資產負債表僅顯示部份重要科目, 完整財報可參考這裡 玩股撇步(動畫小學堂)
- 現金是否充足, 是否沒有債務壓力. 現金和短期借款和一年內到期長期負債都很高的話要小心, 滿手現金卻不還債, 可能有問題
- 應收帳款或存貨是否突然大幅增加, 留意應收帳款超過營收
- 營收和獲利增加的速度要大於存貨和應收帳款的速度; 營收衰退, 應收帳款正常也要跟著減少
- 營業活動負債: 因營業活動而產生, 如應付帳款, 應付票據, 合約負債等, 通常不需要支付利息. 此類型負債上升, 通常代表業績增加, 議價能力變好
- 最容易被操弄的資產是應收帳款, 存貨和長期投資
- 如果有資金貸予他人要注意
- 非控制權益佔比: 非控制權益 / 股東權益總額, 如果這個值過大時要看個體報表, 不能只看合併報表
- 圖表中的值是加一取對數, 目的是為了看趨勢
- 還款急迫性 - 公司債 > 應付票據 > 銀行借款 > 應付員工 > 應付帳款/費用 > 其它
- 如果未分配盈餘為負, 就算當年有獲利也沒法配息
- 如果配息能力(未分配盈餘+其它權益)為負, 有可能會無法配息
| 現金及約當現金 YoY | 短期借款 YoY | 一年內到期長期負債 YoY | 資金貸予他人 YoY | 營收 YoY | 淨利 YoY | 應收帳款及票據 YoY | 應收帳款佔營收比(%) YoY | 存貨 YoY | 長期投資 YoY | 長期負債 YoY | 商譽及無形資產 YoY | 股本 YoY | 法定盈餘公積 YoY | 特別盈餘公積 YoY | 未分配盈餘 YoY | 保留盈餘 YoY | 其它權益 YoY | 配息能力 YoY | 非控制權益佔比 YoY | |||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2023 (10) | 1.19 | -6.3 | 1.49 | 21.14 | 0 | 0 | 0 | 0 | 13.78 | 9.11 | 0.8 | 21.21 | 3.79 | 14.85 | 27.50 | 5.26 | 7.16 | -5.17 | 0.67 | 8.06 | 0.37 | -43.94 | 1.15 | 43.75 | 13.63 | 1.79 | 0 | 0 | 0 | 0 | -0.07 | 0 | -0.07 | 0 | -0.14 | 0 | -0.21 | 0 | -0.02 | 0 |
| 2022 (9) | 1.27 | -33.85 | 1.23 | 112.07 | 0 | 0 | 0 | 0 | 12.63 | 31.84 | 0.66 | -35.29 | 3.3 | 57.14 | 26.13 | 19.19 | 7.55 | 18.9 | 0.62 | 26.53 | 0.66 | -32.65 | 0.8 | 11.11 | 13.39 | 11.77 | 0 | 0 | 0 | 0 | -0.45 | 0 | -0.45 | 0 | -0.1 | 0 | -0.55 | 0 | -0.00 | 0 |
| 2021 (8) | 1.92 | -24.71 | 0.58 | -71.57 | 0 | 0 | 0 | 0 | 9.58 | -16.48 | 1.02 | 47.83 | 2.1 | 18.64 | 21.92 | 42.05 | 6.35 | -10.81 | 0.49 | -19.67 | 0.98 | 19.51 | 0.72 | 2.86 | 11.98 | -5.07 | 0 | 0 | 0 | 0 | -0.61 | 0 | -0.61 | 0 | -0.08 | 0 | -0.69 | 0 | 0.01 | -61.47 |
| 2020 (7) | 2.55 | 90.3 | 2.04 | -37.23 | 0 | 0 | 0 | 0 | 11.47 | 4.27 | 0.69 | 76.92 | 1.77 | -41.39 | 15.43 | -43.79 | 7.12 | 12.13 | 0.61 | -24.69 | 0.82 | 38.98 | 0.7 | 37.25 | 12.62 | -3.22 | 0 | 0 | 0 | 0 | -1.41 | 0 | -1.41 | 0 | -0.12 | 0 | -1.53 | 0 | 0.02 | 0 |
| 2019 (6) | 1.34 | -2.9 | 3.25 | 10.54 | 0.16 | 0.0 | 0 | 0 | 11.0 | 21.15 | 0.39 | 0 | 3.02 | 35.43 | 27.45 | 11.79 | 6.35 | 27.0 | 0.81 | -18.18 | 0.59 | -24.36 | 0.51 | 410.0 | 13.04 | 33.47 | 0 | 0 | 0 | 0 | -2.17 | 0 | -2.17 | 0 | -0.1 | 0 | -2.27 | 0 | -0.13 | 0 |
