聚隆 1466 - 目標價 - 合理價

收盤價成交量 04-24 5日,月,季均量(報價延遅20分) 均線 5 10 17 20 45 60 預估量	漲跌幅(%) 5,20日 60日 120日 240日	今年成長率今年預估EPS	平均本益比估值股價	最高本益比估值最低本益比估值	ROE估值 Beta	DCF 盈餘估算	股本市值	董監持股比例董監設質比例	概念股產業	法說會除權息	符合策略數目	集團
12.25 (-0.81%) 52張 (-68.33%) 111張 144張 275張季線下 ↘12.32 ↘12.5 ↘12.75 ↘12.85 ↘13.22 ↘13.28 52張 0.36倍	-2.0% -9.26% -7.55% 12.39% 5.15%		N/A N/A 12.25	N/A N/A N/A N/A	N/A 0.13	N/A N/A	11.12億 13.62億	22.11% 11.91%	化纖原料		2

台股時光機			如果回到那一天，你會做出不一樣的決定嗎?

心態面	資金管理(現金比例和部位大小) 盈虧比(3:1) 潛在報酬率(20%) 大漲大跌莫驚慌，靜下心來看估值、線型、籌碼和產業前景 [世界太快, 心則慢]
基本面偏多 0 偏空 0			技術面偏多 0 偏空 0		籌碼面偏多 0 偏空 0
現在,預估本益比 (最低,平均,最高)	N/A,N/A (N/A,N/A,N/A)		月K 周K 季線 (MA5 MA17 MA45 MA104 MA269)	布林帶寬(15.97%) 月線斜率-0.52	厲害分點成交比重
偏多	預估本益比低於平均或最低本益比		月K 周K	季線	偏多	厲害分點買進
偏空	預估本益比高於最高本益比		均線支撐壓力	布林軌道多空	偏空	厲害分點賣出
現金殖利率 (預估現金殖利率) 股票股利(總殖利率)	N/A (N/A) 0 (0)		相對高點相對低點	22.35 (-45.19%) 21-05-28 10.1 (21.29%) 22-10-17	劵資比周轉率資增劵增劵償 04-24 20日融資使用率趨勢圖	0.0% 0.05% 12 0 0 4.7%←4.22%(11.37%)
偏多	現金殖利率大於5%				偏多	主力融資
					偏空	散戶融資
營收年,月增率,累計年增率(%) 營收	9.15 50.96 16.3 2.32億(3月)	-7.37 -26.31 21.39 1.54億(2月)	最近漲停日近期最高股價	24-01-03 13.4 (24-04-11)	主力(1,5,10,20日) 籌碼集中度 04-24 近6日買賣	賣 ,賣 ,賣 ,賣 -15%,-7%,-1%,-2% 買,買,賣,買,賣,賣 (連2賣)
偏多	營收年月增率成長、短突破長、創新高		偏多	最近曾經漲停	偏多	主力投信買
偏空	營收年月增率衰退、短跌破長		偏多	近期股價創新高	偏空	主力投信賣
本益比法目標價	N/A		日RSI KD 壓力支撐 MACD	37.94 11.54,17.4 look 12.75,12.2 -0.05	前5買超是否有隔日沖 (要看該分點是否一進一出)
偏多	低於估值
偏空	高於估值				偏空	隔日沖鎖漲停
ROE 估值	N/A		周RSI KD 壓力支撐 MACD	43.77 6.12,5.74 up 13.4,12.1 -0.22	投信(張) 04-24 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.0%←0.0%(0%)	0 0.0%
偏多	低於估值		偏多	周KD黃金交叉	偏多	投信連買 (持股比例低於2.5%)
					偏空	投信連賣
DCF 盈餘估算	N/A N/A		月RSI KD 壓力支撐 MACD	47.62 28.95,43.27 13.55,10.6 0.22	外資(張) 04-24 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.58%←0.68%(-14.71%)	0 0.0%
偏多	低於估值		偏多	月KD黃金交叉	偏多	外資連買
					偏空	外資連賣
淨值比,每股淨值 (最低,平均,最高)	0.94,13.03 低淨值淨利增 (0.71,0.81,0.91)		乖離率(%) 20日 60日 120日 240日	-4.67% -7.76% -4.89% 1.49%	自營商(張) 04-24 20天持股趨勢圖當天成交比重	0.5%←0.49%(2.04%)	0 0.0%
偏多	等於或低於最低淨值比		偏多	月線負乖離15%
本益成長比總報酬本益比	N/A N/A		周轉率(%) 單日 5日 20日	0.05% 0.5% 2.59%	大股東(%) 04-19 散戶(%) 近6月趨勢圖	60.79←63.14(-3.72%) 13.6←13.38(1.64%)	400張以上 10張以下 100張 200張 400 張 1000 張總股東人數
偏多	本益成長比小於0.75				偏空	大股東減少散戶增加
偏多	總報酬本益比大於1.6
合約負債(億) QoQ 合約負債(億) YoY		0.18←0.16 (+12.5%) Q4←Q3 連3升預收淨利增 0.18←0.1 (+80.0%) Q4←Q4
