投資人要有獨立思考的態度, 能根據經濟數據, 判斷當下市場的情況, 像是貨幣是緊縮還是寬鬆, 是升息周期還是降息周期, 沒有人能夠每次都正確預測到未來的經濟狀況, 但是我們可以做到根據當下市場的情況, 調整現金部位和持股比重, 關於探討這方面的知識, 有一本書"經濟指標教你加減碼"十分值得一看

在觀看各項指標數據時, 如果數據有明顯的趨勢或反轉出現時, 要聯想到相關的概念股會受益還受害, 從中找尋交易的機會
以下列出了重要的經濟指標, 各個指標的說明是按照過去的經驗法則, 但是有可能會因為宏觀環境的不同或未來情況的改變, 這些經驗法則變成不再適用, 請大家要多加留意
美元指數由美元對六個主要國際貨幣的匯率經過加權幾何平均數計算而得, 可以判斷美元的強弱, 當美元指數上升, 通常代表市場避險情緒上升, 會開始賣股票及債劵換成美元保值. 反之, 若美元指數下降, 通常代表市場樂觀, 願意拿錢出來投資, 美元指數可以當做未來股市漲跌的參考指標之一
通常新台幣升值, 代表外資願意投資台灣, 不斷匯錢進來, 股市表現也會較好. 另外也可搭配著外資單月買賣超觀察外資對台股的投資力道. 另外新台幣升貶值都會有不同的公司因此而受惠, 這也是在操作個股時要注意的地方
FED的任務是在美國經濟中追求最大限度的就業、穩定的物價和適度的長期利率. 當經濟很好, FED 又是緩步提升利率, 此時股市通常表現良好; 但是 FED 如果是為了控制通膨或壓制過熱的經濟時而激進的加息, 這時通常不利於股市. 反之若FED為了刺激經濟宣佈降息或QE的手段, 如果是緩步降息或QE, 這時通常不利於股市. 一直到不再降息, 或者是在一開始就採取激進的降息或QE, 這時股市有可能會很快的反轉
代表著無風險利率, 會影響到公司的借貸資金的成本和股票的估值. 當殖利率越高, 代表投資人可以獲得的無風險報酬越高, 那麼股票就相對沒有太大的吸引力; 反之當殖利率越低, 投資人就更願意把錢投往股市

只要長期利率開始由高點下滑, 債劵便可能出現好的投資機會
通常拿來做為經濟衰退的領先指標
一般認定當CPI高於3%, 就認定有通膨的危險, FED為了穩定物價就會宣佈採取限縮QE或升息的時程表, 如果升息過於激進, 通常不利於股市
除掉對物價較為敏感的能源及食物
油價反映了全球的經濟狀況, 過低的油價代表經濟狀況不佳, 過高的油價又會造成通膨和可能的經濟衰退. 所以油價如果能平穩地維持在 50 ~ 70 美元, 經濟就會比較穩定也利好於股市

當過去一段時間波羅的海綜合指數的漲幅大於原油的漲幅, 通常航運股價會跟著上漲;反之若波羅的海指數的跌幅大於原油的跌幅, 那航運股通常會跟著下跌
景氣的領先指標
滯後指標, 如果失業率高, FED為了追求最大限度的就業就會開始使用QE或降息的手段, 反之若失業率低, FED就會開始採取限縮QE或升息的手段
滯後指標, 通常GDP很差時, 市場也已經到相對低點
借由下面這兩個指標來提早判斷股市進入空頭和多頭. 避免受到權值股影響而以為大盤沒有轉弱或轉強: