瑞穎 8083 - 成長能力 - 財務分析

理想的成長型公司, 本業EPS的成長幅度會大於營收的成長幅度
營收到某個數字後, 本業EPS呈現不成比例的增加, 有可能是規模經濟的效應
如果是有淡旺季的公司, 是否有淡季不淡, 旺季更旺的情況
漲很多的股票要留意 EPS 較上季是否有大幅衰退的情況
如果EPS衰退，要觀察同業是不是有一樣的狀況
要留意增資減資和公司債對股本及EPS的影響

成長能力-近20季

	加權平均股數 QoQ YoY	EPS QoQ YoY			本業EPS QoQ YoY			累計EPS QoQ YoY			營收 QoQ YoY			毛利率(%) QoQ YoY			營業利益 QoQ YoY			稅後淨利 QoQ YoY			稅前淨利率(%) QoQ YoY			稅後淨利率(%) QoQ YoY			兩季平均(YOY)營收成長率(%)	兩季平均(YOY)EPS成長率(%)	兩季平均(YOY)本業EPS成長率(%)
23Q4 (20)	35	1.53	-37.04	101.32	2.03	-3.79	61.11	6.79	29.09	-34.08	2.73	-18.26	9.2	40.91	2.89	15.6	0.85	-10.53	63.46	0.54	-36.47	100.0	24.63	-22.79	77.58	19.65	-23.0	85.03	4.85	0.52	15.30
23Q3 (19)	35	2.43	38.07	-27.25	2.11	34.39	-1.4	5.26	85.87	-44.86	3.34	27.97	-18.73	39.76	3.27	2.26	0.95	37.68	-8.65	0.85	37.1	-27.35	31.90	9.06	-10.67	25.52	7.5	-10.68	20.23	51.28	29.50
23Q2 (18)	35	1.76	64.49	-45.0	1.57	24.6	-33.76	2.83	164.49	-54.35	2.61	12.5	-45.96	38.50	12.57	1.77	0.69	30.19	-37.84	0.62	63.16	-44.64	29.25	44.44	1.35	23.74	46.54	1.98	2.65	52.64	12.30
23Q1 (17)	35	1.07	40.79	-64.33	1.26	0.0	-44.98	1.07	-89.61	-64.33	2.32	-7.2	-56.23	34.20	-3.36	8.47	0.53	1.92	-50.47	0.38	40.74	-63.81	20.25	46.0	-18.58	16.20	52.54	-18.55	-23.19	-18.23	-20.56
22Q4 (16)	35	0.76	-77.25	-66.07	1.26	-41.12	-48.15	10.30	7.97	2.18	2.5	-39.17	-49.39	35.39	-8.98	4.74	0.52	-50.0	-50.94	0.27	-76.92	-65.82	13.87	-61.16	-31.37	10.62	-62.83	-33.33	-27.04	-36.44	-25.41
22Q3 (15)	35	3.34	4.37	42.74	2.14	-9.7	-9.7	9.54	53.87	21.68	4.11	-14.91	-27.13	38.88	2.78	14.93	1.04	-6.31	0.0	1.17	4.46	42.68	35.71	23.74	95.78	28.57	22.72	95.82	-11.89	5.52	-3.10
22Q2 (14)	35	3.20	6.67	18.96	2.37	3.49	-24.52	6.20	106.67	12.73	4.83	-8.87	-26.26	37.83	19.98	3.5	1.11	3.74	-17.78	1.12	6.67	17.89	28.86	16.04	58.14	23.28	17.04	61.22	-0.79	20.30	-1.13
22Q1 (13)	35	3.00	33.93	7.14	2.29	-5.76	-21.31	3.00	-70.24	7.14	5.3	7.29	-7.67	31.53	-6.69	-14.46	1.07	0.94	-15.75	1.05	32.91	7.14	24.87	23.06	16.0	19.89	24.86	15.98	-2.56	14.83	-1.61
21Q4 (12)	35	2.24	-4.27	-33.33	2.43	2.53	-36.05	10.08	28.57	-9.19	4.94	-12.41	-16.13	33.79	-0.12	-14.2	1.06	1.92	-34.57	0.79	-3.66	-33.05	20.21	10.8	-18.84	15.93	9.18	-20.23	-13.15	-8.64	-10.99
