鈦昇 8027 - 現金流量表 - 財務分析

現金流量表可以看出盈餘的品質
小心自由現金流量近3年都小於0的公司
營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
營運現金流量不應該都是流出
其它調整項如果佔太大比例可能有問題
注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
注意折舊的增減對毛利率的影響
約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢

現金流量-近10年

	營運現金流量 YoY	投資現金流量 YoY	籌資現金流量 YoY		其他營業調整項 YoY		自由現金流量 YoY	資本支出 YoY		其他投資調整項 YoY	資本支出佔營收(%) YoY		營業利益 YoY		稅後淨利 YoY		折舊 YoY		攤提 YoY		約當比率(%) YoY
2023 (10)	2.46	-1.92	-2.72	0	-0.01	0	0.54	1.58	-14.13	0	10.20	78.67	0.17	-95.79	0.31	-92.07	1.31	13.91	0.1	11.11	143.02
2022 (9)	-2.34	-2.03	8.34	88.69	0	0	-4.37	1.84	360.0	0	5.71	263.23	4.04	29.49	3.91	60.25	1.15	3.6	0.09	0.0	-45.44
2021 (8)	0.21	0.31	4.42	0	0	0	0.52	0.4	-42.86	0	1.57	-54.17	3.12	46.48	2.44	51.55	1.11	8.82	0.09	12.5	5.77
2020 (7)	-0.39	-0.65	-0.24	0	0	0	-1.04	0.7	-23.08	-0.33	3.43	-44.63	2.13	0	1.61	0	1.02	2.0	0.08	60.0	-14.39
2019 (6)	2.68	-0.95	-0.87	0	0	0	1.73	0.91	295.65	0	6.19	452.4	-1.04	0	-0.81	0	1.0	23.46	0.05	66.67	1116.67
2018 (5)	-2.24	-1.27	3.44	73.74	0.01	0.0	-3.51	0.23	-8.0	0	1.12	-36.04	0.87	0	1.0	0	0.81	-1.22	0.03	0.0	-121.74
2017 (4)	-1.0	0.28	1.98	0	0.01	0	-0.72	0.25	-57.63	0	1.75	-58.64	-0.84	0	-0.87	0	0.82	0.0	0.03	0.0	0.00
2016 (3)	0.14	-0.7	-0.09	0	0	0	-0.56	0.59	-25.32	0	4.24	-17.27	-1.24	0	-1.28	0	0.82	34.43	0.03	0.0	0.00
2015 (2)	-2.17	-1.45	2.98	175.93	0	0	-3.62	0.79	-26.17	0	5.12	-4.53	0.04	-96.4	0	0	0.61	32.61	0.03	0.0	-339.06
2014 (1)	1.8	-1.44	1.08	-16.28	0	0	0.36	1.07	98.15	0	5.37	30.67	1.11	226.47	1.17	368.0	0.46	6.98	0.03	-25.0	108.43