偏多	合約負債增加
偏空	合約負債持續減少
營收(億) QoQ 營收(億) YoY		6.93←6.51 (+6.45%) Q4←Q3 連3升 6.93←5.91 (+17.26%) Q4←Q4
偏多	營收增加
偏空	營收持續減少
營業利益(億) QoQ 營業利益(億) YoY		-0.01←-0.29 (+6.45%) Q4←Q3 連3升 -0.01←-0.61 (+17.26%) Q4←Q4
偏多	營業利益增加
偏空	營業利益持續減少
存貨(億) QoQ 存貨(億) YoY		7.04←7.46 (-5.63%) Q4←Q3 連7降 7.04←7.72 (-8.81%) Q4←Q4
偏多	存貨增加的是在製品或原物料, 且短期營收向上代表需求旺盛
偏多	存貨增加的是商品或製成品, 因報價未來可能回升而開始屯貨
偏空	存貨增加的是商品或製成品, 因為賣不出去而增加
收帳天數 QoQ 收帳天數 YoY		51.79←52.04 (-0.48%) Q4←Q3 第1降 51.79←57.37 (-9.73%) Q4←Q4
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
銷貨天數 QoQ 銷貨天數 YoY		104.43←110.01 (-0.48%) Q4←Q3 連3降 104.43←120.66 (-13.45%) Q4←Q4
偏多	天數持續下降
偏空	天數持續上升
資本支出(億) 近8季資本支出(億) 近8年
偏多	資本支出持續增加
EPS QoQ EPS YoY		-0.09←-0.18 (+50.0%) Q4←Q3 連3升 -0.09←-0.62 (-85.48%) Q4←Q4 5季新高
偏多	EPS增加
偏空	EPS持續減少
本業EPS QoQ 本業EPS YoY		0.01←-0.26 (+103.85%) Q4←Q3 連3升 0.01←-0.48 (-102.08%) Q4←Q4 6季新高
偏多	本業EPS增加
偏空	本業EPS持續減少
毛利率 QoQ 毛利率 YoY		8.8←4.52 Q4←Q3 連3升 8.8←0.5 Q4←Q4 6季新高
偏多	毛利率增加(從谷底反轉)
偏空	毛利率持續減少
營益率 QoQ 營益率 YoY		-0.13←-4.46 Q4←Q3 連3升 -0.13←-10.38 Q4←Q4 6季新高
偏多	營益率增加
偏空	營益率持續減少
淨利率 QoQ 淨利率 YoY		-1.44←-3.01 Q4←Q3 連3升 -1.44←-11.66 Q4←Q4 5季新高
ROE QoQ ROE YoY		-0.69←-1.33 Q4←Q3 連3升 -0.69←-4.24 Q4←Q4 5季新高
偏多	ROE穩定或持續增加
ROA QoQ ROA YoY		-0.08←-0.33 Q4←Q3 連3升 -0.08←-1.73 Q4←Q4
偏多	ROA穩定或持續增加
思考十字	族群性、競爭、上下游	其它面向
	公司對上下游的議價權
	與競爭對手的比較優勢
	行業對潛在進入者的門檻
杜邦分析	公司靠什麼模式賺錢的(高利潤, 高周轉還是高槓桿)?
	高利潤模式的看其廣告投入, 研發投入, 產品定位, 差異化營銷
	高周轉模式的看其運轉管理能力, 渠道管控能力, 成本控制能力
	高槓桿模式的看其風險控制能力, 融資成本高低
公告	113/04/22 證交所4/22暫停先賣後買當日沖銷交易標的名單
新聞	113/04/10 【公告】聚隆 2024年3月合併營收2.32億元年增9.16% 113/03/17 《各報要聞》企業領袖齊發聲促訂合理電價 113/03/16 15檔三揚護體高檔抗震 113/03/16 企業領袖齊發聲促訂合理電價 113/03/16 聚隆纖維董事長周文東接下第27屆磐石會長 113/03/16 〈ESG狂潮〉「磐石會」會長林正雄今交棒聚隆周文東宣布升級及永續主軸 113/03/15 【公告】聚隆董事會決議不分派股利 113/03/08 【公告】聚隆 2024年2月合併營收1.54億元年增-7.38% 113/02/07 【公告】聚隆 2024年1月合併營收2.08億元年增57.44% 113/01/10 【公告】聚隆 2023年12月合併營收2.29億元年增7.25% 112/12/08 【公告】聚隆 2023年11月合併營收2.2億元年增1.72% 112/11/30 投入生技產品開發聚隆纖維醫療展推出創新石墨烯機能居家紡織品 112/11/28 【公告】聚隆受邀參加凱基證券舉辦之線上法人說明會 112/11/09 【公告】聚隆 2023年10月合併營收2.44億元年增51.19% 112/10/06 【公告】聚隆 2023年9月合併營收2.43億元年增13.92% 112/09/08 【公告】聚隆 2023年8月合併營收2億元年增-7.23% 112/08/10 【公告】聚隆 2023年7月合併營收2.08億元年增-8.8% 112/07/10 【公告】聚隆 2023年6月合併營收2.05億元年增-12.49% 112/06/30 【公告】更正聚隆民國112年股東會議事錄部份資訊 112/06/09 【公告】聚隆 2023年5月合併營收2.22億元年增-2.14%

近8季毛利率↘ : 15.91, 7.6, -2.39, 0.5, -2.84, 0.82, 4.52, 8.8 近8季營益率↘ : 5.28, -2.89, -12.03, -10.38, -14.26, -8.65, -4.46, -0.13 近8季營收↘ : 809, 722, 663, 591, 510, 600, 651, 693 近8季EPS↘ : 0.39, 0.03, -0.4, -0.62, -0.69, -0.4, -0.18, -0.09

近3年毛利率↘ : 17.4, 6.13, 3.29 近3年營益率↘ : 6.66, -4.28, -6.3 近3年營收↘ : 3571, 2785, 2454 近3年EPS↘ : 1.6, -0.6, -1.36

回頂端便宜價(最低價本益比, 最高殖利率, 最低淨值比),合理價(平均本益比, 平均殖利率, 平均淨值比),昂貴價 (最高價本益比, 最低殖利率, 最高淨值比)

玩股撇步 (動畫小學堂)	本益比	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		殖利率	股價 (樂觀成長率)	現價差距(%)	股價 (保守成長率)	現價差距(%)		淨值比	股價	現價差距(%)
最高價本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高淨值比	0.91	11.83	-3.43
平均本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	平均淨值比	0.81	10.53	-14.04
最低價本益比	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最高殖利率	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	最低淨值比	0.71	9.23	-24.65