21Q3 (11)	35	2.34	-13.01	-13.01	2.37	-24.52	-21.0	7.84	42.55	1.82	5.64	-13.89	22.08	33.83	-7.44	-11.18	1.04	-22.96	-18.75	0.82	-13.68	-13.68	18.24	-0.05	-28.83	14.59	1.04	-28.83	0.11	-8.47	-8.31
21Q2 (10)	35	2.69	-3.93	6.75	3.14	7.9	13.36	5.50	96.43	8.91	6.55	14.11	55.95	36.55	-0.84	-11.67	1.35	6.3	14.41	0.95	-3.06	7.95	18.25	-14.88	-30.05	14.44	-15.8	-30.81	5.78	-10.30	-7.76
21Q1 (9)	35	2.80	-16.67	11.11	2.91	-23.42	18.29	2.80	-74.77	11.11	5.74	-2.55	40.34	36.86	-6.4	-6.4	1.27	-21.6	17.59	0.98	-16.95	10.11	21.44	-13.9	-20.83	17.15	-14.12	-20.86	12.47	4.12	1.62
20Q4 (8)	35	3.36	24.91	107.41	3.80	26.67	72.73	11.10	44.16	23.33	5.89	27.49	71.72	39.38	3.39	2.74	1.62	26.56	78.02	1.18	24.21	107.02	24.90	-2.85	19.31	19.97	-2.59	20.23	18.74	15.83	17.48
20Q3 (7)	35	2.69	6.75	11.62	3.00	8.3	31.0	7.70	52.48	4.34	4.62	10.0	40.85	38.09	-7.95	-6.78	1.28	8.47	25.49	0.95	7.95	11.76	25.63	-1.76	-21.33	20.50	-1.77	-20.67	6.34	3.38	10.45
20Q2 (6)	35	2.52	0.0	-0.4	2.77	12.6	16.88	5.05	100.4	1.81	4.2	2.69	6.6	41.38	5.08	6.08	1.18	9.26	12.38	0.88	-1.12	-1.12	26.09	-3.66	-7.38	20.87	-3.69	-7.41	10.96	27.78	12.21
20Q1 (5)	35	2.52	55.56	3.7	2.46	11.82	3.8	2.52	-72.0	3.7	4.09	19.24	1.24	39.38	2.74	4.24	1.08	18.68	2.86	0.89	56.14	4.71	27.08	29.76	2.27	21.67	30.46	2.31	-	-	0.00
19Q4 (4)	35	1.62	-32.78	0.0	2.20	-3.93	0.0	9.00	21.95	0.0	3.43	4.57	0.0	38.33	-6.19	0.0	0.91	-10.78	0.0	0.57	-32.94	0.0	20.87	-35.94	0.0	16.61	-35.72	0.0	-	-	0.00
19Q3 (3)	35	2.41	-4.74	0.0	2.29	-3.38	0.0	7.38	48.79	0.0	3.28	-16.75	0.0	40.86	4.74	0.0	1.02	-2.86	0.0	0.85	-4.49	0.0	32.58	15.65	0.0	25.84	14.64	0.0	-	-	0.00
19Q2 (2)	35	2.53	4.12	0.0	2.37	0.0	0.0	4.96	104.12	0.0	3.94	-2.48	0.0	39.01	3.26	0.0	1.05	0.0	0.0	0.89	4.71	0.0	28.17	6.38	0.0	22.54	6.42	0.0	-	-	0.00
19Q1 (1)	35	2.43	0.0	0.0	2.37	0.0	0.0	2.43	0.0	0.0	4.04	0.0	0.0	37.78	0.0	0.0	1.05	0.0	0.0	0.85	0.0	0.0	26.48	0.0	0.0	21.18	0.0	0.0	-	-	0.00

年/月	營收	月增率(%)	去年同期年增率(%)	累計營收	累計營收年增率(%)	近三月累計營收	存貨銷售比	備註(年增率變動50%需說明原因)
2024/3	1.72	37.72	76.91	4.16	78.92	4.16	N/A	急單拉貨
2024/2	1.25	4.67	66.17	2.44	80.36	3.37	N/A	訂單回流
2024/1	1.19	28.56	98.07	1.19	98.07	2.98	N/A	之前流失訂單回流,並接獲新訂單.