| 2018 (5) | 1.38 | -2.13 | 2.94 | -2.0 | 0.16 | 0 | 0 | 0 | 9.08 | 6.32 | -0.9 | 0 | 2.23 | 12.63 | 24.56 | 5.93 | 5.0 | -9.26 | 0.99 | -22.66 | 0.78 | 420.0 | 0.1 | -58.33 | 9.77 | 1.03 | 0 | 0 | 0 | 0 | -2.58 | 0 | -2.58 | 0 | -0.08 | 0 | -2.66 | 0 | -0.19 | 0 |
| 2017 (4) | 1.41 | -10.19 | 3.0 | -4.46 | 0 | 0 | 0 | 0 | 8.54 | -23.48 | -5.53 | 0 | 1.98 | -37.54 | 23.19 | -18.38 | 5.51 | -9.08 | 1.28 | -60.86 | 0.15 | 0 | 0.24 | -79.49 | 9.67 | -0.21 | 0 | 0 | 0 | 0 | -1.79 | 0 | -1.79 | 0 | 0.19 | 46.15 | -1.6 | 0 | -0.17 | 0 |
| 2016 (3) | 1.57 | 55.45 | 3.14 | 45.37 | 0 | 0 | 0 | 0 | 11.16 | -13.62 | -2.5 | 0 | 3.17 | -15.92 | 28.41 | -2.65 | 6.06 | -13.43 | 3.27 | -3.54 | 0 | 0 | 1.17 | 11600.0 | 9.69 | -4.06 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3.74 | -42.55 | 0.13 | -38.1 | 0.13 | -38.1 | -0.05 | 0 |
| 2015 (2) | 1.01 | 68.33 | 2.16 | -31.86 | 0 | 0 | 0 | 0 | 12.92 | -36.51 | -0.98 | 0 | 3.77 | -23.68 | 29.18 | 20.2 | 7.0 | -10.71 | 3.39 | 7.62 | 0 | 0 | 0.01 | 0.0 | 10.1 | -2.88 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 6.51 | -21.38 | 0.21 | 40.0 | 0.21 | 40.0 | -0.08 | 0 |
| 2014 (1) | 0.6 | -75.51 | 3.17 | -69.52 | 0 | 0 | 0 | 0 | 20.35 | 27.75 | -0.52 | 0 | 4.94 | -30.52 | 24.28 | -45.61 | 7.84 | -18.84 | 3.15 | 49.29 | 0 | 0 | 0.01 | -80.0 | 10.4 | 1.46 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 8.28 | -10.29 | 0.15 | -25.0 | 0.15 | -25.0 | -0.11 | 0 |
| 現金及約當現金 QoQ YoY | 短期借款 QoQ YoY | 一年內到期長期負債 QoQ YoY | 資金貸予他人 QoQ YoY | 營收 QoQ YoY | 淨利 QoQ YoY | 應收帳款及票據 QoQ YoY | 應收帳款佔營收比(%) QoQ YoY | 存貨 QoQ YoY | 長期投資 QoQ YoY | 長期負債 QoQ YoY | 商譽及無形資產 QoQ YoY | 股本 QoQ YoY | 法定盈餘公積 QoQ YoY | 特別盈餘公積 QoQ YoY | 未分配盈餘 QoQ YoY | 保留盈餘 QoQ YoY | 其它權益 QoQ YoY | 配息能力 QoQ YoY | 非控制權益佔比 QoQ YoY | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 23Q4 (20) | 1.19 | 0 | -6.3 | 1.49 | 0 | 21.14 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 7.09 | 0 | -0.7 | 0.45 | 0 | 55.17 | 3.79 | 0 | 14.85 | 27.50 | 0 | 5.26 | 7.16 | 0 | -5.17 | 0.67 | 0 | 8.06 | 0.37 | 0 | -43.94 | 1.15 | 0 | 43.75 | 13.63 | 0 | 1.79 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -0.07 | 0 | 84.44 | -0.07 | 0 | 84.44 | -0.14 | 0 | -40.0 | -0.21 | 0 | 61.82 | -0.02 | 0 | -906.05 |