現金流量-近20季

	營運現金流量 QoQ YoY			投資現金流量 QoQ YoY			籌資現金流量 QoQ YoY			其他營業調整項 QoQ YoY			自由現金流量 QoQ YoY			資本支出 QoQ YoY			其他投資調整項 QoQ YoY			資本支出佔營收(%) QoQ YoY			營業利益 QoQ YoY			稅後淨利 QoQ YoY			折舊 QoQ YoY			攤提 QoQ YoY			約當比率(%) QoQ YoY
23Q4 (20)	-0.65	-201.56	-123.72	-0.38	7.32	13.64	0.8	570.59	154.05	0	100.0	0	-1.03	-547.83	-144.78	0.31	6.9	-31.11	0	0	0	7.14	4.19	-10.63	0.31	138.46	-27.91	0.04	-88.24	-69.23	0.33	-5.71	17.86	0.02	-33.33	0.0	-166.67	-287.5	-126.16
23Q3 (19)	0.64	-25.58	109.98	-0.41	32.79	36.92	-0.17	94.59	-101.86	-0.01	0	0	0.23	-8.0	103.26	0.29	-56.72	-63.29	0	0	0	6.86	-71.14	-39.17	0.13	127.66	-76.79	0.34	247.83	-63.83	0.35	6.06	25.0	0.03	0.0	50.0	88.89	-86.56	117.2
23Q2 (18)	0.86	-46.91	226.47	-0.61	-17.31	-5.17	-3.14	-1327.27	-1327.27	0	0	0	0.25	-77.27	119.84	0.67	116.13	109.38	0	0	0	23.76	215.0	707.8	-0.47	-323.81	-125.68	-0.23	-243.75	-113.77	0.33	6.45	13.79	0.03	50.0	50.0	661.54	100.09	2026.24
23Q1 (17)	1.62	-40.88	-19.4	-0.52	-18.18	-44.44	-0.22	85.14	-125.29	0	0	0	1.1	-52.17	-33.33	0.31	-31.11	10.71	0	0	0	7.54	-5.63	134.63	0.21	-51.16	-82.64	0.16	23.08	-86.32	0.31	10.71	3.33	0.02	0.0	0.0	330.61	-48.12	145.08
22Q4 (16)	2.74	142.75	983.87	-0.44	32.31	0	-1.48	-116.16	-138.71	0	0	0	2.3	132.58	841.94	0.45	-43.04	309.09	0	0	0	7.99	-29.08	363.59	0.43	-23.21	-23.21	0.13	-86.17	-69.77	0.28	0.0	-3.45	0.02	0.0	0.0	637.21	223.27	1621.08
22Q3 (15)	-6.41	-842.65	-298.14	-0.65	-12.07	-282.35	9.16	4263.64	53.69	0	0	0	-7.06	-460.32	-296.63	0.79	146.88	887.5	0	0	0	11.27	283.17	779.03	0.56	-69.4	-20.0	0.94	-43.71	67.86	0.28	-3.45	0.0	0.02	0.0	0.0	-516.94	-1405.19	-176.13
22Q2 (14)	-0.68	-133.83	-133.66	-0.58	-61.11	-405.26	-0.22	-125.29	85.81	0	0	0	-1.26	-176.36	-157.01	0.32	14.29	357.14	0	0	0	2.94	-8.51	164.71	1.83	51.24	112.79	1.67	42.74	183.05	0.29	-3.33	7.41	0.02	0.0	0.0	-34.34	-125.46	-114.96
22Q1 (13)	2.01	748.39	1727.27	-0.36	0	-228.57	0.87	240.32	40.32	0	0	0	1.65	632.26	323.08	0.28	154.55	100.0	0	0	0	3.21	86.45	49.94	1.21	116.07	19.8	1.17	172.09	36.05	0.3	3.45	11.11	0.02	0.0	0.0	134.90	422.02	1310.31
21Q4 (12)	-0.31	80.75	-138.27	0	100.0	100.0	-0.62	-110.4	45.13	0	0	0	-0.31	82.58	-156.36	0.11	37.5	120.0	0	0	100.0	1.72	34.48	110.69	0.56	-20.0	-39.13	0.43	-23.21	-35.82	0.29	3.57	0.0	0.02	0.0	-33.33	-41.89	77.62	-151.2