2023/12	0.93	7.15	15.81	11.0	-34.27	2.73	1.82	-
2023/11	0.86	-7.78	7.97	10.08	-36.78	2.98	1.67	-
2023/10	0.94	-20.57	3.93	9.21	-39.15	3.27	1.52	-
2023/9	1.18	2.62	6.96	8.27	-41.88	3.34	1.51	-
2023/8	1.15	13.67	-23.33	7.09	-45.99	3.15	1.61	-
2023/7	1.01	3.04	-32.55	5.94	-48.91	2.9	1.74	-
2023/6	0.98	8.87	-43.91	4.93	-51.33	2.61	1.97	訂單減少
2023/5	0.9	24.74	-42.36	3.95	-52.88	2.6	1.98	訂單減少
2023/4	0.72	-25.5	-52.25	3.05	-55.3	2.44	2.11	訂單減少
2023/3	0.97	29.36	-50.1	2.32	-56.17	2.32	2.28	訂單減少
2023/2	0.75	24.76	-49.87	1.35	-59.69	2.15	2.46	訂單減少
2023/1	0.6	-24.82	-67.61	0.6	-67.61	2.2	2.4	訂單減少
2022/12	0.8	-0.09	-44.68	16.74	-26.82	2.5	2.06	-
2022/11	0.8	-11.24	-57.69	15.94	-25.62	2.81	1.84	訂單減少
2022/10	0.9	-18.25	-43.65	15.14	-22.51	3.51	1.47	-
2022/9	1.1	-26.45	-43.11	14.24	-20.62	4.11	1.28	-
2022/8	1.5	0.0	-21.04	13.13	-17.89	4.75	1.1	-
2022/7	1.5	-14.31	-16.78	11.63	-17.47	4.82	1.09	-
2022/6	1.75	11.89	-20.26	10.13	-17.57	4.83	1.09	-
2022/5	1.57	3.32	-28.28	8.38	-16.99	5.03	1.05	-
2022/4	1.51	-22.14	-30.37	6.82	-13.87	4.96	1.07	-
2022/3	1.95	29.96	-7.42	5.3	-7.62	5.3	0.92	-
2022/2	1.5	-19.39	-16.65	3.35	-7.73	4.8	1.01	-
2022/1	1.86	28.39	0.97	1.86	0.97	5.2	0.94	-
2021/12	1.45	-23.59	-19.42	22.88	21.69	4.94	1.06	-
2021/11	1.89	18.22	-8.61	21.43	26.04	5.44	0.96	-
2021/10	1.6	-17.47	-20.94	19.54	30.84	5.44	0.96	-
2021/9	1.94	2.09	0.02	17.94	38.97	5.64	0.86	-
2021/8	1.9	5.39	30.88	16.0	45.87	5.9	0.82	-
2021/7	1.8	-17.89	47.39	14.1	48.15	6.18	0.78	-
2021/6	2.2	0.64	72.27	12.29	48.27	6.55	0.68	接單續旺
2021/5	2.18	0.31	48.33	10.1	43.9	6.46	0.69	-
2021/4	2.18	3.51	50.01	7.91	42.73	6.07	0.73	接單暢旺
2021/3	2.1	17.0	38.89	5.74	40.15	5.74	0.72	-
2021/2	1.8	-2.34	37.6	3.64	40.89	5.43	0.76	-
2021/1	1.84	2.45	44.25	1.84	44.25	5.71	0.72	-
2020/12	1.8	-13.34	41.1	18.8	27.93	5.89	0.7	-
2020/11	2.07	2.26	84.77	17.0	26.68	6.04	0.68	開發新客戶效益顯現
2020/10	2.03	4.42	94.77	14.93	21.38	5.42	0.76	本月出貨增加
