.50 | 194.72 |
| 2024 (4) | 33.01 | -75.75 | -87.94 | 0 | 48.22 | 0 | -11.63 | 0 | -54.93 | 0 | 55.19 | 9.07 | 0 | 0 | 2.74 | 10.11 | 45.2 | -9.8 | 21.64 | -27.28 | 48.14 | 4.67 | 11.63 | 5.63 | 40.55 | -74.15 |
| 2023 (3) | 136.11 | 0 | -87.74 | 0 | -105.18 | 0 | -17.4 | 0 | 48.37 | -32.48 | 50.6 | -22.61 | 0 | 0 | 2.49 | -8.83 | 50.11 | -14.37 | 29.76 | -63.94 | 45.99 | 9.4 | 11.01 | -0.9 | 156.88 | 0 |
| 2022 (2) | -11.91 | 0 | 83.55 | 0 | 33.36 | 0 | 11.26 | 53.41 | 71.64 | 0 | 65.38 | 7.2 | 0 | 0 | 2.73 | 1.0 | 58.52 | -20.5 | 82.52 | -0.67 | 42.04 | 10.54 | 11.11 | 11.88 | -8.78 | 0 |
| 2021 (1) | 21.15 | -85.48 | -57.39 | 0 | -6.61 | 0 | 7.34 | 124.46 | -36.24 | 0 | 60.99 | 29.13 | 0 | 0 | 2.70 | 9.56 | 73.61 | 11.31 | 83.08 | 66.56 | 38.03 | 17.67 | 9.93 | 54.19 | 16.14 | -90.18 |
| 營運現金流量 QoQ YoY | 投資現金流量 QoQ YoY | 籌資現金流量 QoQ YoY | 其他營業調整項 QoQ YoY | 自由現金流量 QoQ YoY | 資本支出 QoQ YoY | 其他投資調整項 QoQ YoY | 資本支出佔營收(%) QoQ YoY | 營業利益 QoQ YoY | 稅後淨利 QoQ YoY | 折舊 QoQ YoY | 攤提 QoQ YoY | 約當比率(%) QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 26Q1 (8) | -45.23 | -254.11 | -604.8 | -54.27 | -69.97 | -126.69 | 51.87 | 217.44 | 3752.82 | -23.7 | -295.38 | -38.03 | -99.5 | -3756.59 | -564.22 | 9.06 | -27.75 | -38.11 | -0.1 | 0 | 0 | 1.76 | -26.88 | -40.27 | 6.92 | 13.07 | -30.73 | 3.18 | 511.54 | -34.16 | 13.76 | 4.96 | 5.28 | 3.08 | -1.28 | -8.88 | -225.92 | -228.93 | -636.57 |
| 25Q4 (7) | 29.35 | 2.3 | 7.55 | -31.93 | -111.88 | -245.94 | 16.34 | 153.09 | 416.05 | 12.13 | 4282.76 | -28.61 | -2.58 | -118.94 | -114.29 | 12.54 | -16.73 | -1.18 | 0 | -100.0 | 0 | 2.40 | -16.14 | 2.49 | 6.12 | -25.18 | -47.38 | 0.52 | -79.28 | -72.77 | 13.11 | 3.64 | 3.15 | 3.12 | -4.0 | -2.8 | 175.22 | 12.44 | 14.48 |
| 25Q3 (6) | 28.69 | 19.24 | 1025.48 | -15.07 | -680.83 | -26.53 | -30.78 | -604.59 | -204.59 | -0.29 | -252.63 | 95.77 | 13.62 | -38.45 | 190.74 | 15.06 | 18.77 | 6.28 | 0.05 | 200.0 | 0 | 2.87 | 20.88 | 2.76 | 8.18 | 7.35 | -34.3 | 2.51 | -29.49 | -76.16 | 12.65 | -1.86 | 4.81 | 3.25 | -1.52 | 12.07 | 155.84 | 27.92 | 1381.9 |
| 25Q2 (5) | 24.06 | 168.53 | 17.25 | -1.93 | 91.94 | 94.15 | 6.1 | 529.58 | 110.77 | 0.19 | 101.11 | -94.03 | 22.13 | 247.73 | 277.61 | 12.68 | -13.39 | 1.04 | -0.05 | 0 | 0 | 2.37 | -19.41 | -5.78 | 7.62 | -23.72 | -35.7 | 3.56 | -26.29 | -46.3 | 12.89 | -1.38 | 8.96 | 3.3 | -2.37 | 19.57 | 121.82 | 189.33 | 25.98 |
| 25Q1 (4) | 8.96 | -67.17 | 0.0 | -23.94 | -159.37 | 0.0 | -1.42 | 72.53 | 0.0 | -17.17 | -201.06 | 0.0 | -14.98 | -182.95 | 0.0 | 14.64 | 15.37 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 2.94 | 25.46 | 0.0 | 9.99 | -14.1 | 0.0 | 4.83 | 152.88 | 0.0 | 13.07 | 2.83 | 0.0 | 3.38 | 5.3 | 0.0 | 42.11 | -72.49 | 0.0 |
| 24Q4 (3) | 27.29 | 980.32 | 0.0 | -9.23 | 22.5 | 0.0 | -5.17 | -117.57 | 0.0 | 16.99 | 347.67 | 0.0 | 18.06 | 220.32 | 0.0 | 12.69 | -10.44 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 2.35 | -15.92 | 0.0 | 11.63 | -6.59 | 0.0 | 1.91 | -81.86 | 0.0 | 12.71 | 5.3 | 0.0 | 3.21 | 10.69 | 0.0 | 153.06 | 1359.01 | 0.0 |
| 24Q3 (2) | -3.1 | -115.11 | 0.0 | -11.91 | 63.89 | 0.0 | 29.43 | 151.95 | 0.0 | -6.86 | -315.72 | 0.0 | -15.01 | -20.47 | 0.0 | 14.17 | 12.91 | 0.0 | 0 | 0 | 0.0 | 2.79 | 10.83 | 0.0 | 12.45 | 5.06 | 0.0 | 10.53 | 58.82 | 0.0 | 12.07 | 2.03 | 0.0 | 2.9 | 5.07 | 0.0 | -12.16 | -112.57 | 0.0 |
| 24Q2 (1) | 20.52 | 0.0 | 0.0 | -32.98 | 0.0 | 0.0 | -56.65 | 0.0 | 0.0 | 3.18 | 0.0 | 0.0 | -12.46 | 0.0 | 0.0 | 12.55 | 0.0 | 0.0 | 0 | 0.0 | 0.0 | 2.52 | 0.0 | 0.0 | 11.85 | 0.0 | 0.0 | 6.63 | 0.0 | 0.0 | 11.83 | 0.0 | 0.0 | 2.76 | 0.0 | 0.0 | 96.70 | 0.0 | 0.0 |