最高價本益比是採用歷年最高價本益比的中位數, 最低價本益比是採用歷年最低價本益比的中位數
最高價殖利率是採用歷年最高價殖利率的中位數, 最低價殖利率是採用歷年最低價殖利率的中位數
最高價淨值比是採用歷年最高價淨值比的中位數, 最低價淨值比是採用歷年最低價淨值比的中位數
本益比估值, 殖利率估值不適用於景氣循環股及歷史本益比起伏太大的股票
淨值估值適用於景氣循環股及虧損的公司，但也不適合捉景氣循環股的股價高低點，因為每波的景氣循環有它自己的強弱度
合理價和目標價是根據過往財報及預測未來的成長率, 存在太多不確定性故價格僅能做為參考, 請注意風險和做好功課

歷史本益比, 殖利率, 淨值區間

年度	最高價	最低價	最高本益比	最低本益比	現金股利	最低殖利率	最高殖利率	最高淨值比	最低淨值比
112	15.8	10.6	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	1.18	0.78
111	15.6	10.1	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	1.01	0.7
110	22.35	13.55	13.94	8.45	1.0	4.47%	7.38%	1.47	0.96
109	29.5	5.43	77.96	14.35	N/A	N/A	N/A	2.14	0.41
108	10.4	7.49	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	0.67	0.51
107	12.8	9.08	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	0.8	0.62
106	13.9	10.7	N/A	N/A	N/A	N/A	N/A	0.81	0.68

股價相對強度

	5日漲跌幅均量	10日漲跌幅均量	20日漲跌幅均量	60日漲跌幅均量	120日漲跌幅均量	240日漲跌幅均量
聚隆	-2.0% 111(-53.21%)	-6.13% 132(-60.63%)	-9.26% 144(-63.92%)	-7.55% 275(-81.1%)	12.39% 560(-90.73%)	5.15% 306(-83.02%)
加權指數	-0.83%	-2.99%	0.03%	16.86%	23.06%	28.75%

移動平均線 SMA

現價	3日	5日	10日	17日	20日	25日	45日	60日	100日	104日	120日	200日	240日	269日
12.25	12.33↗	12.32↘	12.5↘	12.75↘	12.85↘	13.0↘	13.22↘	13.28↘	13.3↗	13.21↗	12.88↗	12.2↗	12.07↗	12.03↗
乖離率	-0.65%	-0.57%	-2.0%	-3.92%	-4.67%	-5.77%	-7.34%	-7.76%	-7.89%	-7.27%	-4.89%	0.41%	1.49%	1.83%
均線開始轉折價位	12.1	12.45	12.9	13.25	13.6	13.65	13.8	13.5	11.25	10.75	10.95	11.8	11.7	11.55

股價漲跌幅

	過去5年漲跌幅	2024	2023	2022	2021	2020	2019
聚隆	32.51%	-9.0%	13.0%	-21.0%	-17.0%	65.0%	-26.0%
0050	79.4%	12.6%	22.91%	-24.52%	19.43%	26.1%	28.41%
006201	86.22%	2.88%	31.93%	-36.89%	36.48%	24.12%	32.03%

皮氏F-Score 6/8

資產報酬率大於0%	連續兩季資產報酬率成長	來自營運之現金流量大於0	長期負債小於近兩季平均	流動比率大於近兩季平均	營業毛利率大於近兩季平均	總資產週轉率(次)大於近兩季平均	來自營運之營運現金流量大於稅後淨利
	✔	✔	✔		✔	✔	✔

沒通過存股健檢5指標	2023	2022	2021	2020	2019
營業利益率	-6.3	-4.28	6.66	0.56	-0.18
ROE	-9.96	-3.98	10.68	2.59	-6.22
本業收入比	95.09	185.94	121.43	34.88	5.26
自由現金流量	-1.25	-2.22	0.93	3.71	-1.06
利息保障倍數	-3.39	-1.38	9.85	2.88	-3.65