2020/9	1.94	33.59	124.3	12.91	14.6	4.62	0.8	1.本月創歷史新高。2.去年客戶延緩交貨，比較基期較低。
2020/8	1.45	18.68	19.89	10.97	5.48	3.95	0.93	-
2020/7	1.22	-4.04	1.51	9.51	3.58	3.97	0.93	-
2020/6	1.28	-13.34	10.49	8.29	3.89	4.2	0.83	-
2020/5	1.47	1.44	5.46	7.02	2.77	4.44	0.78	-
2020/4	1.45	-4.15	3.96	5.54	2.08	4.27	0.81	-
2020/3	1.51	15.92	3.26	4.09	1.43	4.09	0.81	-
2020/2	1.31	2.37	13.5	2.58	0.39	3.85	0.86	-
2020/1	1.28	0.21	-10.21	1.28	-10.21	3.67	0.9	-
2019/12	1.27	13.47	10.81	14.69	6.63	3.43	0.92	-
2019/11	1.12	7.8	-2.56	13.42	6.25	3.03	1.04	-
2019/10	1.04	20.25	0.15	12.3	7.13	3.12	1.01	-
2019/9	0.86	-28.58	-20.63	11.26	7.83	3.28	0.94	-
2019/8	1.21	0.49	-3.96	10.4	11.15	3.57	0.86	-
2019/7	1.21	4.43	9.02	9.19	13.5	3.75	0.82	-
2019/6	1.15	-17.28	8.6	7.98	14.21	3.94	0.75	-
2019/5	1.4	0.0	15.7	6.83	15.22	0.0	N/A	-
2019/4	1.4	-4.8	12.18	5.43	15.09	0.0	N/A	-

成長能力-近10年

	加權平均股數 YoY		EPS YoY		本業EPS YoY		營收 YoY		毛利率(%) YoY		營業利益 YoY		稅前淨利 YoY		稅後淨利 YoY
2023 (10)	35	0.0	6.77	-34.14	6.97	-13.84	11.0	-34.29	38.57	7.95	3.02	-19.25	2.97	-34.44	2.39	-33.98
2022 (9)	35	0.0	10.28	2.19	8.09	-25.51	16.74	-26.84	35.73	1.05	3.74	-20.76	4.53	1.57	3.62	2.26
2021 (8)	35	0.0	10.06	-9.21	10.86	-9.27	22.88	21.7	35.36	-10.5	4.72	-8.53	4.46	-8.04	3.54	-9.0
2020 (7)	35	0.0	11.08	23.39	11.97	30.11	18.8	27.98	39.51	1.49	5.16	28.04	4.85	22.17	3.89	23.1
2019 (6)	35	0.0	8.98	3.94	9.20	12.61	14.69	6.6	38.93	3.37	4.03	11.33	3.97	4.47	3.16	3.95
2018 (5)	35	0.0	8.64	0.82	8.17	-14.36	13.78	2.38	37.66	-5.68	3.62	-8.82	3.8	4.11	3.04	0.66
2017 (4)	35	0.0	8.57	-17.52	9.54	-8.0	13.46	-3.03	39.93	-6.57	3.97	-9.57	3.65	-17.42	3.02	-17.49
2016 (3)	35	0.0	10.39	17.4	10.37	26.0	13.88	10.77	42.74	3.29	4.39	18.97	4.42	12.47	3.66	17.31
2015 (2)	35	0.0	8.85	1.37	8.23	3.26	12.53	-0.95	41.38	9.62	3.69	11.14	3.93	9.17	3.12	1.3
2014 (1)	35	6.06	8.73	42.88	7.97	42.32	12.65	26.25	37.75	0	3.32	44.98	3.6	51.26	3.08	50.98