國化 1713 - 現金流量表 - 財務分析

現金流量表可以看出盈餘的品質
小心自由現金流量近3年都小於0的公司
營運現金流量要大於稅後淨利，除非受到應收帳款和存貨影響
營運現金流量不應該都是流出
其它調整項如果佔太大比例可能有問題
注意增加的資本支出是不是能在以後帶來更多的營運現金流量
注意折舊的增減對毛利率的影響
約當比率 = 營運現金流量 / (稅後淨利+折舊+攤提), 這個比例越接近100%代表公司專注本業且實際能賺到錢

現金流量-近10年

	營運現金流量 YoY		投資現金流量 YoY	籌資現金流量 YoY	其他營業調整項 YoY		自由現金流量 YoY		資本支出 YoY		其他投資調整項 YoY	資本支出佔營收(%) YoY		營業利益 YoY		稅後淨利 YoY		折舊 YoY		約當比率(%) YoY
2023 (10)	1.07	-3.6	0.19	-1.52	0.08	0	1.26	57.5	0.07	-36.36	-0.02	1.47	-23.66	-0.37	0	3.5	22.38	0.15	7.14	29.32	-20.77
2022 (9)	1.11	0	-0.31	-1.29	-0.04	0	0.8	0	0.11	57.14	0	1.93	72.0	-0.07	0	2.86	82.17	0.14	0.0	37.00	0
2021 (8)	-0.75	0	-0.91	-1.0	-0.05	0	-1.66	0	0.07	0.0	0	1.12	-23.84	0.26	52.94	1.57	72.53	0.14	-26.32	-43.86	0
2020 (7)	0.53	0	-0.57	-0.88	0.09	350.0	-0.04	0	0.07	40.0	0	1.47	74.41	0.17	21.43	0.91	-5.21	0.19	0.0	48.18	0
2019 (6)	-0.04	0	-0.17	0	0.02	0	-0.21	0	0.05	-28.57	0	0.84	-19.06	0.14	-26.32	0.96	-16.52	0.19	0.0	-3.48	0
2018 (5)	0.17	0	-0.04	0	-0.02	0	0.13	0	0.07	133.33	0	1.04	130.56	0.19	-58.7	1.15	57.53	0.19	5.56	12.69	0
2017 (4)	-0.32	0	-0.03	0	-0.05	0	-0.35	0	0.03	-40.0	0	0.45	-43.8	0.46	-34.29	0.73	-26.26	0.18	0.0	-35.16	0
2016 (3)	-0.24	0	-1.08	0	0.01	-95.0	-1.32	0	0.05	25.0	0	0.80	32.44	0.7	45.83	0.99	41.43	0.18	0.0	-20.51	0
2015 (2)	0.76	0	-0.66	0	0.2	0	0.1	0	0.04	100.0	0	0.61	127.31	0.48	-23.81	0.7	-23.91	0.18	-10.0	86.36	0
2014 (1)	-0.04	0	-0.03	0	-0.22	0	-0.07	0	0.02	-60.0	0	0.27	-64.75	0.63	43.18	0.92	21.05	0.2	0.0	-3.57	0

現金流量-近20季

	營運現金流量 QoQ YoY			投資現金流量 QoQ YoY			籌資現金流量 QoQ YoY			其他營業調整項 QoQ YoY			自由現金流量 QoQ YoY			資本支出 QoQ YoY			其他投資調整項 QoQ YoY			資本支出佔營收(%) QoQ YoY			營業利益 QoQ YoY			稅後淨利 QoQ YoY			折舊 QoQ YoY					約當比率(%) QoQ YoY
23Q4 (20)	0.05	-93.75	-83.33	0.27	285.71	292.86	0	100.0	0	0.08	214.29	233.33	0.32	-63.22	100.0	0.02	-33.33	100.0	-0.01	0	0	1.54	-38.97	56.92	-0.01	95.0	93.75	0.53	-53.51	-32.05	0.04	0.0	0.0	0	0	8.77	-87.06	-76.02
23Q3 (19)	0.8	1500.0	-8.05	0.07	333.33	-84.44	-1.51	0	-17.97	-0.07	-133.33	-600.0	0.87	4250.0	-34.09	0.03	200.0	-25.0	0	0	0	2.52	164.71	-11.13	-0.2	-122.22	-185.71	1.14	22.58	-1.72	0.04	0.0	0.0	0	0	67.80	1215.25	-6.49
23Q2 (18)	0.05	-70.59	150.0	-0.03	76.92	0	0	0	0	-0.03	-133.33	-111.54	0.02	-50.0	120.0	0.01	0.0	-75.0	0	0	0	0.95	17.14	-60.0	-0.09	-28.57	-164.29	0.93	3.33	97.87	0.04	0.0	33.33	0	0	5.15	-71.5	125.77
23Q1 (17)	0.17	-43.33	466.67	-0.13	7.14	79.03	0	0	0	0.09	250.0	140.91	0.04	-75.0	106.78	0.01	0.0	-50.0	0	0	0	0.81	-17.07	-34.55	-0.07	56.25	-450.0	0.9	15.38	100.0	0.04	0.0	33.33	0	0	18.09	-50.57	189.36
22Q4 (16)	0.3	-65.52	242.86	-0.14	-131.11	73.08	0	100.0	0	-0.06	-500.0	-125.0	0.16	-87.88	121.92	0.01	-75.0	0.0	0	0	0	0.98	-65.44	73.53	-0.16	-128.57	-260.0	0.78	-32.76	100.0	0.04	0.0	33.33	0	0	36.59	-49.54	173.17
22Q3 (15)	0.87	970.0	295.45	0.45	0	509.09	-1.28	0	-28.0	-0.01	-103.85	95.45	1.32	1420.0	1100.0	0.04	0.0	33.33	0	0	0	2.84	19.15	49.41	-0.07	-150.0	-450.0	1.16	146.81	176.19	0.04	33.33	33.33	0	0	72.50	462.5	48.3
22Q2 (14)	-0.1	-433.33	72.22	0	100.0	-100.0	0	0	0	0.26	218.18	966.67	-0.1	83.05	67.74	0.04	100.0	300.0	0	0	0	2.38	91.67	271.43	0.14	600.0	40.0	0.47	4.44	11.9	0.03	0.0	0.0	0	0	-20.00	-420.0	75.0
22Q1 (13)	0.03	114.29	107.32	-0.62	-19.23	-87.88	0	0	0	-0.22	-191.67	-450.0	-0.59	19.18	20.27	0.02	100.0	0.0	0	0	0	1.24	119.88	-16.77	0.02	-80.0	-50.0	0.45	15.38	32.35	0.03	0.0	-25.0	0	0	6.25	112.5	105.79
21Q4 (12)	-0.21	-195.45	-800.0	-0.52	-372.73	-300.0	0	100.0	0	0.24	209.09	1100.0	-0.73	-763.64	-630.0	0.01	-66.67	-50.0	0	0	0	0.56	-70.24	-63.84	0.1	400.0	150.0	0.39	-7.14	-23.53	0.03	0.0	-40.0	0	0	-50.00	-202.27	-1033.33
21Q3 (11)	0.22	161.11	-63.93	-0.11	-320.0	-10.0	-1.0	0	-13.64	-0.22	-633.33	-466.67	0.11	135.48	-78.43	0.03	200.0	200.0	0	0	0	1.90	196.2	112.66	0.02	-80.0	0.0	0.42	0.0	133.33	0.03	0.0	-40.0	0	0	48.89	161.11	-81.57
21Q2 (10)	-0.36	12.2	-500.0	0.05	115.15	116.13	0	0	0	-0.03	25.0	0	-0.31	58.11	16.22	0.01	-50.0	-66.67	0	0	0	0.64	-57.05	-77.56	0.1	150.0	100.0	0.42	23.53	500.0	0.03	-25.0	-40.0	0	0	-80.00	25.85	-60.0
21Q1 (9)	-0.41	-1466.67	-925.0	-0.33	-153.85	-1000.0	0	0	0	-0.04	-300.0	-500.0	-0.74	-640.0	-957.14	0.02	0.0	100.0	0	0	0	1.49	-4.48	95.52	0.04	0.0	-42.86	0.34	-33.33	126.67	0.04	-20.0	-20.0	0	0	-107.89	-2114.04	-439.47
20Q4 (8)	0.03	-95.08	-88.0	-0.13	-30.0	-333.33	0	100.0	0	0.02	-66.67	125.0	-0.1	-119.61	-145.45	0.02	100.0	0.0	0	0	0	1.56	75.0	17.97	0.04	100.0	300.0	0.51	183.33	59.38	0.05	0.0	0.0	0	0	5.36	-97.98	-92.07
20Q3 (7)	0.61	1116.67	212.96	-0.1	67.74	16.67	-0.88	0	0	0.06	0	0	0.51	237.84	177.27	0.01	-66.67	-50.0	0	0	0	0.89	-68.75	-39.73	0.02	-60.0	-33.33	0.18	157.14	500.0	0.05	0.0	0.0	0	0	265.22	630.43	139.29
20Q2 (6)	-0.06	-50.0	-250.0	-0.31	-933.33	-1450.0	0	0	0	0	-100.0	-100.0	-0.37	-428.57	-1950.0	0.03	200.0	50.0	0	0	0	2.86	274.29	121.43	0.05	-28.57	-16.67	0.07	-53.33	-83.72	0.05	0.0	0.0	0	0	-50.00	-150.0	-700.0
20Q1 (5)	-0.04	-116.0	-119.05	-0.03	0.0	0	0	0	0	0.01	112.5	0.0	-0.07	-131.82	-133.33	0.01	-50.0	0	0	0	0	0.76	-42.37	0	0.07	600.0	75.0	0.15	-53.12	-21.05	0.05	0.0	0.0	0	0	-20.00	-129.6	-122.86
19Q4 (4)	0.25	146.3	0.0	-0.03	75.0	0.0	0	0	0.0	-0.08	0	0.0	0.22	133.33	0.0	0.02	0.0	0.0	0	0	0.0	1.32	-10.6	0.0	0.01	-66.67	0.0	0.32	966.67	0.0	0.05	0.0	0.0	0	0.0	67.57	110.01	0.0
19Q3 (3)	-0.54	-1450.0	0.0	-0.12	-500.0	0.0	0	0	0.0	0	-100.0	0.0	-0.66	-3400.0	0.0	0.02	0.0	0.0	0	0	0.0	1.48	14.81	0.0	0.03	-50.0	0.0	0.03	-93.02	0.0	0.05	0.0	0.0	0	0.0	-675.00	-8200.0	0.0
19Q2 (2)	0.04	-80.95	0.0	-0.02	0	0.0	0	0	0.0	0.08	700.0	0.0	0.02	-90.48	0.0	0.02	0	0.0	0	0	0.0	1.29	0	0.0	0.06	50.0	0.0	0.43	126.32	0.0	0.05	0.0	0.0	0	0.0	8.33	-90.48	0.0
19Q1 (1)	0.21	0.0	0.0	0	0.0	0.0	0	0.0	0.0	0.01	0.0	0.0	0.21	0.0	0.0	0	0.0	0.0	0	0.0	0.0	-0.00	0.0	0.0	0.04	0.0	0.0	0.19	0.0	0.0	0.05	0.0	0.0	0.0	0.0	87.50	0.0	0.0