笙科 5272 - 現金流量表 - 財務分析

現金流量表可以看出盈餘的品質
小心自由現金流量近3年都小於0的公司
營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
營運現金流量不應該都是流出
其它調整項如果佔太大比例可能有問題
注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
注意折舊的增減對毛利率的影響
約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢

現金流量-近10年

	營運現金流量 YoY		投資現金流量 YoY		籌資現金流量 YoY		其他營業調整項 YoY	自由現金流量 YoY		資本支出 YoY		資本支出佔營收(%) YoY		營業利益 YoY		稅後淨利 YoY		折舊 YoY		攤提 YoY		約當比率(%) YoY
2023 (10)	0.13	0	0.69	91.67	-0.67	0	0.02	0.82	811.11	0.02	-66.67	0.60	-49.2	-0.57	0	-0.31	0	0.16	-36.0	0.16	-23.81	1300.00	0
2022 (9)	-0.27	0	0.36	0	-0.53	0	-0.02	0.09	-74.29	0.06	200.0	1.18	241.85	0.19	-54.76	0.48	-9.43	0.25	-13.79	0.21	-27.59	-28.72	0
2021 (8)	0.97	169.44	-0.62	0	-0.08	0	-0.01	0.35	0	0.02	-33.33	0.34	-48.85	0.42	0	0.53	0	0.29	-3.33	0.29	-9.38	87.39	-29.6
2020 (7)	0.36	-40.0	-0.43	0	-0.31	0	-0.02	-0.07	0	0.03	50.0	0.67	75.96	-0.4	0	-0.33	0	0.3	-3.23	0.32	-5.88	124.14	61.38
2019 (6)	0.6	140.0	-0.11	0	-0.19	0	0	0.49	145.0	0.02	-81.82	0.38	-80.74	-0.01	0	0.13	0	0.31	14.81	0.34	-2.86	76.92	32.31
2018 (5)	0.25	-72.83	-0.05	0	-1.01	0	-0.01	0.2	0	0.11	-96.18	1.99	-94.05	-0.31	0	-0.19	0	0.27	58.82	0.35	-10.26	58.14	-5.84
2017 (4)	0.92	-50.54	-2.32	0	0.8	25.0	0.08	-1.4	0	2.88	125.0	33.41	93.68	1.05	16.67	0.93	19.23	0.17	70.0	0.39	2.63	61.74	-58.17
2016 (3)	1.86	106.67	-2.03	0	0.64	0	-0.07	-0.17	0	1.28	753.33	17.25	609.58	0.9	47.54	0.78	36.84	0.1	11.11	0.38	-2.56	147.62	72.22
2015 (2)	0.9	-48.57	0.72	0	-1.13	0	0.01	1.62	2600.0	0.15	-88.1	2.43	-85.84	0.61	-54.14	0.57	-58.39	0.09	0.0	0.39	2.63	85.71	-9.88
2014 (1)	1.75	-12.94	-1.69	0	-1.36	0	-0.02	0.06	0	1.26	1160.0	17.17	1014.09	1.33	16.67	1.37	15.13	0.09	0.0	0.38	18.75	95.11	-24.29

現金流量-近20季

	營運現金流量 QoQ YoY			投資現金流量 QoQ YoY			籌資現金流量 QoQ YoY			其他營業調整項 QoQ YoY			自由現金流量 QoQ YoY			資本支出 QoQ YoY					資本支出佔營收(%) QoQ YoY			營業利益 QoQ YoY			稅後淨利 QoQ YoY			折舊 QoQ YoY			攤提 QoQ YoY			約當比率(%) QoQ YoY
23Q4 (20)	0.28	1033.33	216.67	-0.04	69.23	-500.0	-0.03	92.86	0.0	0.01	0.0	0.0	0.24	250.0	204.35	0.01	0	-50.0	0	0	1.15	0	-64.37	-0.12	-20.0	0.0	-0.14	-227.27	-40.0	0.04	0.0	0.0	0.05	25.0	66.67	0.00	100.0	0
23Q3 (19)	-0.03	78.57	-130.0	-0.13	-123.64	-44.44	-0.42	-133.33	19.23	0.01	0	200.0	-0.16	-139.02	-1700.0	0	-100.0	-100.0	0	0	-0.00	-100.0	-100.0	-0.1	50.0	9.09	0.11	184.62	120.0	0.04	0.0	-42.86	0.04	0.0	-20.0	-15.79	0	-126.84
23Q2 (18)	-0.14	-800.0	-380.0	0.55	77.42	14.58	-0.18	-500.0	-460.0	0	0	-100.0	0.41	24.24	-22.64	0.01	0.0	0.0	0	0	1.30	-5.19	122.08	-0.2	-25.0	-211.11	-0.13	18.75	-148.15	0.04	0.0	-42.86	0.04	0.0	-33.33	0.00	0	-100.0
23Q1 (17)	0.02	108.33	110.53	0.31	3000.0	720.0	-0.03	0.0	0.0	0	-100.0	100.0	0.33	243.48	237.5	0.01	-50.0	0.0	0	0	1.37	-57.53	141.1	-0.16	-33.33	-166.67	-0.16	-60.0	-161.54	0.04	0.0	-42.86	0.04	33.33	-33.33	0.00	0	100.0
22Q4 (16)	-0.24	-340.0	-164.86	0.01	111.11	106.67	-0.03	94.23	0.0	0.01	200.0	0	-0.23	-2400.0	-204.55	0.02	0.0	0	0	0	3.23	61.29	0	-0.12	-9.09	-166.67	-0.1	-300.0	-152.63	0.04	-42.86	-42.86	0.03	-40.0	-50.0	0.00	-100.0	-100.0
22Q3 (15)	0.1	100.0	-77.78	-0.09	-118.75	78.05	-0.52	-1140.0	-2700.0	-0.01	-150.0	0	0.01	-98.11	-75.0	0.02	100.0	0	0	0	2.00	242.0	0	-0.11	-161.11	-283.33	0.05	-81.48	-68.75	0.07	0.0	0.0	0.05	-16.67	-28.57	58.82	370.59	-60.78
22Q2 (14)	0.05	126.32	-61.54	0.48	1060.0	0	0.05	266.67	266.67	0.02	140.0	0.0	0.53	320.83	307.69	0.01	0.0	0	0	0	0.58	2.92	0	0.18	-25.0	-5.26	0.27	3.85	42.11	0.07	0.0	0.0	0.06	0.0	-25.0	12.50	125.66	-67.31
22Q1 (13)	-0.19	-151.35	-733.33	-0.05	66.67	16.67	-0.03	0.0	0.0	-0.05	0	-66.67	-0.24	-209.09	-700.0	0.01	0	0.0	0	0	0.57	0	-27.27	0.24	33.33	2500.0	0.26	36.84	2700.0	0.07	0.0	0.0	0.06	0.0	-25.0	-48.72	-142.13	-327.35
21Q4 (12)	0.37	-17.78	146.67	-0.15	63.41	-400.0	-0.03	-250.0	0.0	0	0	100.0	0.22	450.0	83.33	0	0	-100.0	0	0	-0.00	0	-100.0	0.18	200.0	0	0.19	18.75	1050.0	0.07	0.0	0.0	0.06	-14.29	-25.0	115.62	-22.92	0.21
21Q3 (11)	0.45	246.15	246.15	-0.41	0	-7.89	0.02	166.67	150.0	0	-100.0	-100.0	0.04	-69.23	116.0	0	0	-100.0	0	0	-0.00	0	-100.0	0.06	-68.42	146.15	0.16	-15.79	633.33	0.07	0.0	-12.5	0.07	-12.5	-12.5	150.00	292.31	50.0
21Q2 (10)	0.13	333.33	-27.78	0	100.0	0	-0.03	0.0	85.0	0.02	166.67	0	0.13	533.33	-27.78	0	-100.0	-100.0	0	0	-0.00	-100.0	-100.0	0.19	2000.0	218.75	0.19	2000.0	218.75	0.07	0.0	-12.5	0.08	0.0	0.0	38.24	78.43	0
21Q1 (9)	0.03	-80.0	130.0	-0.06	-100.0	-100.0	-0.03	0.0	40.0	-0.03	-50.0	-50.0	-0.03	-125.0	76.92	0.01	0.0	0.0	0	0	0.78	-2.34	-20.31	-0.01	0	91.67	-0.01	50.0	90.91	0.07	0.0	-12.5	0.08	0.0	0.0	21.43	-81.43	110.71
20Q4 (8)	0.15	15.38	-65.12	-0.03	92.11	25.0	-0.03	25.0	0.0	-0.02	-200.0	-166.67	0.12	148.0	-69.23	0.01	0.0	0	0	0	0.80	-5.6	0	0	100.0	-100.0	-0.02	33.33	-150.0	0.07	-12.5	-12.5	0.08	0.0	0.0	115.38	15.38	-46.33
20Q3 (7)	0.13	-27.78	218.18	-0.38	0	-123.53	-0.04	80.0	-33.33	0.02	0	140.0	-0.25	-238.89	10.71	0.01	0.0	0.0	0	0	0.85	-15.25	24.58	-0.13	18.75	-316.67	-0.03	81.25	-115.79	0.08	0.0	0.0	0.08	0.0	0.0	100.00	0	418.18
20Q2 (6)	0.18	280.0	-37.93	0	100.0	100.0	-0.2	-300.0	-566.67	0	100.0	-100.0	0.18	238.46	-21.74	0.01	0.0	0.0	0	0	1.00	2.0	32.0	-0.16	-33.33	-1700.0	-0.16	-45.45	0	0.08	0.0	0.0	0.08	0.0	-11.11	0.00	100.0	-100.0
20Q1 (5)	-0.1	-123.26	0	-0.03	25.0	-118.75	-0.05	-66.67	44.44	-0.02	-166.67	-300.0	-0.13	-133.33	-181.25	0.01	0	0.0	0	0	0.98	0	3.92	-0.12	-400.0	0.0	-0.11	-375.0	-10.0	0.08	0.0	0.0	0.08	0.0	-11.11	-200.00	-193.02	0
19Q4 (4)	0.43	490.91	0.0	-0.04	76.47	0.0	-0.03	0.0	0.0	0.03	160.0	0.0	0.39	239.29	0.0	0	-100.0	0.0	0	0.0	-0.00	-100.0	0.0	0.04	-33.33	0.0	0.04	-78.95	0.0	0.08	0.0	0.0	0.08	0.0	0.0	215.00	784.09	0.0
19Q3 (3)	-0.11	-137.93	0.0	-0.17	-183.33	0.0	-0.03	0.0	0.0	-0.05	-350.0	0.0	-0.28	-221.74	0.0	0.01	0.0	0.0	0	0.0	0.68	-10.2	0.0	0.06	500.0	0.0	0.19	0	0.0	0.08	0.0	0.0	0.08	-11.11	0.0	-31.43	-118.42	0.0
19Q2 (2)	0.29	0	0.0	-0.06	-137.5	0.0	-0.03	66.67	0.0	0.02	100.0	0.0	0.23	43.75	0.0	0.01	0.0	0.0	0	0.0	0.76	-19.7	0.0	0.01	108.33	0.0	0	100.0	0.0	0.08	0.0	0.0	0.09	0.0	0.0	170.59	0	0.0
19Q1 (1)	0	0.0	0.0	0.16	0.0	0.0	-0.09	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0.16	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0.0	0.0	0.94	0.0	0.0	-0.12	0.0	0.0	-0.1	0.0	0.0	0.08	0.0	0.0	0.09	0.0	0.0	0.00	0.0	0.0