21Q3 (11)	-1.61	-179.7	-182.46	-0.17	-189.47	-30.77	5.96	484.52	694.67	0	0	0	-1.78	-180.54	-154.29	0.08	14.29	-72.41	0	0	100.0	1.28	15.38	-75.73	0.7	-18.6	-11.39	0.56	-5.08	5.66	0.28	3.7	16.67	0.02	0.0	0.0	-187.21	-181.56	-159.47
21Q2 (10)	2.02	1736.36	512.12	0.19	-32.14	72.73	-1.55	-350.0	-146.03	0	0	0	2.21	466.67	402.27	0.07	-50.0	-30.0	0	0	0	1.11	-48.17	-38.11	0.86	-14.85	34.38	0.59	-31.4	1.72	0.27	0.0	12.5	0.02	0.0	0.0	229.55	2299.79	484.3
21Q1 (9)	0.11	-86.42	111.58	0.28	207.69	177.78	0.62	154.87	-19.48	0	0	0	0.39	-29.09	129.77	0.14	180.0	-46.15	0	100.0	0	2.14	161.99	-73.28	1.01	9.78	580.95	0.86	28.36	605.88	0.27	-6.9	8.0	0.02	-33.33	0.0	9.57	-88.31	101.01
20Q4 (8)	0.81	242.11	-47.74	-0.26	-100.0	18.75	-1.13	-250.67	-88.33	0	0	0	0.55	178.57	-55.28	0.05	-82.76	-85.29	-0.26	-333.33	0	0.82	-84.51	-91.89	0.92	16.46	246.03	0.67	26.42	204.69	0.29	20.83	11.54	0.03	50.0	50.0	81.82	213.4	0
20Q3 (7)	-0.57	-272.73	-143.51	-0.13	-218.18	53.57	0.75	219.05	358.62	0	0	0	-0.7	-259.09	-167.96	0.29	190.0	38.1	-0.06	0	0	5.28	194.23	-11.21	0.79	23.44	459.09	0.53	-8.62	352.38	0.24	0.0	-4.0	0.02	0.0	100.0	-72.15	-283.66	-102.75
20Q2 (6)	0.33	134.74	170.21	0.11	130.56	168.75	-0.63	-181.82	-384.62	0	0	0	0.44	133.59	169.84	0.1	-61.54	-56.52	0	0	0	1.80	-77.63	-63.78	0.64	404.76	120.69	0.58	441.18	41.46	0.24	-4.0	-4.0	0.02	0.0	100.0	39.29	104.14	156.0
20Q1 (5)	-0.95	-161.29	-427.59	-0.36	-12.5	-89.47	0.77	228.33	413.33	0	0	0	-1.31	-206.5	-1410.0	0.26	-23.53	100.0	0	0	0	8.02	-20.46	95.06	-0.21	66.67	56.25	-0.17	73.44	54.05	0.25	-3.85	4.17	0.02	0.0	100.0	-950.00	0	0
19Q4 (4)	1.55	18.32	0.0	-0.32	-14.29	0.0	-0.6	-106.9	0.0	0	0	0.0	1.23	19.42	0.0	0.34	61.9	0.0	0	0	0.0	10.09	69.59	0.0	-0.63	-186.36	0.0	-0.64	-204.76	0.0	0.26	4.0	0.0	0.02	100.0	0.0	0.00	-100.0	0.0
19Q3 (3)	1.31	378.72	0.0	-0.28	-75.0	0.0	-0.29	-123.08	0.0	0	0	0.0	1.03	263.49	0.0	0.21	-8.7	0.0	0	0	0.0	5.95	20.01	0.0	-0.22	-175.86	0.0	-0.21	-151.22	0.0	0.25	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	2620.00	3834.89	0.0
19Q2 (2)	-0.47	-262.07	0.0	-0.16	15.79	0.0	-0.13	-186.67	0.0	0	0	0.0	-0.63	-730.0	0.0	0.23	76.92	0.0	0	0	0.0	4.96	20.49	0.0	0.29	160.42	0.0	0.41	210.81	0.0	0.25	4.17	0.0	0.01	0.0	0.0	-70.15	0	0.0
19Q1 (1)	0.29	0.0	0.0	-0.19	0.0	0.0	0.15	0.0	0.0	0	0.0	0.0	0.1	0.0	0.0	0.13	0.0	0.0	0	0.0	0.0	4.11	0.0	0.0	-0.48	0.0	0.0	-0.37	0.0	0.0	0.24	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0.00	0.0	0.0